Порядок инвестиций физических лиц

Инвестиционная деятельность физических лиц

Рубрика: 9. Финансы, деньги и кредит

Статья просмотрена: 4539 раз

Библиографическое описание:

Самир, Эмаль Шафики. Инвестиционная деятельность физических лиц / Эмаль Шафики Самир, О. Н. Пустобаева. — Текст : непосредственный // Проблемы и перспективы экономики и управления : материалы I Междунар. науч. конф. (г. Санкт-Петербург, апрель 2012 г.). — Санкт-Петербург : Реноме, 2012. — С. 100-103. — URL: https://moluch.ru/conf/econ/archive/15/2184/ (дата обращения: 11.06.2021).

Испокон веков во всем мире существовала проблема сохранения и преумножения денежных средств. Однако особенно остро эта проблема встала при переходе государства от плановой экономики на рельсы рыночной. Большое количество населения, которое придерживается консервативных методов хранения сбережений, начало действовать себе в убыток, храня денежные средства у себя дома. Отметим, что деньги со временем обесцениваются из-за инфляции. Данный процесс происходит постоянно, поэтому хранить денежные средства «под матрацем» не разумно. Открывать депозит не выгодно, так как по данным Росстата средний уровень инфляции за последние 5 лет составлял 11,4%, а ставки по депозитам в среднем 8,8%. [1] Свободные деньги нужно инвестировать для получения прибыли. На сегодняшний день более 31% граждан РФ имеют денежные сбережения (диаграмма 1) [3], при этом 28% населения занимаются данной деятельностью без определенной цели (диаграмма 2). [2]

Диаграмма 1. Уровень сбережений граждан РФ за 2011-2012 г., млрд. руб.

Диаграмма 2. Инвестиционно-сберегательные предпочтения россиян.

Выше представленные графики показывают, что уровень сбережений граждан имеет положительную тенденцию, причем финансовые инструменты рынка не находят отражения в инвестиционных предпочтениях граждан, что говорит о финансовой неграмотности населения в управлении денежными средствами.

Проблемой для физических лиц становится поиск оптимального варианта инвестирования с целью получения максимальной прибыли.

На рынке финансовых услуг физическим лицам предлагаются следующие варианты капиталовложений: фондовый рынок, FOREX , паевой инвестиционный фонд (ПИФ), общие фонды банковского управления (ОФБУ), доверительное управление (ДУ), обезличенный металлический счета (ОМС). Рассмотрим особенности каждого из них

ПИФ ы представляют собой коллективный финансовый инструмент. Он позволяет на условиях пайщика с помощью специализированной управляющей компании (УК) вкладывать деньги в различные отрасли инвестиционной деятельности, которая контролируется государственной Федеральной службой по финансовым рынкам. От физических лиц участие в ПИФах не требует специализированных знаний и активного вмешательства. Необходима только стартовая сумма и выбор УК. Однако управляющая компания взимает вознаграждение за свои услуги и принимает решения в вопросах инвестирования самостоятельно. [4] Принцип работы заключается в том, что УК создают ПИФы и инвестируют вложенные деньги в ценные бумаги или иные активы. Если в результате управления средствами пай растет в цене, инвесторы получают доход, если падает — убыток. ПИФы различаются по типу вложений. ПИФы облигаций подходят консерваторам, согласным на скромный, но более стабильный доход. ПИФ акций — наиболее рискованный, но потенциально наиболее доходный инструмент. Смешанные фонды сочетают вложения в акции и облигации. Кроме того, ПИФы бывают открытые, интервальные и закрытые. Паи открытых фондов можно покупать и продавать в любой день. Интервальные ПИФы доступны для продажи несколько раз в году. Закрытые ПИФы можно купить только во время формирования фонда. Для того, чтобы минимизировать риски инвестиционной деятельности нужно серьезно подойти к выбору управляющей компании и найти подходящий именно вам по соотношению риска и доходности ПИФ. К примеру, ВТБ Капитал, фонд «Казначейский», динамика стоимости пая за период: 31.03.2009 — 30.03.2012 составила +83,09%. [5]

Альтернативой ПИФу выступают ОФБУ , в котором управление осуществляет банк, а не УК . Общий Фонд Банковского Управления (ОФБУ) — это форма коллективных инвестиций, предназначенная для клиентов, желающих инвестировать средства в ценные бумаги и финансовые инструменты, но не имеющих необходимого времени и навыков, чтобы сделать это самостоятельно. Инвестирование производится в ценные бумаги, иностранную валюту, природные драгоценные камни и драгоценные металлы, производные финансовые инструменты в соответствии с инвестиционной декларацией, регламентирующей состав и процентное соотношение активов ОФБУ. Инвестиционная декларация служит принципом построения сбалансированного портфеля с приемлемым соотношением степени риска и доходности. Для обслуживания ОФБУ используется уже имеющаяся инфраструктура банка (нет необходимости в стороннем депозитарии, регистраторе, аудиторе), что снижает издержки инвесторов в сравнении с ПИФами. Деятельность и результаты работы банка по управлению активами ОФБУ жестко контролируются Центральным Банком России, который допускает к управлению деньгами инвесторов только финансово стабильные банки. Денежные средства фондов хранятся на специальных счетах доверительного управления в Центральном Банке России. Операции по доверительному управлению в банке учитываются на отдельном балансе, и на них не может быть обращено взыскание в случае возникновения проблем у банка — Доверительного управляющего. В Самарской области одним из банков, предоставляющих данную услугу, является Банк Солидарность (фонд «Солидарность», минимальная сумма каждого взноса (первоначального и последующих) – 30 000 рублей РФ). [6]

Кроме этого, банки предоставляют услугу ОМС, выступающим по процедуре открытия альтернативой банковским депозитам. Особенностью является то, что деньги будут переводиться в соответствующий эквивалент драгоценных металлов (золото, серебро и др.), минимизация издержек на хранения, отсутствие НДС (18%) и прямая зависимость от котировок на драгоценный металлы.[7] Однако банк сам устанавливает котировки, которые немного отличаются от официальных, плюс взимается подоходный налог с физических лиц. Что касается вкладов в золото, то на сегодняшний день котировки данного вида драгоценных металлов достигли своего максимума, поэтому наиболее оптимальным сроком инвестирования будет срок от 2 и более лет.

Следующим вариантом инвестирования является фондовый рынок. Он является одним из основных сегментов финансового рынка, где и происходит купля/продажа ценных бумаг (акций, облигаций). Вложения в акции российских (и зарубежных) предприятий является одной из самых прибыльных и рискованных форм инвестиций. Риск заключается в динамике (росте и падении) рыночной стоимости акции, но вложение на длительный срок теоретически является менее рискованным. Особенностью такого рынка является тот факт, что, как правило, все ценные бумаги находятся в свободном обращении на рынке. Инвестор может полностью или частично вернуть вложенные деньги, продав бумаги, а так же получая дивиденды. Такая возможность свободно совершать сделки позволяет инвестору самостоятельно выбирать объект инвестирования и время, на которое он желает вложить свои деньги. По своей структуре фондовый рынок состоит из денежного рынка и рынка капитала. Денежный рынок предполагает обращение краткосрочных ценных бумаг сроком до одного года. На рынке капитала в обращении находятся бессрочные ценные бумаги или бумаги сроком более года. Что касается издержек, то существуют прямые затраты на совершение сделок, которые равны 1-3% от стоимости ваших активов. Минимизировать издержки можно путем выбора брокерской компании с минимальными комиссионными. Примером могут послужить акции компании ТНК- BP с дивидендной отсечкой равной 15% годовых.[8]

Для физических лиц, не имеющих достаточно глубоких знаний игры на фондовом рынке, существует вариант доверительного управления. ДУ оказывают профессиональные участники финансового рынка, имеющие на это лицензию Федеральной службы по финансовым рынкам. Отличительной особенностью данного варианта инвестирования является высокий стартовый капитал. За свои услуги они взимают определенную плату, равную от 10-30% от чистой прибыли, но вероятность увеличения денежных средств высока. Диверсификация (разложение) средств инвестиционного портфеля в различные финансовые инструменты позволяет инвестору минимизировать риски. Клиент сам выбирает наиболее оптимальное для него соотношения риска и доходности, что делает ДУ весьма привлекательными для инвесторов. В Самарской области данную услугу предоставляет инвестиционная компания «ЗАО «ИК «Газинвест», ДУ, минимальная сумма платежа равна 300 тыс. руб. [9]

Кроме финансовых инструментов можно инвестировать в недвижимость (офисы, новостройки и др.). Привлекательностью данного инвестирования является самоокупаемость и положительный тренд развития уровня цен, но не высокая ликвидность.

Стоит упомянуть о рынке валютных операций ( Forex ). Он позволяет заработать большую прибыль на изменение курсов валют. Заметим, что по статистике лишь 5% остаются «в плюсе». Отличительной особенностью данного варианта инвестирования является не высокий стартовый капитал (от 100$ и выше). Благодаря услуге «кредитное плечо» брокерская фирма предоставляет возможность преумножения денежных средств в сотни раз, что делает данный вид инвестирования привлекательным, но наиболее рискованным. Исходя из вышеизложенного, можно смело утверждать, что данный вид инвестиций требует глубоких аналитических знаний и, следовательно, прибыльным является лишь для узкого круга лиц.

Начинающим инвесторам стоит помнить о том, что инвестиции по своей природе являются долговременными вложениями капитала, а не средством спекуляции, поэтому наиболее оптимальным сроком инвестирования является период от 2 лет и более. Так же при проведении инвестиционной политики, следует помнить о налогах, возлагаемых на прибыль от финансовых активов равную 13% для физических лиц.

Схема 1. Выбор варианта инвестирования.

Выявленные особенности рассмотренных вариантов инвестирования позволяют разделить физических лиц на пассивных и активных участников, а так же на крупных и мелких инвесторов. На основе этих параметров предлагается выбор варианта инвестирования. (схема 1)
Литература:

Источник

Инвестиции для физических лиц. Пошаговая инструкция инвестиций в акции для физических лиц + пример инвестиционного портфеля

Тема инвестирования денег интересует многих людей у кого появляются свободные денежные средства, но не многие владеют информацией какие инвестиции для физических лиц существуют.

В данной статье мы рассмотрим возможность инвестирования денег физ. лицами в акции и прочие ценные бумаги, а также другие инвестиционные инструменты.

Инвестиции для физических лиц

Существует достаточно много различных инвестиционных инструментов и проектов для вложения денежных средств. Среди них есть много высоко рисковых инструментов например таких, как криптовалюта.

В данном обзоре мы рассмотрим только консервативные инвестиционные инструменты.

Популярные виды инвестиций для физических лиц:

Каждый вид инвестирования предполагает наличие знаний у инвестора по инструменту. Без понимания и знаний в инвестициях нельзя вкладывать деньги ни в какие инвестиционные инструменты.

Перед вложением денег инвестор должен обязательно узнать как можно больше информации об инвестиционном инструменте и какие риски он в себе несёт.

Инвестирование в банковские депозиты

Минимум знаний потребуется при вложении денег в банковские депозиты. На первый взгляд всё просто — принёс деньги в банк и положил на депозит. Но и тут потребуются некоторые знания.

Важным нюансом при инвестировании в банковские вклады является вложение денежной суммы в банк не более страховой суммы покрытия страховым Фондом, в случае банкротства банка.

Кроме того, нельзя все деньги вкладывать в один банк. Деньги нужно распределить по нескольким банковским учреждениям в пределах размера страховой суммы. Как видно, что даже в таком простом инвестировании есть нюансы в которых следует разбираться, чтобы сохранить свои деньги.

Поэтому, вкладывая деньги на депозит в банк обязательно проверьте информацию о том является ли банк участником Агентства по страхованию вкладов — asv.org.ru.

Инвестиции в акции для физических лиц

Несколько десятков лет назад физ. лицам было достаточно сложно инвестировать в биржевые акции и прочие ценные бумаги. С появлением интернета и популяризацией интернет инвестирования, возможность вложить деньги в ценные бумаги стала доступной широким массам населения.

В данный момент для инвестирования в биржевые акции на фондовом рынке достаточно совершить несколько простых шагов.

Пошаговая инструкция инвестиций в акции для физических лиц

1. Выбрать брокера на бирже.
2. Пройти процедуру регистрации.
3. Открыть торговый счет.
4. Пополнить свой открытый счет.
5. Купить активы.

Инвестировать в акции могут физические лица, которые достигли совершеннолетия.

Следует отметить, что финансовое инвестирование на фондовом и любом другом рынке является рискованной деятельностью и может привести к потере капитала. Для работы на бирже, каждый клиент должен получить как можно больше информации о том, как устроены финансовые рынки и какие риски несёт маржинальная торговля.

Среди множества брокеров на фондовом рынке следует выделить компанию «Фридом Финанс», которая позволяет инвестировать в ценные бумаги не только российского фондового рынка, но и на американском, европейском, украинском и казахском рынках. Процедура регистрации в данном брокере происходит удаленно и без необходимости посещения офиса. Все нужные документы загружаются через формы в личном кабинете.

Инвестиции Тинькофф для физических лиц

При инвестировании в ценные бумаги не обязательно регистрироваться в брокере, можно воспользоваться услугами в банке Tinkoff через сервис Инвестиции Тинькофф для физических лиц. В личном кабинете Тинькофф инвестиции клиент может приобрести биржевые акции популярных компании, а также купить другие ценные бумаги такие как облигации.

Следует отметить, что в личном кабинете все находится на интуитивном уровне и купить акции сможет даже человек не разбирающийся в компьютерах.

Лучшие инвестиции для физических лиц

Каждый человек который планирует заняться инвестированием должен составить инвестиционный портфель и грамотно его составить.

Инвестиционный портфель — это набор из разных инвестиционных инструментов, который собирается для снижения инвестиционных рисков и диверсификации капитала.

Суть создания собственного инвестиционного портфеля заключается в том, чтобы распределить инвестиции по нескольким проектам и не потерять вложенные деньги. В инвестиционный портфель должно входить не менее трёх различных инвестиционных инструментов.

Если инвестировать деньги только в один проект и в случае проблем с ним, инвестор может потерять все вложенные деньги в такой проект.

При формировании инвестиционного портфеля, следует распределить капитал между разными видами и сферами деятельности.

Пример инвестиционного портфеля:

1. Банковские депозиты — 50%.
2. Ценные бумаги — 20%.
3. Трейдинг на Форекс — 10%.
4. Gold-кошелек Webmoney — 10%.
5. ПАММ-счета — 5%.
6. Криптовалюта: Биткоин, Эфир и Рипли — 5%.

В данном примере указано условное процентное соотношение к общей сумме инвестиций. Инвестор самостоятельно формирует процент вложения в тот или иной инвестиционный инструмент в зависимости от экономической ситуации и собственных убеждений.

Пример консервативного портфеля инвестиций:

1. Банковские депозиты — 30%.
2. Государственные облигации — 30%.
3. Недвижимость — 40%.

Инвестируя свой капитал каждый инвестор должен изначально рассматривать возможные риски и убытки, а потом смотреть на прогнозируемую прибыль. Важно отметить, что на исторических данных можно рассмотреть возможность высокой доходности, но при реальных инвестициях все может пойти не так, как прогнозировалось.

Поэтому, каждый инвестиционный инструмент должен иметь свой процент риска при достижении которого инвестор должен убрать этот инструмент из своего портфеля. Например инвестор определил риск по акциям Фейсбук 30%, в случае снижения стоимости по данной акции на 30% инвестор продает её и заменяет на другую биржевую акцию.

Подводя итоги по данной статье отметим, что начиная инвестировать, следует убедится в своих знаниях и понимании рисков. Любое инвестирование несёт в себе риски потери вложенных денег и это должен понимать каждый инвестор. Чем выше прогнозируемая доходность в инвестиционном проекте, тем выше риск потерять все вложенные деньги в таком проекте.

Будьте внимательны и осторожны с выбором инвестиционных инструментов!

На этом наша статья про инвестиции для физических лиц заканчивается. Желаем вам выгодного инвестирования и высоких доходов!

Источник