Прибыли инвестиций видам деятельности

Инвестиционная прибыль

Инвестиционная прибыль это разница между всеми поступлениями, имеющими денежное выражение, и всеми издержками (расходами) за отчетный период.

Данную разницу справедливо называть прибылью в случае, когда она имеет положительное значение, то есть доходы превышают расходы.

Под инвестиционным доходом понимается общая совокупность доходов, полученных от реализации продукции и услуг, инвестирования средств в финансовые инструменты, развития и расширения проекта.

Под расходами понимаются все произведенные затраты на обслуживание инвестиционного проекта.

В узком смысле, если понимать под инвестициями только вложения в финансовые инструменты, прибылью называют доход от вложения в валюту, ценные бумаги, драгметаллы, недвижимость.

Оценивая и анализируя данный показатель, потенциальные инвесторы способны сделать вывод об эффективности инвестиционного проекта/актива, который их заинтересовал.

Собственники бизнеса, анализируя показатель прибыли, способны изыскать источники для дальнейшего развития, модернизации и расширения.

Порядок формирования инвестиционной прибыли и факторы, влияющие на её величину:

• инвестиционный горизонт (чем продолжительнее период инвестирования, тем выше потенциальный доход. Данное утверждение работает в случае, когда всё идет по заранее разработанной стратегии, без значительных от неё отклонений)
• минимальная норма прибыли на капитал (средний уровень рентабельность капитала и средняя процентная ставка банков)
• уровень инфляции (чем выше инфляция в отчетном периоде, тем ниже будет размер инвестиционной прибыли. Поэтому, рассчитывая величину прогнозируемых доходов необходимо её учитывать)
• инвестиционные риски (наиболее существенный фактор с точки зрения его влияния на прибыль от вложений. Существуют риски потери дохода, которые сложно прогнозируемы или непрогнозируемые вообще. Беря на себя риски, инвестор вправе рассчитывать на премию за риск, которую можно рассчитать, сопоставив величину прогнозируемой прибыли и уровень систематического риска)
• ликвидность средств (скорость обращения объекта инвестиций в денежные средства, а также величина потерь при таком обращении. Чем меньше время и размеры издержек при конверсии, тем лучше).

Как рассчитать инвестиционнуь прибыль/Формула

Формула чистой прибыли — доходы минус расходы.

Чистая прибыль — это сумма средств, которая остается в распоряжении инвестора после вычета всех транзакционных и текущих расходов на обслуживание проекта.

Показатели чистой прибыли необходимы, чтобы сделать выводы о перспективности проекта и о возможности дальнейших реинвестиций. Если чистая прибыль слишком мала, то инвестирование поможет сохранить средства, но не приумножить их.

Расчет инвестиционной прибыли выглядит следующим образом:

ЧП = ∑Д — ИОК

ЧП — чистая прибыль.

∑Д — доходы от инвестиционной деятельности за отчетный период.

ИОК — капиталовложения за отчетный период с начала процесса инвестирования.

Следует понимать, что показатель чистой прибыли должен быть приведен к реальной стоимости, поскольку на стоимость активов влияет инфляция и реальная величина доходов обесценивается со временем.

Учитывая сложную экономическую ситуацию в России, делать такое приведение к реальной стоимости критично необходимо, чтобы сделать оценку реальной выгоды инвестиций.

Основные функции инвестиционной прибыли:

1. характеризующая функция (чем выше размер прибыли от инвестиций, тем успешнее компания ведет деятельность)
2. стимулирующая функция (чем выше прибыль, тем больше возможностей к росту и дальнейшему развитию)
3. фискальная функция (чем выше прибыль, тем больше налогов уплачивает субъект в бюджет государства)
4. оценочная функция (чем выше прибыль субъекта, тем выше его рыночная стоимость).

Источник

Инвестиционный доход.

в Инвестиции 19.05.2019 0 384 Просмотров

Инвестиционный доход – это любой вид финансовой выгоды, получаемой от любого типа инвестиций, сделанных физическим лицом или бизнесом. Чтобы получить этот тип дохода, инвестиция должна генерировать доход сверх исходных активов, используемых инвестором для обеспечения актива. Это может быть в виде процентов, выплаты дивидендов, выплаченных в связи с владением акциями, или любого другого вида прироста капитала, который реализуется из любого типа обеспечения.
Один из самых простых способов понять доход от инвестиций – посмотреть на проценты, начисляемые на простые инвестиции, такие как сберегательные счета. В обмен на открытие счёта в данном банке клиент зарабатывает проценты на своём балансе. В зависимости от условий, которые применяются, клиент может получать доход в виде процентов ежеквартально, раз в полгода или ежегодно на средства, которые он или она выбирает для размещения на счёте.

То же самое относится и к широкому спектру инвестиционных возможностей. Когда финансы используются для инвестирования в такие возможности, как фьючерсные опционы, акции или фонды облигаций, и ожидается, что инвестиции начнут приносить некоторый тип дохода. Эта прибыль, или сумма, заработанная сверх первоначальной цены покупки, считается инвестиционным доходом.

Планирование на будущее с пенсионным планом некоторого типа также возможно из-за начисления инвестиционного дохода. Частью процесса ответственного управления пенсионным фондом является инвестирование средств, собранных для фонда, в инвестиции, которые могут принести разумную прибыль. Управляющий фондом может включать несколько различных типов инвестиций в общее планирование пенсионного фонда, таких как 401 (k) и биржевой фонд или ETF, или другие типы взаимных фондов. Во всех ситуациях цель состоит в том, чтобы увеличить стоимость инвестиционного портфеля, который обеспечивает пенсионный план, обеспечивая тем самым всем участникам плана определённую степень финансовой безопасности после ухода с работы.

Практически каждый на каком-то уровне может заработать этот вид дохода. Для людей, которые очень консервативны в своей инвестиционной деятельности, меньший, но постоянный процент, полученный на сберегательных счетах и ​​депозитных сертификатах, может рассматриваться как доход, полученный от инвестиций. Люди, которые покупают и продают акции, инвестируют в выпуски облигаций или занимаются валютной торговлей, и делают это в ожидании получения дохода. Даже люди, которые участвуют в спонсируемом сотрудником пенсионном плане или пенсии, косвенно вовлечены в задачу получения инвестиционного дохода.

Источник

Прибыли инвестиций видам деятельности

Всякий инвестор заинтересован в увеличении прибыли от каждой инвестиционной сделки и ускорении роста прибыли. Этот рост обусловлен грамотным использованием не только своего, но и чужого опыта. Для радикальных изменений требуется глубокое знание теории.

В настоящей статье мы поговорим о прибыли не только как об одном из ключевых экономических понятий, но и как существенном показателе деятельности инвестора.

Полученные знания, использованные вовремя и к месту, способны существенно повысить эффективность инвестиционной деятельности.

Понятие прибыли с точки зрения инвестора

С экономической точки зрения под прибылью понимают разницу между доходами и затратами на производство и (или) приобретение и сбыт товаров и услуг.

Данному определению соответствует элементарная формула:

«Прибыль» = «Доход (выручка от реализации)» − «Затраты».

Соответствующие элементы формулы исчисляются в денежном выражении.

Прибыль является ключевым показателем, отражающим финансовые результаты деятельности инвесторов. Этот показатель наиболее ярко характеризует эффективность такой деятельности.

Любая предпринимательская или инвестиционная деятельность осуществляется ради прибыли.

Для прогнозирования прибыли требуется систематическое отслеживание показателей дохода (вырученных средств) от инвестиционной деятельности и затрат (размера вложенных средств) и расчета на их основе показателей прибыли в соответствующем отчетном периоде.

Каждый, кто решил серьезно зарабатывать на инвестициях, обязан наладить статистический учет всех вложений и полученных доходов. Соответствующие данные необходимо накапливать и регулярно анализировать. От масштабности учета напрямую зависят финансовые успехи.

Основная задача инвестора – добиться максимального значения прибыли. Здесь на первый план выступает его способность влиять на формирование данного показателя. В бизнесе это влияние осуществляется в двух направлениях: (1) увеличении дохода и (или) (2) уменьшении затрат.

Чтобы добиться изменения этих показателей в нужном направлении, приходится выполнять значительное число мероприятий (например, повышать цены на продаваемую продукцию, привлекать более дешевую рабочую силу, использовать более качественные и более дешевые материалов и так далее).

Применительно к онлайн-инвестированию оценить степень влияния инвестора на формирование показателя прибыли бывает весьма затруднительно.

Здесь приходится учитывать многие факторы, как правило, очень индивидуальные и не всегда очевидные. Погоня за одними лишь высокими процентными ставками может привести к исключительно плачевным финансовым результатам.

Уменьшение размера вложенных средств (затрат) способно привести к совершенно незначительным показателям прибыли, лишающими инвестиционную деятельность какого-либо экономического смысла.

Разновидности прибыли

Для более глубокого понимания сущности прибыли будет полезно разобраться в ее разновидностях.

Традиционным является деление прибыли на (1) балансовую прибыль, (2) чистую прибыль и (3) прибыль от реализации. Здесь уместны следующие определения:

• балансовая прибыль – прибыль от реализации продукции и получения доходов от других видов хозяйственной деятельности.
• чистая прибыль — разница между балансовой прибылью и размером отчислений в бюджеты разных уровней.
• прибыль от реализации – разница между выручкой от реализации и затратами на реализацию, за вычетом налога на добавленную стоимость и налога на прибыль.

Прибыль также подразделяют на [1] бухгалтерскую (разница между валовым доходом и бухгалтерскими издержками) и [2] экономическую (разница между валовым доходом и экономическими издержками).

Под бухгалтерскими издержками понимают прямые платежи или явные издержки (то есть затраты, которые имеют денежное выражение).

Экономические издержки, помимо явных, включают и неявные издержки (то есть затраты, не имеющие непосредственного денежного выражения, например, издержки вследствие неиспользования трудовых ресурсов).

Факторы, влияющие на размер прибыли инвестора

Оценив параметры, из которых формируются значения прибыли, можно сформулировать факторы, влияющие на ее размер.

Предлагаемый перечень не является исчерпывающим и приводится здесь исключительно в ознакомительных целях. Более того, он в большей степени адаптирован применительно к электронной коммерции.

Итак, речь идет о следующих факторах, влияющих на размер прибыли инвестора:

• изменение цен на товары;
• изменение объема продаж;
• изменение размера партнерских отчислений;
• сопутствующие затраты (например, комиссионные отчисления при обмене электронных валют или при производстве электронных платежей);
• размер уплачиваемых налогов.

Каждый из приведенных параметров учитывается для оценки эффективности инвестиционной деятельности. Оценивать инвестиционные риски стоит исходя из глубокого понимания выбранных сфер инвестирования.

Видео о подсчете прибыли в инвестициях:

Источник

Как рассчитать будущий доход от инвестиций?

Решив заняться инвестиционной деятельность важно понимать, что это такое и в чем ее основные отличия от обычного бизнеса. Еще один немаловажный момент – это знание того, как правильно просчитать возможную или реальную прибыль и построить стратегию, ведущую к прибыли. Если все правильно спланирована инвестиционная компания, доходы от инвестиционной деятельности всегда будут большими и не заставят себя долго ждать.

Что такое инвестиционный доход?

Например, получение доступа к новым технологиям, расширение клиентской базы, которая будет пользоваться услугами компании или покупать производимый продукт. Если коротко, то инвестиционный доход – это доход, полученный от инвестиционной деятельности компании.

Инвестиционная деятельность – это вложения предприятия в производственную и другие сферы своих ресурсов (финансовых или других, например, интеллектуальных, предоставлении оборудования и т.д.) для получения максимальной прибыли.

В данном случае прибылью можно считать, как получение финансового дохода, так и:

• завоевание новых рынков;
• получение доступа к новым технологиям, знаниям, оборудованию;
• сохранение уровня рентабельности производства;
• расширение круга клиентов;
• получение преимуществ в конкурентной борьбе и другие виды прибыли.

к оглавлению ↑

Ключевые отличия инвестиций от обычного бизнеса

Инвестиционная деятельность схожа с предпринимательской, но имеет ряд различий. К ключевым отличиям можно отнести:

• сроки получения прибыли;
• перспективы;
• риски.

Что касается времени окупаемости – это по сути, главное отличие. Если в обычном бизнесе ставки делаются на скорую окупаемость, чем быстрее предприниматель получит прибыль, тем будет лучше. И хорошей деятельностью считается именно та, которая максимально быстро начнет приносить прибыль.

В инвестиционной деятельности, правильным решением будет долгосрочная перспектива. Чем дольше предприятие инвестирует – тем больше прибыли оно получит. Вложения в высокодоходные инвестиционные проекты должны являться одним из самых важных направлений «политики» любого предприятия.

Так, владение акциями компании на протяжении всего ее срока существования – более выгодно, чем владение акциями краткосрочный период. Кроме того, само предприятие, в которую производиться инвестирование должна существовать максимально долго. Именно от правильной инвестиционной стратегии зависит принесет ли инвестиционная компания доход или нет, будет ли он стабильным, и ожидаемо высоким.

В этом месте происходит плавный переход в следующую категорию – перспектива. Инвестор должен смотреть на несколько лет вперед, и не только просчитывать сколько инвестирование в то или иное предприятие принесет ему финансовой прибыли, но рассматривать другие виды выгоды. К которым, как уже говорилось, могут относиться: расширение круга клиентов, сохранение рентабельности, доступ к новым технологиям, оборудованию и т.д. Как провести предварительный анализ инвестиционного проекта можно узнать по этой ссылке – https://business-poisk.com/analiz-investicionnogo-proekta.html.

В то же время, в обычном бизнесе хоть и является важным рассматривание перспективы наперед, но также важен и тот доход который будет поступать в максимально короткие сроки. Но главное отличие в том, что в обычном бизнесе в перспективе только получение финансовой прибыли, такие моменты как доступ к новому оборудованию, интеллектуальным продвижением и т.д. – не является целью, но может быть «товаром».

Что касается рисков, то обычный бизнес ориентирован на деятельность с минимизированными рисками, в то время как инвестиционная деятельность направлена в обратную сторону.

Это значит, что чем выше риски, тем больше доходность инвестиционного портфеля. Но здесь нужно грамотно подходить к этапу инвестиционного планирования и максимально заранее все просчитать. Чтобы, даже с максимальными рисками понести минимальные потери.

Виды инвестиций

Главное разделение инвестиций производиться в зависимости от того куда вкладываются средства, и выделяют два вида: реальные (или капитальные) вложения и финансовые.

Реальные или капитальные инвестиции вкладываются в модернизацию предприятий, расширение и модернизацию предприятий, открытие новых фондов. Это также вложения в интеллектуальную сферу, подбор сотрудников, обучение кадров организации.

Финансовые инвестиции, в отличие от первых, направлены на получение прибыли от акций, ценных бумаг, облигаций. К этому виду относят и депозитные счета в банках. Среди всех перечисленных видов финансовых вложений можно отметить инвестиции в облигации, доходность которых в настоящее время довольно высока.

Инвестиции можно разделить и по времени действия проекта, выделяют:

• краткосрочные (срок инвестирования до 1 года);
• среднесрочные (от 1 до 2 лет, и от 2 до 3 лет)
• долгосрочное инвестирование (от 3 до 5 лет, от 5 лет и больше).

Различают инвестиционную деятельность и по форме участия в ней непосредственно инвестора. Выделяют прямое и косвенное инвестирование. В первом случае инвестор сам выбирает объекты для вложения средств и участвует в планировании проекта и его реализации.

При косвенном участии инвестор действует через посредника. К такой форме прибегают еще неопытные деятели и получают поиск объектов для инвестирования стороннему лицу, а сам получает часть прибыли посредника. К такому виду инвестирования можно отнести банковский депозит.

Если делить инвестиции по уровню доходности, то можно выделить:

• высокодоходные;
• среднедоходные;
• низкодоходные.

К первым двум можно отнести долгосрочные инвестиции с высокими и средними рисками. К низкодоходному относятся депозиты. Здесь низкий уровень риска, но и прибыль будет тоже небольшой. к оглавлению ↑

Как рассчитать доходность инвестиций

Для расчета дохода от инвестиций применяется целый ряд формул. Просчитывая доходность нужно помнить, что нельзя пользоваться только одним критерием и основываться только на них. Для составления более точной картины доходности на вложенный капитал используются все формулы и просчитывается стратегия вообще возможных перспектив и изменений на рынке и в экономике.

к оглавлению ↑

Текущий доход

Чтобы рассчитать текущий доход (можно применить для расчета ежемесячного дохода) используется простая формула:

Д = П – З

где Д – это доход за выбранный период;

П – поступления за этот период (например, за месяц);

З – это затраты, совершенные за период.

Например, нужно рассчитать доход фирмы за январь 2017 года. Поступления в этом месяце составляют 150 тыс. рублей, затраты за январь равны 97 тыс. рублей.

Д = 150 000 – 97 000

Доход от инвестиций за январь 2017 года составит 53 тыс. рублей. к оглавлению ↑

Чистый доход

Для расчета инвестиционной доходности базовой можно считать формулу чистого дохода:

ЧД = ∑Д – К

ЧД – это собственно сам чистый доход.

∑Д – сумма доходов за все периоды проекта (в каждом проекте определяется несколько временных периодов);

К – это капитальные вложения, те, которые были внесены с самого начала.

Формула чистого дохода позволяет оценить картину целиком и узнать прибыль за весь период инвестирования. Но эта формула не отражает четкой картины. Так как следует учитывать то, что с течением времени деньги подвержены инфляции и та сумма которая была внесена изначальна по окончанию проекта может иметь совсем другую стоимость.

Для более точного отображения ситуации используется другая формула с учетом коэффициента дисконтирования. к оглавлению ↑

Вычисление коэффициента дисконтирования

Формула вычисления коэффициента дисконтирования:

а = 1 / (1 + Е)

где, а – собственно и есть требуемый коэффициент;

Е – это ставка дисконта или норма дисконтирования за определенный интервал времени, во время которого был получен доход.

Дисконтированный доход

Формула вычисления чистого дисконтированного дохода (ЧДД):

ЧДД = ∑ (П- З)*а – ∑К*а

где, П – это поступления за определенный период (собственно доход);

З – текущие затраты за этот период;

К – капитальные вложения за определенный период;

а – коэффициент дисконтирования, вычисленный ранее.

Главное при использовании формулы, помнить, что все составляющие относятся к одному периоду. к оглавлению ↑

Индекс доходности

Индекс доходности инвестиций рассчитывается рассчитывается с целью понять, можно ли покрыть вложения в проект на основе текущего дохода. Вычисляется ИД по формуле:

ИД = ∑(П – З)*а / ∑К*а

где, ИД – это индекс доходности;

П – поступления за конкретный период;

З – затраты за конкретный период;

а – коэффициент дисконтирования;

К – капитальные вложения.

В результате расчётов получиться число близкое к единице. Чем оно больше 1 тем эффективней проект. к оглавлению ↑

Средняя и внутренняя нормы доходности

Средняя норма рентабельности ARR, она же средняя норма доходности, позволяет просчитать средний годовой доход, который можно получить на реализации инвестиционного проекта. Расчет внутренней нормы доходности инвестиционного проекта вычисляется по следующей формуле:

ARR = ∑ ЧД / СЗ*N

где, ЧД – это чистый доход;

СЗ – сумма всех затрат (инвестиций);

N – количество всех расчетных периодов.

Внутренняя норма доходности инвестиционного проекта (ВНД) вычисляется по следующей формуле:

ВНД = ∑ (P-З) / (1+Евн)

где, Р – это результат, достигнутый за определенный период;

З – затраты за тот же период;

Евн – внутренняя норма дисконта. к оглавлению ↑

Методы определения фактических финансовых показателей

Следующие методы нужны, для определения собственной выгоды и понимания, стоит ли вообще заниматься конкретным инвестированием в проект. По приведенным формулам можно вычислить приблизительную рентабельность проекта еще в самом его начале. Но даже если показатели оказались многообещающими, периодическое вычисление свежих показателей поможет держать проект под контролем.

Для выявления фактических показателей можно использовать уже описанные формулы ЧДД, ИД и ВНД. Но также есть ряд дополнительных. к оглавлению ↑

Расчетная норма прибыли

Для определения успешности инвестиционного проекта хорошо подходит метод расчетной нормы прибыли (РНП). Она позволяет рассчитать на сколько изменилась, за определенный временной период, сумма вложений в проект.

РНП = СГП / ПКЗ * 100%

где, СГП – это средняя годовая прибыль;

ПКЗ – первоначальные капитальные затраты.

Другой вариант формулы, имеющий небольшие изменения:

РНП = СГП / СКЗ * 100%

где, СКЗ – это средние капитальные затраты. к оглавлению ↑

Чистая текущая стоимость (NPV) вычисляется по формуле:

NPV = ∑ З*(1/(1+Е)) + ∑ ЧД*(1/(1+Е))

где, З – затраты на инвестиции;

Е – ставка дисконта;

ЧД – чистый доход за период использования проекта.

Все показатели берутся за определенный шаг расчетного периода. Если показатель положительный – проект оправдает ожидания и будет прибыльным, притом, чем выше показатель, тем выгодней дело. к оглавлению ↑

Рентабельность

Вычисление рентабельности проекта (РП) позволяет определить целесообразность затеи. Вычислив ее по формуле, получиться показатель близкий к единице, чем он выше 1, тем выгодней инвестирование.

РП = ∑ ЧД / (1+Е) / ∑ 1/(1+Е))

где, ЧД – это чистый доход за определенный расчетный шаг, а сумма ЧД – это доход за весь период использования проекта;

Е – это ставка дисконта.

Использовав все приведенные формулы можно рассчитать получаемую прибыль от инвестиционного проекта. Кроме того, выяснить в самом начале, на сколько, вообще, эта затея будет рентабельной и целесообразной.

Учимся с профессором: как рассчитать доходность инвестиционного проекта

Источник