Среднегодовая доходность sp500 за 20 лет

MoneyPapa

эксперт по семейным финансам

Доходность инвесторов vs доходность рынка (S&P500). Статистика за 100 лет.

S&P 500 (рус. Эс энд Пи 500) — фондовый индекс, в корзину которого включено 500 избранных акционерных компаний США, имеющих наибольшую капитализацию. Список принадлежит компании Standard & Poor’s и ей же составляется. Акции всех компаний из списка S&P 500 торгуются на самых крупных американских фондовых биржах, таких как Нью-Йоркская Фондовая Биржа и NASDAQ.

Вот некоторые из них:

— Microsoft
— Apple
— Amazon
— Facebook
— Berkshire Hathaway
— Procter & Gamble
— Visa Inc.
— Mastercard
— Coca-Cola
— PepsiCo
— Bank of America
— Walt Disney
— McDonald’s
— Starbucks
— Boeing

Давайте посмотрим, сколько в среднем зарабатывают активные инвесторы и сколько зарабатывает рынок, в частности индекс S&P500.

По статистике, средне-активный американский инвестор зарабатывает на акциях 2-3-4% в год, в зависимости от взятого временного промежутка, тогда как индекс S&P500 зарабатывает более 10% в долларах в год, в течение последних уже почти 100 лет. Причины просты: инвесторы пытаются “перехитрить” рынок, в итоге, чаще совершают (плохие) сделки. Но это про любителей (таких как мы с вами, кстати говоря) 🙂

Давайте посмотрим на результаты «профессионалов» 🙂 Ежегодно S&P Dow Jones Indices проводит исследование результатов активного и пассивного инвестирования (подобных исследований море на самом деле). В 2019 году они обнаружили, что по прошествии 10 лет, 85% фондов с большой капитализацией отставали от S&P500, а по прошествии 15 лет почти 92% отстали от индекса S&P500. От 8 до 15% профессиональных управляющих фондами не могут обыграть S&P500. Причины просты: человеческий фактор, много лишних покупок и продаж, комиссии и т.д.

Ещё статистика…

Среднегодовая доходность с 1923 года (год основания S&P) по 2016 год составляет 12,25%. Но, это слишком длинный промежуток. Давайте посмотрим что-то поближе. С 1992 по 2016 год средняя доходность S&P500 составила 10,72%. С 1987 по 2016 год она составляла 11,66%. При этом, в 2015 году годовая доходность составила 1,31%, в 2014 году — 13,81%, а в 2013 году — 32,43%. Как видно, в один год индекс падает, в другой — бешено растёт.

Научиться индексному инвестированию, которое даст Вам спокойный сон, уберёт необходимость следить за безумными новостями и разбираться в отчетности компаний, обеспечит Вас пассивным долларовым доходом, Вы можете здесь ⬇️ ⬇️ ⬇️

По той же американской статистике, во время рецессий рынок в среднем падает на 33%, после чего, в среднем, восстанавливается на 62%. Так происходит последние почти 100 лет! Как вёл себя индекс S&P500 в кризисные времена — см. здесь.

Также, исторически, сразу после глубокого падения всегда следут резкий скачок рынка вверх. Возьмем для примера период последних 9 падений рынка, начиная с 1950-х годов. Статистически, в первый год после рецессии рынок востанавливался на 36%, во второй рос еще на 12% и так далее.

А вот статистика за последние 30 лет. В попытках заработать (жадность), не упустить выгоду и сократить убытки (страх), инвесторы часто совершают ненужные покупки и продажи ценных бумаг, что в среднем, по статистике за 30 лет, выливается вот в такое… )))

Инвесторы, на любых промежутках времени, значительно проигрывают индексу! В 1.5-2.5 раза!

Значит ли это, что не нужно инвестировать в акции и другие ценные бумаги самостоятельно и нужно инвестировать только в индексы? Конечно нет. Это лишь может значит, что если вы не гениальный трейдер, то достаточно большУю часть (например, 50-70%) своих инвестиций можно доверить индексу, который статистически гарантированно заработает вам в 2-3 раза больше денег!

А вот, сколько заработали инвесторы, которые не поддались панике и остались в своих позициях, зная, что рынок всегда восстанавливается — источник здесь.

Годовая доходность индекса S&P500 по годам

Важно! Годовая доходность складывается из двух величин: изменения цены самого индекса и доходности дивидендов, полученных от компаний, входящих в данный индекс.

Как инвестировать в индекс S&P500

Инвестировать в индекс S&P500 можно через российского брокера, а можно через зарубежного. Идеальным инструментов инвестирования в данный индекс являются ETF-ы (т.к. привязаться к самому индексу нельзя).

Через российского брокера можно купить российские ETF-ы и Биржевые ПИФы, привязанные к американской экономике или данному индексу. Но комиссии за управление этих инструментов высоки и (на момент написания данной статьи) они не платят дивидендов (а реинвестируют их). Через российского брокера можно также купить и американские ETF-ы — но там требуется статус квалифицированного инвестора (а это пипец!).

Американские ETF

И остается инвестирование в S&P500 (в ETF-ы) через зарубежного брокера — как делаю это я. Они (америк. ETF-ы) в десятки раз дешевле в обслуживании российских etf и бпиф (например, комиссия 0.03% за америк. etf против 1% за российский) и многие из них платят дивиденды.

Заработать на американских ETF-ах можно 10-15-20 и более процентов в долларах в год! Но на длительной дистанции — 7-10 и более лет.

Таблица годовой доходности индекса S&P500

2018	-4.38
2017	21.83
2016	11.96
2015	1.38
2014	13.69
2013	32.39
2012	16.00
2011	2.11
2010	15.06
2009	26.46
2008	-37.00
2007	5.49
2006	15.79
2005	4.91
2004	10.88
2003	28.68
2002	-22.10
2001	-11.89
2000	-9.10
1999	21.04
1998	28.58
1997	33.36
1996	22.96
1995	37.58
1994	1.32
1993	10.08
1992	7.62
1991	30.47
1990	-3.10
1989	31.69
1988	16.61
1987	5.25
1986	18.67
1985	31.73
1984	6.27
1983	22.56
1982	21.55
1981	-4.91
1980	32.42
1979	18.44
1978	6.56
1977	-7.18
1976	23.84
1975	37.20
1974	-26.47
1973	-14.66
1972	18.98
1971	14.31
1970	4.01
1969	-8.50
1968	11.06
1967	23.98
1966	-10.06
1965	12.45
1964	16.48
1963	22.80
1962	-8.73
1961	26.89
1960	0.47
1959	11.96
1958	43.36
1957	-10.78
1956	6.56
1955	31.56
1954	52.62
1953	-0.99
1952	18.37
1951	24.02
1950	31.71
1949	18.79
1948	5.50
1947	5.71
1946	-8.07
1945	36.44
1944	19.75
1943	25.90
1942	20.34
1941	-11.59
1940	-9.78
1939	-0.41
1938	31.12
1937	-35.03
1936	33.92
1935	47.67
1934	-1.44
1933	53.99
1932	-8.19
1931	-43.34
1930	-24.90
1929	-8.42
1928	43.61
1927	37.49
1926	11.62

Будет полезным!

20 Финансовых Форм, Таблиц и Калькуляторов для Самостоятельного Тотального управления Финансами. Я создавал эти формы много лет. Отдаю по цене пары чашек кофе — 179 руб.! Бестселлер! Смотрите здесь.

Список всех подкастов здесь.
Спасибо, что смотрите, читаете и слушаете MoneyPapa!

👍 Если Вы прочитали для себя что-то полезное, то, пожалуйста, поддержите проект MoneyPapa и сделайте следующее:

1️⃣ подпишитесь на мои новости здесь
2️⃣ подпишитесь на меня на ютубе, в инстаграм, в телеграм и в фейсбуке
3️⃣ и лайк, подписка, комментарий!

Так я буду знать, что Вам нравится то, что я делаю и я буду создавать полезные материалы ещё! Заранее большое спасибо!

👋 А я желаю Вам благополучия в финансах, в семье и по жизни!
С Вами был Тимур Мазаев, он же MoneyPapa

Скачайте Бесплатно: Годовой Бюджет Семьи в Excel от MoneyPapa

Скачайте Бесплатно: Кредитный Калькулятор в Excel, который Вам не покажут банкиры !

Топ 2 самых скачиваемых файлов!

К Финансовой Свободе за 21 день!

Практическое Руководство с заданиями на каждый день. Для самостоятельного изучения финансов на практике. Бестселлер.

20+ Финансовых Форм, Таблиц и Калькуляторов для Тотального и Самостоятельного Управления Семейными Финансами!

Таблицы и Калькуляторы, без которых невозможны контроль и ведение финансов! По цене пары чашек кофе! Бестселлер!

Источник

Потерянное десятилетие (ММВБ,$,S&P500). Итоги инвестирования.

Вчера один из участников форума попросил меня привести данные с более глубоким горизонтом и по бОльшему кол-ву инструментов. Как на них бы вела система постоянного инвестирования. Я пообещал выложить их к выходным, но получилось ранее.

В расчете принимали участие три инструмента: ММВБ, sp500 и всеми любимый $ к рублю. Срок – 10 лет. Вполне себе такой срок. Инвестиционный. Как обычно по традиции каждую неделю вкладывается определенная сумма, торговля идет только в cash, long, позиции не фиксируются.

Также меня просили сделать из 10,000 рублей (это средняя сумма, которую я инвестирую еженедельно меньше, например, 1000), я же предлагаю смотреть на мои 10,000 как на у.е. Пусть у каждого будет своя у.е. У меня это 10,000, у кого то 1000, а кого то и 1 млн. Разница только в нулях.

После того как я подвел результаты исследования – расстроился, хотя результат был очевидным с самого начала, что наш рынок потерял 10и летие. 10 лет в никуда. Мы не обогнали ни инфляцию, ни курс $, ни депозиты. Однако, есть и положительные моменты в этом исследовании, которые меня вдохновили, впрочем, обо всем по порядку.

Индекс ММВБ за 10 лет.

Максимальная просадка – 80%.

Значения индекса – 1367-1986. Рост 45%.

Теперь взглянем на тот же индекс ММВБ при регулярном инвестировании.

Собственных денег вложено – 5,170,000

Дивидендов получено – 1,049,000

Текущий капитал с учетом реинвестирования дивидендов – 8,646,000

Без реинвестирования – 7,285,000

Максимальная просадка – 65%.

Как видим график нашего эквити намного более плавный чем сам ММВБ.

Результат более чем приличный для очень простой системы.

А ну и рост дивов по годам:

Однако почему я говорю о потерянном десятилетии для фондового рынка? А вот почему!

Это инвестиции в $. Только цифры.

Всего про инвестировано – 5,170,000 рублей

Текущий капитал – 10,240,000 рублей

Накоплено на депозитах – 20,170$ (ставка 2%)

С учетом депозитов (курс 65) капитал – 11,500,000 руб

Другими словами, обычная покупка $ для рядового россиянина более выгодна в плане роста своего капитала (а главное более понятна. ) чем инвестиции в ФР РФ. Правда, стоит отметить, что весь рост капитала фактически пришелся на девальвацию. Волатильность явно выше. Тем не менее история не терпит сослагательных наклонений. $ победил, хотя проигрывал бОльшую часть времени.

Ну а теперь о приятном. Я провел исследования на SP500. Как мы знаем он торгуется в $, т.ч. принцип тот же – каждую неделю инвестируем у.е. но делим на курс ЦБ и вот результат!

Все про инвестировано – 5,210,000

Текущий капитал – 16,400,000. (17,400,000-17,900,000 с дивидендами примерно будет)

Дивиденды в год на текущий момент — не менее 400,000 рублей!

Результат получен БЕЗ реинвестирования дивидендов и их учета в ЦЕЛОМ по причине моей лени 😉 но думаю реально больше на 1-1,5 млн. Впрочем, и так видно, что результат более чем достойный.

Нижний график это sp500 в $ при регулярном инвестировании.

А вот дивиденды в $

Ну а вот и сам SP500 за это время

СП500 купил и держи

Максимальная просадка – 55%.

Какие из всего этого выводы?

10 лет мы просрали

Позиция любителей $ в РФ понятна и подкреплена фактами ($ опередил фанду и без риска!)

Вложения в фондовый рынок ВЫГОДНЕЕ чем в $, но к сожалению, не в НАШ ;-(

Выводы для себя:

Буду изучать статистику дальше на более сложных портфелях.

Буду расширять географию вложений как и планировал.

Буду оставаться оптимистом.

Че еще? Ставим лайки, подписываемся на канал… J))

Источник