Цифровой финансовый актив биткоин

Обзор закона «О цифровых финансовых активах» регулирующего криптовалюту в РФ

22 июля депутаты Госдумы в третьем чтении приняли законопроект «О цифровых финансовых активах, цифровой валюте и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации», или, проще говоря, «О ЦФА».

Закон вступит в силу 1 января 2021 года в случае утверждения Советом федерации и подписания президентом. Законопроект ввел понятия цифровых финансовых активов и цифровых валют, признает криптовалюты имуществом и средством платежа, разрешает покупку токенов. Однако он запрещает использование криптовалют в России для оплаты товаров и услуг, требует регистрацию от криптокомпаний и отводит регулирование цифровых активов Центробанку.

За рамками документа остались вопросы касательно оборота криптовалют физлицами, их налогообложения и майнинга. Криптосообщество считает, что принятый законопроект — это основа для будущих отдельных законов. Гораздо более важным для индустрии является закон «О цифровой валюте», обсуждение которого запланировано на осень.

Как принятие законопроекта отразится на развитии крипто-индустрии и жизни простых держателей крипто-активов?

Навигация по материалу:

Основные положения законопроекта

Напомним, что законопроект «О ЦФА» рассматривается в Думе еще с мая 2018 года. За два года текст документа прошел несколько редакций, а его рассмотрение неоднократно переносилось.

Принятый законопроект направлен прежде всего на регулирование цифровых финансовых активов — токенов. О цифровых валютах (децентрализованных криптовалютах) в нем лишь несколько статей, включая определение и основные положения. Предполагается, что им будет посвящен отдельный законопроект, текст которого утвердят к осенней сессии. По словам главы комитета по финансовому рынку Госдумы Анатолия Аксакова, на проработку регулирования криптовалют сейчас просто не хватило времени.

Цифровой финансовый актив (ЦФА) — «цифровые права, включающие денежные требования, возможность осуществления прав по эмиссионным ценным бумагам», выпуск, учет и обращение которых возможны только на блокчейне и которые регулируются Законом № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг».

Если проще, ЦФА — это токены, закрепляющие за пользователем:

• Денежные обязательства (в том числе цифровых валют);
• Эмиссионные ценные бумаги;
• Осуществление прав по эмиссионным ценным бумагам;
• Участие в непубличных акционерных обществах.

ЦФА не являются платежным средством. Но они могут выступать в качестве залога, быть объектом в сделках купли-продажи или обмена на другие ЦФА. С помощью них можно даже выпускать криптодеривативы — «активы, удостоверяющие возможность осуществления прав по эмиссионным ценным бумагам». Эти активы могут быть только бумагами непубличных компаний. Выпускать обычные акции на блокчейне или конвертировать их в цифровые нельзя. Зато в рамках ЦФА также могут выпускаться обеспеченные токены — стейблкоины. При рекламе ЦФА необходимо подчеркивать, что вложения в них могут привести к потере всех средств.

Выпускать ЦФА и цифровые валюты могут ИП и юрлица. При этом администраторы информационной системы, выпускающей ЦФА, должны обладать высшим образованием, двухлетним опытом руководства финансовой или IT-компанией или работы на аналогичных должностях.

Криптобиржи разрешены в виде операторов обмена ЦФА. Большая роль в регулировании ЦФА отводится Центробанку. Криптоплатформы, выпускающие ЦФА и проводящие с ними сделки, должны зарегистрироваться в специальном реестре Банка России. После этого они смогут получить статус оператора обмена ЦФА.

В целом требования к операторам обмена ЦФА аналогичны тем, которые предъявляются к участникам традиционного финансового рынка. Чтобы получить лицензию, необходимо обладать уставным капиталом не менее 50 млн рублей и собственной комплаенс-командой в штате. Важное уточнение — операторы обмена ЦФА смогут торговать лишь активами, выпущенными в российской юрисдикции. Если пользователь захочет купить зарубежный токен, он сможет сделать это только на иностранных платформах.

Покупка ЦФА может быть ограничена Центробанком. Регулятор имеет право выработать критерии для цифровых активов, по которым приобретать их смогут лишь квалифицированные инвесторы, или ввести лимит суммы, которую смогут вложить обычные пользователи.

Цифровая валюта — «совокупность электронных данных (цифрового кода), которые могут быть приняты в качестве средства платежа, не являющегося денежной единицей Российской Федерации» или других стран и по которому нет обязательств эмитента перед держателями.

В тексте документа нет термина криптовалюты, но по своей сути цифровые валюты — это обычные криптовалюты вроде биткоина или эфира. Они признаются платежным средством, их можно продавать друг другу, майнить, рассматривать в качестве имущества, сбережений и инвестиций. Но при этом к ним не относятся стейблкоины — ведь по ним есть обязанное лицо (эмитент).

Криптовалюты нельзя использовать для оплаты товаров, работ и услуг на территории России, а также рекламировать саму возможность расчетов цифровой валютой. Запреты касаются не только физлиц, но и российских компаний, подразделений зарубежных организаций и налоговых резидентов России. В законе подчеркивается, что единственным платежным средством в РФ остается рубль. Получается, что расплачиваться криптовалютой можно только с нерезидентами России.

Криптовалюты — это имущество. Поэтому владение криптовалютами и сделки по ним необходимо задекларировать. В этом случае пользователь сможет претендовать на судебную защиту подобных операций. Как надо декларировать криптовалюты, в законе пока не уточняется — соответствующие правила будут добавлены в Налоговый кодекс. Но уже сейчас прописано, что чиновники не могут владеть ЦФА и криптовалютами, эмитированными зарубежными платформами.

В законопроекте не прописана административная и уголовная ответственность за операции с криптовалютами. Ранее подобные поправки были раскритикованы криптосообществом, а также Минюстом, Минкомсвязи, Минэкономики. Однако это не гарантирует того, что подобные нормы не появятся позже в отдельном законопроекте. Все-таки раз запрет есть, то должна быть и ответственность за его нарушение.

Что осталось за рамками принятого законопроекта?

Принятый законопроект — прорывной для России. Самое главное — он признает криптовалюты и прочие цифровые активы легитимными. Это значительный шаг к выводу криптовалют из серой зоны, цифровые активы больше не игнорируются законодательством.

Однако полного вписания криптовалют в российское правовое поле не произошло, и законодателям есть над чем работать. Принятый законопроект станет основой для всех остальных законопроектов по регулированию крипто-индустрии.

За рамками законопроекта остались следующие вопросы :

• Определение и регулирование майнинга;
• Правила выпуска и оборота криптовалют в России, обмена цифровых активов на фиатные средства (прежде всего — на рубли);
• Налогообложение и декларирование криптовалют;
• Ответственность за нарушение предписаний законопроекта.

В тексте документа есть отсылка к тому, что все эти вопросы будут регулироваться отдельными законопроектами. Вполне вероятно, что они будут содержать гораздо больше запретов и ограничений. Не удивимся, если в них появится и уголовная ответственность за незаконный оборот цифровых валют.

«Текущий законопроект о цифровых активах не содержит ничего, кроме основных положений и определений. Я бы назвала это вводной частью к основному законопроекту. Мне кажется, что Госдума действует в рамках своей бюрократической логики, по которой ей президентом дано распоряжение принять закон о ЦФА, и она его выполнила так, как сумела», — заметила Мария Станкевич, директор по развитию бизнеса криптовалютной биржи EXMO.

Принятый законопроект — компромисс между полным запретом криптовалют и их полной легализацией. Уголовного преследования за их использование, которое предполагалось предыдущей версией документа, нет. Из текста также пропали положения, позволяющие получать и передавать цифровые активы лишь в наследство, при банкротстве или в исполнительном производстве. Худшие опасения не подтвердились.

«Сторонникам регулирования законопроект показал, что законодатели работают над определением статуса цифровых активов, в то время как бизнес получил свидетельство того, что депутаты готовы обсуждать инициативы и не настаивают на жестких решениях. При этом закон по-прежнему оставил ситуацию с классическими децентрализованными криптовалютами серой — ни запрета, ни легализации. Для их регулирования предполагается принятие дополнительных актов», — заметил Виктор Аргонов, аналитик брокера EXANTE.

Как принятие закона повлияет на крипто-индустрию в России

Пока ощутимых перемен на российском крипторынке ждать не стоит — законопроект оставляет еще много вопросов.

Больше всего непонимания вызывает запрет на оплату товаров и услуг криптовалютами. Пока по тексту получается, что любое физическое или юридическое лицо, принимающее оплату или расплачивающиеся в криптовалютах, признается нарушителем. Документ ставит огромную массу криптопользователей вне закона, не предлагая никаких альтернатив.

Также неясно, как будет проверяться декларирование и как будет взиматься налог. Мы уже писали о том, как сложно определить налогооблагаемую базу при для криптовалютных активов. Для реализации требований законопроекта понадобится дополнительное регулирование, а также мониторинг транзакций бирж.

Необходимость декларировать криптовалюты выглядит как продолжение борьбы с отмыванием доходов и серых схем оплаты труда, активно проводимое Налоговой под руководством ее бывшего главы Михаила Мишустина. При этом законопроект не дает пользователям никакой мотивации декларировать свои крипто-активы и выходить из тени.

В целом требования к операторам обмена ЦФА аналогичны требованиям, предъявляемым к участникам традиционного финансового рынка. Предполагается, что лицензирование операторов обмена ЦФА приведет к очистке рынка от небольших компаний, которые не готовы работать с регулятором. Это должно еще сильнее подчеркнуть преимущества регулируемых площадок для пользователей, застраховав их от многих рисков. Однако пока неясно, будут ли биржи и банки, ранее далекие от ЦФА, заинтересованы в них. Многие стартапы просто откажутся от выхода на российский рынок. Поэтому ждать резкого роста количества операторов обмена ЦФА не стоит.

«Что касается статуса крипто-обменников и бирж, то до детализации условий оборота цифровых валют предприниматели вряд ли рискнут открывать подобный стартап на территории России», — заметил Виктор Аргонов.

Мария Станкевич считает, что даже в нынешнем виде принятый законопроект — это большой шаг вперед.

«После прошлых запретительных редакций законопроекта на международном рынке появился огромный страх связываться с Россией и компаниями, у которых огромный пласт пользователей занимают российские юзеры. Сейчас все выдохнули», — сказала эксперт.

В ожидании закона «О цифровой валюте»

Как уточнялось выше, законопроект «О цифровых валютах» будет рассмотрен Думой в осеннюю сессию. Именно в нем будут подробно прописаны условия и правила оборота криптовалют среди физлиц и бизнеса. Вероятнее всего, законодатели постараются не затягивать с его принятием, чтобы он вступил в силу одновременно с законом «О цифровых активах» в январе 2021 года.

Сложно сказать заранее, каким он будет, но Анатолий Аксаков обещает, что Госдума подойдет к нему творчески. Непредсказуемо также, какие ограничения на оборот криптовалют в итоге впишет Центробанк, который до этого не отличался любовью к цифровым активам. Регулятору ничто не мешает установить лимит на покупку, например, в 50 000 рублей.

Мария Станкевич тоже считает, что именно законопроект «О цифровых валютах» станет ключевым для индустрии. Она полагает, что принятый законопроект — это всего лишь глоссарий для законодателей, а впереди нас могут ждать неприятные сюрпризы. По ее словам, криптобиржи, конечно, хотели бы увидеть в новом законопроекте «О цифровых валютах» порядок обращения и обмена криптовалют в стране.

Виктор Аргонов считает, что статус криптовалют в России по-прежнему не определен.

«В законе должно быть более прозрачно прописано, в каких направлениях Россия уже решила дать крипторынку зеленый свет, а в каких еще ведутся споры. Ситуацию, когда оборот криптовалют в РФ есть, а открывать бизнес опасно в силу неопределенности законодательства, сложно назвать нормальной. Стоит отметить, что правительства многих стран активно развивают эту сферу, чтобы помочь экономике в тяжелой посткоронавирусной стадии, но, к сожалению, в России подобные шаги пока не делаются».

Как вы оцениваете принятый законопроект «О цифровых активах»? Это долгожданный шаг вперед или очередное топтание на месте? Поделитесь своим мнением в комментариях ниже!

Дата публикации 24.07.2020
Подписывайтесь на новости криптовалютного рынка в Яндекс Мессенджер.
Поделитесь этим материалом в социальных сетях и оставьте свое мнение в комментариях ниже.

Источник

Дума приняла закон «О цифровых финансовых активах». Что важно знать

22 июля Госдума приняла в третьем чтении закон «О цифровых финансовых активах». Документ дает определение криптовалюты, но запрещает ее использование в России для оплаты товаров и услуг. Также под запрет подпадает реклама способов платежа цифровыми деньгами. Новые правила вступят в силу 1 января 2021 года.

Согласно закону, цифровая валюта — это «совокупность электронных данных (цифрового кода или обозначения), содержащихся в информационной системе, которые предлагаются и (или) могут быть приняты в качестве средства платежа, не являющегося денежной единицей РФ, денежной единицей иностранного государства и (или) международной денежной или расчетной единицей, и (или) в качестве инвестиций и в отношении которых отсутствует лицо, обязанное перед каждым обладателем таких электронных данных».

Что нужно знать о новом законе

Председатель комитета Госдумы по финрынку Анатолий Аксаков пояснил, что криптовалюту определили как цифровой код, который используется как средство платежа и средство сбережений, как инвестиция. Но в России его запрещается использовать для оплаты товаров и услуг.

Также из документа убрали уголовную и административную ответственность. По словам старшего юриста налоговой практики Bryan Cave Leighton Paiser (Russia) LLP, преподавателя Moscow Digital School Дмитрия Кириллова, это не значит, что такие нормы не будут вынесены в отдельный законопроект. На это намекает заключение Правового управления Госдумы.

«По сравнению с майской редакцией законопроект был существенно переработан. Нормы о регулировании цифровой валюты (криптовалюты в привычном понимании) из отдельного закона перенесены в закон о ЦФА», — пояснил эксперт.

Понятие цифровой валюты закреплено в п. 3 ст. 1 законопроекта «О ЦФА». Оно сделано универсальным и позволяет применять его не только к криптоактивам, выпущенным в российских информационных системах под надзором Банка России, но и, например, к биткоину.

«Это положительное изменение, поскольку изначально в ГК РФ, в закон о краудфандинге и в законопроект «О ЦФА» закладывалось российское происхождение криптоактивов, что выводило за рамки правового поля весь массив мировых криптоактивов и делало перспективы российского крипторынка весьма призрачными», — добавил Кириллов.

По смыслу законопроекта цифровая валюта признается имуществом, но не цифровыми правами, что может потребовать изменений в Гражданский кодекс. Оборот криптовалют в новой редакции регулируется ст. 14 законопроекта.

«Из текста исключены наиболее одиозные положения, позволяющие получать и передавать цифровую валюту только в наследство, в банкротстве или в исполнительном производстве. В то же время сохранен запрет российским резидентам принимать цифровую валюту в оплату товаров, работ и услуг, а также распространять информацию о возможности расчетов цифровой валютой», — подчеркнул юрист.

Сохраняется необходимость декларирования (теперь оно названо информированием) о владении цифровой валютой и о сделках с ней. Это является условием судебной защиты таких операций.

По новой редакции законопроекта «О цифровых финансовых активах» криптовалюту в России можно покупать, выпускать, продавать, совершать другие сделки, но нельзя платить ей российским резидентам. В этом есть определенное противоречие, поскольку само понятие криптовалюты в том же документе предполагает ее использование в качестве средства платежа.

В законопроекте сделана отсылка к отдельным законам, которые будут регулировать майнинг, организацию выпуска и обращения цифровой валюты в России. Не исключено, что эти законы будут содержать иные ограничения для таких операций, предупредил Кириллов.

«В целом новая редакция законопроекта уже не выглядит такой драконовской, как майская, но все еще олицетворяет борьбу Центробанка с денежными суррогатами», — заключил специалист.

Проблемы закона «О цифровых финансовых активах»

21 мая 2020 г. в Минэкономразвития был направлен ряд законопроектов, касающихся оборота и выпуска криптовалют и предусматривающих административную и уголовную ответственность за нарушения в их использовании. Сначала документы раскритиковали в сообществе, затем негативную позицию по ним высказали сразу в нескольких министерствах, в частности, в Минюсте, Минэкономики и Минкомсвязи.

В Российской Ассоциации криптоиндустрии, искусственного интеллекта и блокчейн-технологий (РАКИБ) предупредили, что утверждение документов в майской редакции нанесет «невосполнимый ущерб России». После критики законопроекты признали неудовлетворительными и отправили их на доработку.

Руководитель правового комитета РАКИБ, член Комиссии по правовому обеспечению цифровой экономики Московского отделения Ассоциации юристов России Елена Гультяева напомнила, что закон «О цифровых финансовых активах» находится на рассмотрении в Госдуме более двух лет. Однако вынесенная на рассмотрение во втором чтении редакция не предусматривает регулирования всего спектра отношений по поводу создания и оборота цифровых активов.

Законопроект по-прежнему не предусматривает возможности удаленной идентификации участников сделок, что не предоставит полноценной возможности привлечения инвестиций на рынок. Однако принятый во втором чтении законопроект может стать одним из инструментов, которые в итоге обеспечат возможность полноценной работы криптоиндустрии в России, считает эксперт. Она добавила, что для этого в законодательстве должны отсутствовать нормы, препятствующие легальному обороту любых цифровых активов, включая криптовалюту.

«В этом смысле положительно оцениваем включение в законопроект понятия цифровой валюты. Сейчас необходим взвешенный подход к формированию закона о цифровой валюте с тем, чтобы принятые нормы обеспечивали баланс интересов государства и бизнеса и предоставляли правовые гарантии участникам для работы с инновационными инструментами», — заключила Гультяева.

«Ключевым для индустрии является закон о цифровой валюте»

Срок вступления закона «О ЦФА» в силу обусловлен началом следующего года, 1 января 2021 г. Сейчас в правительстве идет активная работа по согласованию позиций относительно документа «О цифровой валюте». К сентябрю законодатели надеются прийти к тексту, который больше всего будет готов к публичному обсуждению. В правительстве есть диаметрально противоположные позиции касательно легализации или запрета нового вида активов.

Директор по развитию биржи EXMO Мария Станкевич подчеркнула, что ключевым для индустрии является именно закон «О цифровой валюте», который все еще находится в стадии обсуждения. Именно к этому документу направлялись правки в Минэкономразвития и Госдуму напрямую. По словам Станкевич, закон «О ЦФА» представляет скорее глоссарий понятий, от которого в дальнейшем можно будет отталкиваться в законотворчестве.

«Мы надеемся, что новый документ будет более полный и будет содержать большое количество обновлений, которые были ранее направлены в качестве поправок. Но мы считаем, что радоваться еще рано, поскольку, как мы уже упомянули, текущий закон — не что иное, как глоссарий. Впереди нас могут ждать сюрпризы», — предупредила Станкевич.

О том, что власти России должны активнее принимать меры по цифровизации экономики и высокотехнологичных отраслей, чтобы «расширить горизонты развития» и «создать новую структуру нашей экономики», в середине июля 2020 г. заявил президент Владимир Путин. Он призвал правительство решительнее и активнее действовать, чтобы страна была глобально конкурентоспособна.

В текущем году российские власти разработали план поддержки высокотехнологичных компаний. Цель — стимулировать экспорт российского софта и вернуть российские стартапы из других юрисдикций обратно в страну. При введении регулирования рынка цифровых денег на преференции смогут рассчитывать и блокчейн-проекты. В России помимо программ для цифровых денег разрабатывается и «железо», например, устройства для хранения ЦФА.

Больше новостей о криптовалютах вы найдете в нашем телеграм-канале РБК-Крипто.

Источник