Регрессионная модель зависимости ввп от инвестиций

Взаимосвязь инвестиций и ВВП

ВВП или валовой внутренний продукт, с точки зрения фундаментальной экономической науки, является главным макроэкономическим показателем, который отражает состояние и динамику развития экономики любого государства. Россия в этом, естественно, не является исключением из общего правила.

На изменения ВВП влияют многие экономические факторы. Ведущим среди них являются именно инвестиции. Более того, можно утверждать, что такое влияние имеет взаимный характер.

Сущность явления

Современные финансисты твердо убеждены, что инвестиции и ВВП тесно связаны между собой. Между ними существует ярко выраженная прямо пропорциональная зависимость. Так, рост объема инвестиций незамедлительно сказывается на положительной динамике и повышении валового внутреннего продукта. В то же самое время когда растет ВВП, то вместе с ним увеличиваются темпы и объемы вложений.

Экономическая кейнсианская теория говорит о существовании эффекта мультипликатора инвестиций. Смысл данного явления состоит в том, что даже незначительный инвестиционный подъем способен обеспечить существенное увеличение валового внутреннего продукта.

Такой подход имеет достаточно простое объяснение, согласно которому финансовые вложения представляют собой мощный импульс для развития промышленности страны. Вслед за этим происходит увеличение рабочих мест и рост доходов населения. Следовательно, растет и потребление выпускаемых товаров, что, в свою очередь, снова стимулирует производство к дальнейшему развитию.

Да, все приведенные выше выкладки первоначально носили сугубо теоретический характер. Однако с момента их появления прошло достаточно много времени, чтобы можно было осознанно утверждать наличие мощного положительного влияния, которое внутренние и внешние инвестиции оказывают на показатель ВВП.

При этом обязательно необходимо учитывать, что описываемая взаимосвязь не подчинена каким-либо строгим неизменным закономерностям и поэтому не может быть признана абсолютной. Инвестиции всегда будут достаточно подвижными и изменчивыми. Они часто зависят от множества не только экономических, но также политических и социальных факторов. На их фоне ВВП смотрится гораздо более устойчивым и стабильным макроэкономическим показателем.

Тем не менее современного развития экономической науки вполне достаточно для построения математической модели, которая с довольно высокой точностью позволит определить существующую взаимосвязь между динамикой вложений в национальную экономику и изменениями валового внутреннего продукта. Да, подобные расчеты всегда будут иметь определенную погрешность. Однако ее уровень можно будет заранее спрогнозировать. В то же время подобная модель позволит делать достаточно точные прогнозы развития. В частности, с ее помощью можно будет запланировать необходимый уровень инвестиций, который приведет к необходимому уровню роста ВВП.

Доля инвестиций в структуре ВВП

Правительство каждого государства постоянно отслеживает долю инвестиций в валовом внутреннем продукте. Конечно, в Российской Федерации подобная работа также проводится.

Причем в данных исследованиях конкретные показатели инвестиций важны не сами по себе. Первоочередное значение имеет именно взаимная динамика двух рассматриваемых показателей.

В условиях напряженной внешнеполитической ситуации в России в последние годы наблюдается определенный дефицит иностранных инвестиций. Их уровень неуклонно снижается, начиная с 2012 года. После введения в 2014 году западными государствами экономических санкций, направленных против Российской Федерации, эта тенденция только усилилась. Частично она была компенсирована дополнительными внутренними корпоративными вложениями.

На этом фоне мы могли наблюдать незначительное падение ВВП вплоть до 2015 года включительно. Однако по существующим прогнозам в 2016 году показатель валового внутреннего продукта впервые за последние годы покажет незначительный рост.

Источник

Эконометрический анализ валового внутреннего продукта России

Рубрика: Экономика и управление

Дата публикации: 18.12.2014 2014-12-18

Статья просмотрена: 3078 раз

Библиографическое описание:

Храмов, А. В. Эконометрический анализ валового внутреннего продукта России / А. В. Храмов, А. А. Миннуллин, Н. Н. Нуруллин, Е. И. Кадочникова. — Текст : непосредственный // Молодой ученый. — 2014. — № 21 (80). — С. 452-454. — URL: https://moluch.ru/archive/80/14317/ (дата обращения: 11.06.2021).

Ключевым результирующим показателем экономики той или иной страны считается валовой внутренний продукт (ВВП), который чаще всего определяется как суммарная стоимость конечных товаров и услуг, произведенных на территории страны за определенный период времени. Вопросы моделирования ВВП достаточно широко исследованы в научной литературе [3,4,5,7]. В дополнение к ним, в данном исследовании построена многофакторная регрессионная модель с тремя предикторами: безработица, инвестиции, цены на нефть. Высокий уровень безработицы — это последствие экономического спада и признак социального неблагополучия: бедности, социальной напряженности, роста криминальной активности. Более того, в силу специфики структуры экономики и экспортного потенциала важнейшим экзогенным фактором экономической динамики для России являются мировые цены на нефть: повышение мировых цен на нефть положительно влияет на динамику российской экономики как за счет роста спроса на результаты ее текущего функционирования, так и за счет повышения инвестиционной активности, напротив, снижение мировых цен на нефть практически неизбежно влечет за собой падение реального ВВП и объема инвестиций. Еще одну из важнейших наиболее изменчивых экономических категорий, определяющих развитие экономики, представляют собой инвестиции. Благодаря им осуществляется накопление общественного капитала, внедрение достижений науки и техники, вследствие чего создаётся база для расширения производственных возможностей страны и экономического роста. Поэтому, с нашей точки зрения, заслуживает внимания попытка сформулировать и проверить гипотезу о характере влияния уровня безработицы, инвестиций и динамики мировых цен на нефть на динамику, основного макроэкономического показателя экономики — валового внутреннего продукта.

2. Материалы и методы

В исследовании была использована выборка из 40 наблюдений за период с 2004 по 2013 г. поквартально [9]: Y- ВВП, млрд. руб., X1 — уровень безработицы в Российской Федерации, в процентах от экономически активного населения, Х2 — цены на нефть марки Brent на мировых товарных рынках, долл. за баррель, X3 — прямые иностранные инвестиции в Российскую Федерацию, млн. долл. Методом наименьших квадратов оценены параметры модели линейной регрессии. Моделирование выполнено с помощью программного продукта Gretl 1.9.90.

3. Результаты и обсуждение

Установление зависимости экономического роста от различных групп факторов является важной диагностической задачей. Оптимальным инструментом для анализа, оценки и прогнозирования экономического роста, в том числе для определения ключевых факторов, непосредственно влияющих на экономический рост, являются регрессионные модели [8]. Регрессионный анализ — метод моделирования измеряемых данных и исследования их свойств. Исходные данные состоят из сочетания значений зависимой переменной (переменной отклика) и независимых переменных (объясняющих переменных). Параметры модели настраиваются таким образом, что модель наилучшим образом приближает данные. Критерием качества приближения обычно является стандартная ошибка модели. Предполагается, что зависимая переменная есть сумма значений некоторой модели и случайной величины. Регрессионный анализ используется для прогноза, анализа временных рядов, тестирования гипотез и выявления скрытых взаимосвязей в данных [1,3]. В исследовании построено две линейные модели множественной регрессии (табл. 1).

Регрессионные модели ВВП Российской Федерации

Источник

Построение эконометрических моделей для анализа эффективности инвестиций в основной капитал (региональный аспект)

Рубрика: Экономика и управление

Дата публикации: 02.01.2016 2016-01-02

Статья просмотрена: 2080 раз

Библиографическое описание:

Салов, В. О. Построение эконометрических моделей для анализа эффективности инвестиций в основной капитал (региональный аспект) / В. О. Салов. — Текст : непосредственный // Молодой ученый. — 2016. — № 1 (105). — С. 480-491. — URL: https://moluch.ru/archive/105/24954/ (дата обращения: 11.06.2021).

В статье описывается поэтапное построение регрессионной модели динамики инвестиций в основной капитал классифицированных по источникам финансирования. Выполнена детальная оценка значимости полученной регрессионной моделей, а также дана характеристика полученных результатов с точки зрения эффективности и инвестиционной отдачи в рамках регионального аспекта.

Ключевые слова: инвестиции в основной капитал, эффективность инвестиционной деятельности, регрессионный анализ, валовый региональный продукт.

Анализ инвестиционной среды, источников инвестиционных ресурсов, способов освоения, а также анализ показателей эффективности инвестиционной деятельности и особенно обновление основного капитала хозяйствующих субъектов, на современном этапе развития экономики России, приобретает наиважнейшее значение.

Динамика инвестиционных процессов, направленных на основной капитал, является определяющей в характеристике воспроизводственных возможностей производственных секторов экономики. Ввиду этого исследование специфики инвестиционных процессов и их результатов, является ключевой задачей экономической статистики.

В условиях современной экономики поиск оптимальных источников финансирования капиталовложений, особенно актуален. Учитывая этот факт, статистическое исследование инвестиционных процессов в основной капитал на региональном уровне, усовершенствование методологии статистической оценки и анализ инвестиций является актуальным, и имеют высокое практическое и научное значение.

Целью данного исследования является оценка и анализ инвестиций в основной капитал ключевых регионов, входящих в состав Российской Федерации.

Объектом исследования является экономика макрорегионов Российской Федерации, как совокупность экономических единиц, концентрирующих инвестиционную деятельность.

Предметом данного исследования является количественная характеристика инвестиционных процессов в основной капитал агрегированная по источникам финансирования.

Теоретической и методологической базой исследования послужили статистические данные Федеральной служба государственной статистики, аналитические исследования зарубежных и отечественных экономистов, а также материалы научных статей и периодических изданий по изучаемому вопросу.

Для обработки исходных данных были задействованы пакеты прикладных программ Microsoft Excel, Statistica и VSTAT.

Краткая характеристика аналитической части

Отношение финансового результата, выраженного через прирост валового регионального продукта (ВРП) к инвестициям в основной капитал, позволяет оценить общую эффективность инвестиционной деятельности, как отдельного региона, так и страны в целом.

Уровень эффективности инвестиционных процессов является интегральной характеристикой и зависит от множества определяющих факторов.

Для решения такого рода задачи, в данном исследовании применен инструментарий, базирующийся на использовании линейной модели многофакторной регрессии. Зависимойпеременной предполагается использовать прирост ВРП за период с 2010 по 2011 года, к общему объему инвестиций в основной капитал. Общая функциональная зависимость строиться в соответствии с многофакторной моделью типа [2, с.187]:

Анализ собранной аналитической базы будет выполнен с помощью корреляционного и регрессионного анализа. Пределы изменения коэффициентов корреляции вирируются в пределах от -1.00 до +1.00. Пороговые значения означают полностью отрицательную или полностью положительную.Отсутствие корреляции выражается значением показателя равным 0.00 [2, с.170].

Базовое предназначение множественной регрессии заключается в анализе связей между зависимой переменной и ряда независимых переменных. Данные о наличии таких связей могут быть использованы для формирования регрессионного уравнения (системы уравнений).

Исходные данные [4]

Исходные данные: распределение инвестиций в основной капитал по источникам финансирования

Источник

Влияние инвестиций на ВВП

Экономика страны требует постоянных инвестиций внутреннего и внешнего поступления. Без этого невозможен рост ВВП (внутренний валовый продукт), положительное значение которого обозначает рост благосостояния народа.

Уровень влияния инвестиций на ВВП и его оценка

В экономическом развитии современного государства наблюдается зависимость от вкладываемых в народное хозяйство инвестиционных поступлений и увеличением (падением) ВВП. Величину коэффициента, который показывает взаимосвязь роста полученного дохода от капиталовложений, впервые задействовал английский ученый-экономист Р. Кан, введя термин «мультипликатор», в 1931 году.

Эффект мультипликатора определяется, как катализатор, стимулирующий рост национального состояния, благодаря вкладываемым в экономику средствам. Например, поступления в строительство вызывают увеличение:

• производства строительных материалов;
• развития инфраструктуры;
• приема на работу дополнительных специалистов;
• потребления сотрудниками продуктов питания (торговля, сельское хозяйство);
• открытия школ и детских садов и так далее.

Поэтому получаемый доход намного больше вложенных средств. Без новых поступлений происходит постепенный спад активности, так как часть прибыли откладывается в сбережения, извлекается из оборота.

Важно! Обеспечивает экономическую стабильность равное количество финансовых инвестиций и извлеченной прибыли.

Виды вложений в экономику:

• прямое инвестирование – финансирование отдельного предприятия;
• портфельные инвестиции — покупка ценных бумаг.

Формула расчета мультипликатора помогает правительству государства разработать лучшие условия для инвестирования, прогнозировать развитие экономики страны в изменившихся условиях.

Что влияет на инвестирование

По данным Росстата, отмечено изменение уровня внешнего инвестирования в 2014 году по сравнению с предыдущим годом менее чем в 3 раза (69219 млрд. долларов и 22891млрд. долларов США, соответственно). Так дали о себе знать международные санкции, принятые в связи с политическими событиями в Украине. Дальнейшее снижение внешнего инвестирования заставило увеличить поступление внутренних ресурсов.

Чтобы привлечь иностранного инвестора, следует привести законодательную базу в соответствие с международным правом, ликвидировать коррупцию, обеспечить защиту неприкосновенности зарубежных капиталовложений.

Подробнее узнать о том, что такое ВВП и как он влияет на финансовый рынок, вы можете, посмотрев видео:

Источник