Рейтинг торговых площадок криптовалюты

Рейтинг криптобирж. 10 лучших площадок в 2020 году

Торговля криптовалютами набирает все большую популярность. Это связано, главным образом, с тем, что крипторынок более доступен по сравнению с фондовым рынком, а активы более волатильны, что позволяет за короткий промежуток времени получить приличный доход. Но и риски при этом увеличиваются соответственно. Например, не каждый инвестор может себе позволить покупать иностранные акции, поскольку в соответствии с российским законодательством ему необходимо получить статус квалифицированного инвестора.

Количество площадок для торговли цифровыми активами превысило 20 000, но немногие из них предоставляют приемлемые условия для трейдеров, а некоторые из них вовсе следует обходить стороной. Мы представляем список только самых надежных и безопасных криптобирж, предлагающих своим клиентам хорошие условия для торговли.

ЧТО ТАКОЕ КРИПТОВАЛЮТНАЯ БИРЖА

Криптобиржа представляет собой цифровую торговую платформу, через которую пользователи обменивают криптовалюты на фиатные валюты и/или стейблкоины. В плане ценообразования криптобиржи не отличаются от традиционных бирж: все происходит по одинаковому сценарию. Есть ликвидность, есть спрос и предложение, на основании чего и формируется цена активов. Главное отличие криптобирж от классических торговых площадок — биржи криптовалют бывают как централизованными (CEX), так и децентрализованными. Но об этом расскажем чуть позже.

Функционал криптобиржи не ограничивается только торговлей. Пользователи при регистрации получают собственный личный кабинет, где могут хранить средства и могут получить другие услуги. Вот список функций, которые предоставляют криптобиржи (не все):

Хранение криптовалют. Криптобиржи позволяют хранить средства на внутренних кошельках. Но этот способ небезопасен, если речь идет о длительном хранении крупных сумм. Для этого лучше всего использовать холодные аппаратные кошельки наподобие Trezor. Способ хранения монет зависит от конкретной биржи. Самые надежные площадки хранят не более 2% от общего резервного фонда на горячих кошельках. Остальная часть средств находится на холодном хранении в закрытых от посторонних лиц помещениях. Хранить активы на депозите рекомендуется только трейдерам и тем, кто инвестирует небольшие суммы.

Стейкинг (Staking). Предоставляет пользователям возможность получать пассивный доход от хранения монет на кошельках. В среднем размер начислений составляет 5-20% годовых. Начисление процентов происходит каждый месяц. Благодаря сложному проценту доход будет выше. При росте курса прибыль может увеличиться значительно.

Proof-of-Stake (PoS) пришел на смену неэффективному алгоритму Proof-of-Work. Для добычи монет, поддерживающих PoS-майнинг, не требуется покупка дорогостоящего оборудования, специальных знаний для настройки майнинга и большой вычислительной мощности. Пользователи получают новые монеты просто за то, что удерживают криптовалюту на кошельке на время снимка баланса (snapshot). Однако в плане сдерживания дефляции монет этот метод не столь эффективен по отношению к PoW. Монеты эмитируются быстрее.

Лендинг — передача средств в кредит другим трейдерам. Этот вариант подойдет тем, кто просто хранит монеты на бирже. Так криптовалюта не будет “застаиваться” на счете и приносить дополнительный доход.

Бонусы. Криптобиржи серьезно конкурируют между собой, и каждая компания стремится привлечь как можно больше пользователей, предоставляя различные бонусы: скидки на комиссии, конкурсы трейдеров и инвесторов, партнерские программы.

Что будем оценивать

При выборе криптовалютной биржи необходимо, в первую очередь, выделить ключевые критерии отбора и проанализировать различные площадки с точки зрения этих факторов. Следует понимать, что криптобиржи подходят активным биржевым игрокам, которые хотят зарабатывать на криптотрейдинге.

Для тех, кто редко покупает и продает криптовалюты, предпочтительнее использовать обменники. Курс на них будет менее выгодный, чем на криптобиржах, но сам обмен более удобный и быстрый.

5 лучших и самых популярных обменников в 2020 году

Перечислим основные критерии, которые будут рассматриваться при оценке торговой платформы.

Легальность площадки. Очень важный фактор, поскольку наличие лицензий на предоставление услуг важно с точки зрения юридической защиты конфиденциальных данных и активов пользователей. Но у таких площадок есть свои ограничения. Пользователей обяжут пройти верификацию личности в рамках правил KYC и AML. В противном случае будут невысокие лимиты и другие ограничения, например, нельзя будет пополнить баланс и вывести средства в фиате. Возможно, вы заметили, что при регистрации многие площадки просят подтвердить, что вы не являетесь резидентом США. Американские регуляторы выдвигают жесткие требования для криптобирж, в связи с чем трейдеры могут получить доступ только через VPN/Proxy/Tor без идентификации.

С другой стороны, нелицензированные площадки позволяют сохранить анонимность, но вряд ли их удастся привлечь, если что-то произойдет с вашими средствами. Известно немало случаев, когда клиентам блокировали средства без объяснения причин, не пополняли баланс при отправке криптовалюты на адрес-биржи, не говоря уже о взломах таких площадок. Например, закрывшиеся печально известные криптобиржи Mt. Gox и Cryptopia после взлома до сих пор не вернули пострадавшим пользователям средства, хотя прошло уже несколько лет с момента кражи.

Как определить, регулируется биржа или нет?

На официальном сайте биржи должна быть представлена вся необходимая информация о лицензиях, которые вы легко можете “пробить” на сайте соответствующего финансового регулятора. Еще один способ это проверить — проверить список официального сайта биткоина Bitcoin.org (работает через VPN). На нем указаны площадки, которые имеют лицензии, разбросанные по разным странам.

Ликвидность. Этот показатель определяет, насколько быстро и какое количество активов можно обменять, не влияя на курс этого актива. Другими словами, ликвидность определяет плотность биржевого стакана: чем она больше, тем выше ликвидность. Высокая ликвидность также характеризуется ценовым спредом — разницей цены между спросом (Ask) и предложением (Bid). Она позволяет также избежать проскальзывания ордеров (когда цена “проходит сквозь” него, но сам ордер остается неисполненным) и задержки в выполнении ордеров. Поэтому, чтобы торговля была наиболее комфортной, необходимо выбирать площадки с большим объемом торгов.

10 крупнейших криптобирж по объемам торгов по состоянию на 2020 год

Рейтинг рассматривался на основании статистики, предоставленной сервисом Coinmarketcap.com.

Крипторынок обладает небольшой ликвидностью по отношению к традиционным финансовым рынкам. Этим объясняется высокая волатильность цифровых активов: за считанные часы криптовалюты могут вырасти или упасть в цене на 50% и даже 100%. Для сравнения, капитализация фондового рынка составляет около $80 трлн, а криптовалютного — всего $174 млрд, в 450 раз меньше.

10 крупнейших криптобирж по объемам торгов по состоянию на 2020 год

Но будем учитывать именно скорректированные объемы, а не заявленные, поскольку они менее точны. К тому же, как оказалось, некоторые площадки склонны “накручивать” торговые объемы, чем вводят в заблуждение сообщество. Например, по заявленному объему Binance лидирует с суточным объемом $2,6 млрд. Но скорректированный объем при этом составил всего $885 млн. Возможно, это OTC-рынок (внебиржевые сделки) или что-то еще.

Почему так оказалось, что Binance не вошла даже в десятку крупнейших криптобирж по объему? Ответить на этот вопрос довольно просто: многие из этих площадок созданы недавно и проводят агрессивный маркетинг, благодаря чему привлекают новичков. Вот еще несколько причин:

Проводят раздачи криптовалют (airdrop). Пользователи получают токены на небольшую сумму, но на баланс биржи, что стимулирует их пользоваться площадкой.

Эти криптобиржи более лояльны к анонимности, а это важно для многих пользователей.

Они расширяют функционал. Например, BitMEX была одной из самых популярных площадок среди маржинальных трейдеров еще пару лет назад, но сейчас она выглядит ограниченной на фоне других площадок, которые предоставляют не только торговлю фьючерсами и бессрочными контрактами с левереджем, но имеют широкий список торгуемых активов, в который входят и фиатные валюты

Необязательно ограничиваться одной биржей. Доступность крипторынка дает пользователям массу возможностей и гибкость в плане выбора торговых платформ. Вы можете подобрать для себя несколько наиболее подходящих площадок. Торговые платформы различаются по условиям, предоставляемым клиентам: одни предлагают низкие торговые сборы и предоставляют большое кредитное плечо, а другие — большое количество торгуемых пар и платежных методов.

Памятка. Будьте осторожны. Маржинальная торговля с кредитным плечом (leverage) несет в себе высокие риски, особенно, если у вас нет торгового опыта. В результате неправильного использования ваш баланс может быстро обнулиться. Торговля с левереджем рекомендуется только опытным трейдерам. Вместо закрытия позиций срабатывает ликвидации — ценовой уровень, при достижении которого срабатывает автоматический стоп и сумма залога переходит кредитору (бирже или другому игроку).

Торговые объемы — не самый важный показатель, хотя и существенный при оценке площадки. Нужно также обращать внимание и на торговую активность. Не все торговые пары могут быть ликвидными. Например, у площадки Bilaxy более 160 торговых пар, но десятки из них имеют низкие торговые пары. У Binance 400 торговых пар, а самая низкая ликвидность у пары HBAR/BNB — суточный оборот достигает $29 176, что тоже немало.

Время существования

Еще один фактор, который мы будем рассматривать в рамках исследования — как долго существует криптобиржа. Если площадка существует давно, и она до сих пор поддерживает интерес пользователей, то это — показатель высокой репутации. Однако мы будем рассматривать этот факторов не только отдельно, но и в связки. Есть молодые перспективные площадки, которые обошли по торговым объемам ветеранов крипторынка. На них также стоит обратить внимание.

Комиссии. Один из ключевых показателей. В среднем торговые комиссии криптобирж варьируются от 0.1% до 0.2%. Некоторые площадки предоставляют скидки на определенных условиях. Например, Binance предоставляет скидку в размере 25%, если оплачиваете комиссию нативными токенами биржи Binance Coin (BNB). Таким образом комиссия снижается до 0.075%. Большие комиссии не только “съедают” немалую часть дохода, особенно у новичков, но и заметно увеличивают убытки при неудачных сделках.

Также важную роль играют комиссии при выводе. Мы будем рассматривать этот критерий в связке с торговыми объемами, поскольку, как правило, чем выше торговые объемы, тем ниже комиссии за вывод. Крупнейшим площадкам нет смысла “заламывать” ценник, поскольку у них и так высокий доход. А низкие комиссии позволяют обслуживать широкую аудиторию: от крупных до маленьких биржевых игроков. Например, в зависимости от криптовалюты комиссия за вывод может варьироваться от нескольких центов до нескольких долларов, исходя их суммы комиссии майнерам. Майнеры подтверждают транзакции и взимают за это плату. Самые высокие комиссии в блокчейн-сетях Bitcoin и Ethereum.

Поддерживаемые торговые пары. Еще один важный критерий — количество торговых пар. BitMEX, к примеру, предлагает всего 8 торговых пар. Согласитесь, это совсем немного? Неудивительно, что площадка быстро сдала лидирующие позиции. Год назад платформа BitMEX входила в пятерку крупнейших криптобирж за счет того, что была одно из немногих площадок, предоставляющих маржинальную торговлю с кредитным плечом. Но сейчас все изменилось. Кредитное плечо стал предоставлять и Binance, хотя пока и не выше 5:1. Но Binance обходит BitMEX в плане удобства, количества активов для трейдинга и поддерживаемых валют.

Криптоплощадкам важно иметь разнообразие торговых пар, чтобы у пользователей был широкий выбор торговых инструментов, и им не приходилось менять площадки, чтобы найти интересующие криптовалюты.

Способы депозита и вывода. Разнообразие платежных метод дает криптобирже преимущество. Стоит отметить, что не все площадки предоставляют возможность пополнить депозит и вывести средства в фиатных валютах, а также поддерживают торги с валютными парами. На это стоит также обратить внимание. Чем больше биржа поддерживает платежных систем, тем лучше.

Удобство платформы. Криптобиржа должна обладать интуитивно-понятным интерфейсом, с которым легко будет разобраться любому новичку. Лучше, чтобы криптобиржа сочетала понятный интерфейс торгового терминала и обширный набор инструментов для анализа рыночных ситуаций. Еще один из важных показателей — качество работы техподдержки. Клиентам важно, чтобы их вопросы решались как можно оперативнее и проще. Вряд ли пользователь долго задержится на площадке, если будут регулярно возникать проблемы с денежными средствами, а для получения ответа от поддержки придется ждать неделями, или он не удовлетворит обращающегося лица.

Наличие мобильного приложения. Современные площадки должны соответствовать этому критерию и обеспечить пользователям мобильность, чтобы они могли в любое время получить доступ к платформе.

Безопасность. Стоит рассматривать этот вопрос, главным образом, не с юридической точки зрения, а с технологической. Защита активов — ключевой вопрос, который должны решать цифровые маркетплейсы. Биржи регулярно сталкиваются с кибератаками, поэтому важно, как они справляются с угрозами информационной безопасности. Даже самые надежные площадки возможно взломать, но важнее другое: могут ли они компенсировать убытки пользователей в случае хакерских атак.

Ордера. Биржа должна предоставлять все необходимые ордера, такие как рыночные, лимитные и стоп-ордера. Стоп-ордера — это заявки, позволяющие зафиксировать убытки в случае непредвиденного падения цены актива, а при его росте выйти в безубыток. Поэтому важно наличие на биржах такого типа заявок.

Рейтинг криптобирж с поддержкой российского рубля и других валют

Пользователей могут заинтересовать криптобиржи, предоставляющие обмен национальной валюты. Мы подготовили список из пяти крупнейших криптобирж, поддерживающих рубль и другие фиатные валюты. Эти площадки специально заточены под пользователей, проживающих на территории России и стран СНГ. К тому же, эти криптобиржи поддерживают русскоязычный интерфейс, что станет важным фактором для трейдеров, не знающих или плохо знающих английский язык. Кроме того, у этих криптобирж есть русскоговорящая поддержка, благодаря чему не возникнет проблем при разрешении спорных вопросов. Единственное исключение — биржа Binance, предоставляющая поддержку только на английском языке. Хотя в этой ситуации на помощь придет Яндекс.Переводчик или Google Translate.

Источник