Поддержка предприятиям с иностранными инвестициями

Как создаются и работают предприятия с иностранными инвестициями

Эффективное ведение бизнеса невозможно без привлечения капитала. Хорошо, если российские владельцы компании в состоянии вложить в дело собственные средства. Но чаще приходится прибегать к кредитным деньгам или искать их за границей. При таком выборе организация предприятия с иностранными инвестициями кажется предпочтительной.

Иностранные вложения – что это значит

Под понятие заграничных инвестиций попадают не только и не столько деньги в прямом их понимании. Свой вклад в интернациональный бизнес можно внести в форме прав на использование уникальной или запатентованной технологии, предоставлении оборудования, движимого имущества или недвижимости.

Вид взноса в совместное дело будет зависеть от того, в чем именно компания остро нуждается на момент ее создания или приглашения нового инвестора из-за границы.

Законодательное регулирование отношений с иностранными инвесторами

Основной документ, от понятий которого стоит отталкиваться российскому предпринимателю, планирующему воспользоваться финансовой помощью иностранного собрата, – это принятый 09.07.1999 Закон № 160-ФЗ “Об иностранных инвестициях в РФ” (далее – 160-Ф). Основополагающие тезисы этого закона подразумевают, что государство гарантирует всем инвесторам равный благоприятный финансовый и законодательный климат. Подкрепляет эту мысль еще и то, что юридические лица с участием иностранного элемента являются субъектами международного права.

Кроме прямых инвесторов, вкладывающихся в определенную компанию, на российском рынке активно действуют различного рода кредитные учреждения. В дополнение к нормам 160-ФЗ, деятельность кредитных организаций с иностранными инвестициями регулируется Законом от 02.12.1990 № 395-1-ФЗ “О банковской деятельности”.

Кто такой иностранный инвестор

Законом очерчен круг лиц и организаций, подпадающих под определение иностранного инвестора. Им может стать любое заграничное юрлицо , физлицо или объединение, подтвердившие свое право вести деятельность на просторах России. Приобретая или вкладывая в первоначальный капитал образовывающихся организаций не менее 10% уставного фонда, такие лица получают право на осуществление предпринимательской деятельности с участием иностранных инвестиций.

Стать вкладчиком может также международная организация, дееспособность которой задекларирована в соответствующем договоре с РФ, и даже целые государства.

Узнайте детальнее о том, кто такой иностранный инвестор .

Организационно-правовая форма ведения бизнеса с иностранными инвестициями

В правовом поле России не выделяется какая-то специальная форма для ведения бизнеса совместно с иностранцами или со 100-процентной долей их участия в компании. Предоставив инвестору право регистрировать субъекты экономической деятельности любой формы наравне с гражданами РФ, законодатель достиг сразу двух положительных результатов:

• обеспечил принцип равенства для иностранцев и соотечественников;
• дал возможность практически любому предприятию рассчитывать на дополнительные капиталовложения из-за границы (при их желании и необходимости).

Классифицировать компании принято по характеру и целям их будущей деятельности.

Коммерческие организации

Коммерческими принято считать образования, основной целью которых станет получение или приумножение прибыли после привлечения новых инвестиций. Форма, в которую их деятельность будет облечена, не зависит от того, приобрел ли иностранец в компании лишь часть (более 10%) или организовал дело полностью на заграничные средства. На сегодняшний день коммерческие организации с иностранными инвестициями могут создаваться в форме ООО, АО, ИП и другие видах.

Некоммерческие организации или НКО

Во многом незаметна, но очень распространена работа некоммерческих объединений с денежными вливаниями из-за рубежа. Основное их отличие от предыдущей группы состоит в том, что НКО как форма организаций с иностранным капиталом не преследует идею извлечения дохода из деятельности. Их цели в основном социальные, а интересы сосредоточены в сфере культуры, образования, спорта и прочих нематериальных ценностей.

Разнообразие НКО по составу участников, целям и формам работы настолько велико, что для регулирования их деятельности издан отдельный Закон от 12.01.1996 № 7-ФЗ “О некоммерческих организациях”.

Для НКО с участием иностранцев и даже просто получающих деньги из зарубежных источников есть еще одно понятие – иностранный агент. Подобный статус налагает на объединения дополнительные обязательства по ведению отчетности перед контролирующими органами и общественностью.

Виды участия иностранного капитала

Кроме различных организационно-правовых форм компании, привлекающие зарубежные средства, имеют еще одну классификацию. Принято различать следующие виды предприятий с иностранными инвестициями: принадлежащие заграничному вкладчику на 100%, с долевым участием в уставном капитале (не менее 10%), представительства иностранной компании.

Когда уставный капитал на 100% иностранный

Стать единоличным владельцем предприятия (коммерческого или НКО) иностранец может, выкупив все доли у бывших участников или учредив его с нуля, основываясь исключительно на капиталах из-за пределов России. Одним, но не единственным, закрытым видом деятельности для таких юрлиц является работа в качестве кредитной организации.

Дело в том, что для подобных предприятий есть ограничения по составу и структуре уставного капитала. Иностранным компаниям и гражданам в них может принадлежать не более 50%. Как только эта отметка преодолена (по итогам годовой отчетности), у кредитной организации могут отнять лицензию.

Совместное предприятие как форма международной кооперации

Более распространенная форма участия иностранных предприятий в российской экономике – создание совместных предприятий (СП). В подобной компании взносы в уставный капитал в виде денежных средств, имущества, запатентованных изобретений и технологий вносятся как отечественными, так и зарубежными участниками.

Вклад зарубежных партнеров может быть выражен в предоставлении уникальных технологий. Для тех, кто вложился в дело вполне материальными и осязаемыми активами, государство гарантирует защиту.

По закону об инвестициях в России, на предприятиях с совместным капиталом собственность иностранных инвесторов ограждена от опасности безвозмездной конфискации в случае национализации. Даже в таком случае зарубежная компания получит компенсацию.

Еще действует норма о смягчении неблагоприятного влияния от законодательных нововведений в РФ. Некоторые СП, работающие над реализацией приоритетных проектов, смело могут рассчитывать на сохранение благоприятного климата в течение долгих 7 лет.

Организация работы иностранных компаний через систему филиалов и представительств

Те иностранные предприятия, которые не хотят создавать самостоятельные субъекты хозяйственной деятельности в виде ООО или АО на территории РФ, могут организовать работу через систему представительств и филиалов.

Их нельзя назвать коммерческой организацией в полном понимании. Цель их работы в РФ – представление интересов «родительской» компании и контроль над соблюдением ее интересов.

Для подобных образований обязательна аккредитация в специально уполномоченных на это исполнительных органах. Без нее любые действия представительства или филиала будут вне закона.

Чтобы принятое решение о создании подобных субъектов не принесло неприятных сюрпризов в будущем, стоит прочитать информацию о том, что такое представительство иностранной компании в России .

Организация работы внутри самой компании

Как устроить работу самой дочерней компании или ее представительства в России, решает лишь головное предприятие, находящееся за границей. Если предприятие полностью в иностранной собственности, то чаще всего руководитель тоже будет прикомандирован из-за рубежа. Оттуда же могут прибыть и остальные представители высшего руководства и надзора.

На должности рангом ниже принято приглашать местных работников. Именно так зачастую выглядит универсальная структура предприятий с иностранными инвестициями.

В предприятиях с долевым участием иностранцев вопрос о распределении обязанностей и организации структурных подразделений выносится на обсуждение общего собрания.

Решение принимается путем голосования, пропорционально величине участия в уставном капитале или количеству акций.

Иногда при создании совместного предприятия решение о будущей структуре принимается на этапе предварительных переговоров и фиксируется в уставе. В этом случае и руководитель, и технические специалисты, и надзорные органы назначаются и формируются исходя из целей и функций организации.

Основные задачи СП в России

Любое объединение усилий подразумевает стремление расширить рынки сбыта собственной или иностранной продукции. Если российскому производителю не хватает оборотных средств для внедрения инноваций, но есть интерес к этому со стороны иностранных компаний, тогда речь идет об участии зарубежного капитала в поддержании отечественного производителя.

Однако чаще происходит обратная ситуация, что характерно для предприятий с иностранными инвестициями. Российские предприниматели готовы продвигать продукцию более именитого бренда, и приглашают иностранцев в компаньоны. Таким образом оптимизируются расходы сразу на несколько моментов:

• освоение новых рынков и регионов;
• производство становится более выгодным в плане налогообложения и таможенных сборов;
• создание рабочих мест;
• привлечение и освоение новых технологий.

Особенностью продвижения продукции СП можно считать то, что маркетинг на предприятиях с привлечением иностранных инвестиций обычно подчинен общей концепции зарубежного владельца.

Как образуются предприятия с иностранными инвестициями

Вхождение иностранного капитала на российские рынки происходит несколькими путями. Иностранное юрлицо или гражданин может предложить свое участие в предприятии посредством внесения дополнительного взноса в уставный капитал существующих ООО или АО. Как альтернатива может быть использован способ покупки доли у одного или нескольких участников либо акционеров.

Если впускать иностранцев в хорошо налаженный бизнес никто не заинтересован, то заграничные инвесторы вполне могут обойтись своими силами для создания предприятий с иностранными инвестициями. Закон РФ не ограничивает их в инициативе организовывать субъекты хозяйствования с целью получения прибыли или НКО. Тогда предприятие можно с полным правом называть дочерним.

Совместное предприятие может быть создано и на основе международного договора: участниками нового объединения могут стать госкорпорации или сами государства.

Внесение данных об иностранном участии в компании в госреестр

После успешного решения задачи по привлечению зарубежных компаньонов отечественный предприниматель обычно сталкивается с вопросом, какой регистрационный орган осуществляет регистрацию юридических лиц с иностранным капиталом? Ответ на него не всегда так очевиден, как кажется законодателю.

Тем не менее основным регистрирующим органом по нормам закона 129-ФЗ являются инспекции и управления ФНС. Каким бы способом не произошла организация совместного предприятия, государственная регистрация компаний с участием иностранных инвесторов должна быть произведена в кратчайшие сроки. После заверения сделки по введению в состав иностранного участника у нотариуса или представителя от компании есть всего три дня.

Приобретение доли в ООО или общества целиком

Нередко случается, что иностранный предприниматель, имеющий намерение инвестировать в основной капитал, достигает договоренности о продаже с владельцами доли в интересующем его ООО. Если иностранцем преследуется цель достичь полного контроля над обществом, то стоит поискать ООО, в котором в учредителях числится всего один владелец.

Сделка по передаче доли иностранному лицу, конечно, оформляется несколько сложнее, чем продажа внутри общества или российскому гражданину. Основные трудности состоят в получении и легализации зарубежных документов. Предстоят и дополнительные затраты на нотариальное заверение.

Читайте подробнее о том, как происходит продажа доли в ООО нерезиденту .

Особенности начисления и уплаты налогов

Впустив в состав своих учредителей иностранного партнера, общество почти не ощутит изменений в плане уплаты налогов в России. Система налогообложения для ООО с иностранными инвестициями не будет отличаться от той, которую предприятие избрало первоначально.

Однако нельзя сказать, что появление нового соучредителя в составе общества не внесет дополнений в перечень отчетности и платежей. Дело в том, что с момента передачи доли в ООО иностранцу само общество будет выполнять роль агента по уплате налогов и сборов за него. Именно организация рассчитывается с бюджетом по НДФЛ или налогу на прибыль от инвестиционных доходов иностранных лиц.

Новые обязательства по учету

Для предприятия, долю уставного капитала в котором выкупила иностранная компания, добавится несколько отчетов. В частности, необходимо будет вести отдельный учет вложенных средств. И если с полученными денежными средствами вопросов немного, то с оценкой имущества и переданных нематериальных активов придется поработать. Дело в том, что информация о денежном эквиваленте переданного имущества необходима на случай выплаты справедливой компенсации, гарантированной иностранному инвестору в законе 160-ФЗ.

Отдельно стоит вести учет доходов и расходов, касающихся осуществления совместной деятельности. Скрупулезность в этом вопросе поможет, когда придет время распределения прибыли предприятия с участием иностранного капитала между привлеченными из-за границы и отечественными учредителями.

Что такое статус предприятия с иностранными инвестициями: Видео

Источник

СОДЕЙСТВИЕ (УСЛУГИ) ИНОСТРАННЫМ ИНВЕСТОРАМ В РОССИИ

Автономная некоммерческая организация «Российское Инвестиционное Агентство «Инвестируйте в Россию» (РИА) оказывает поддержку иностранным компаниям по реализации проектов в сфере прямых инвестиций на территории России. Основными направлениями деятельности РИА являются привлечение иностранных инвесторов, лоббирование, продвижение и защита их интересов, совместная деятельность с иностранными инвесторами.

Агентство оказывает поддержку любым видам прямых иностранных инвестиций в российскую экономику, минимальный объем которых составляет:

• В сфере медицины — 1 000 000 долларов США;
• В сельском хозяйстве — 3 000 000 долларов США;
• В индустрии отдыха и развлечений — 5 000 000 долларов США;
• В промышленности — 10 000 000 долларов США;
• В сфере транспорта и логистики — 20 000 000 долларов США;
• В сфере добычи и переработке полезных ископаемых — 100 000 000 долларов США.

Для других сфер экономики минимальный объем инвестиционного проекта составляет 10 000 000 долларов США.

Российское Инвестиционное Агентство откроет Вам ворота в Россию и поможет найти верный путь к достижению Вашей цели.

УСЛУГИ ИНОСТРАННЫМ ИНВЕСТОРАМ:

1. Лоббирование интересов иностранных инвесторов и организация поддержки инвестиционного проекта в органах исполнительной власти Российской Федерации

2. Организация официальных встреч для иностранных инвесторов с представителями органов государственного управления регионов и городов России, с представителями крупного российского бизнеса

3. Подбор площадок для инвестирования

4. Создание с иностранным инвестором совместных предприятий, фондов и других предприятий для реализации инвестиционных проектов

5. Подбор земельных участков и других объектов недвижимости, привлекательных для иностранных инвесторов

Подбор и организация просмотра имущественных активов с экспертизой документов для безопасного и выгодного приобретения.

Каталог активов РИА включает:

• Объекты жилой и нежилой недвижимости;
• Помещения свободного назначения;
• Земельные участки;
• Имущественные комплексы;
• Готовые бизнесы;
• Неликвидные активы;
• Машины и оборудование;
• Технику и транспорт.

7. Сопровождение сделок по слиянию и поглощению (M&A)

РИА предоставляет полный комплекс услуг по сопровождению сделок M&A:

• Правовой аудит компаний, участвующих в сделке;
• Структурирование сделки, включая детальное описание каждого этапа ее реализации и подготовку документов;
• Правовое сопровождение сделки;
• Анализ юридической чистоты ценных бумаг и долей в уставном капитале компаний, участвующих в сделке;
• Анализ юридической чистоты материальных и нематериальных активов;
• Оценка налоговых последствий совершения сделок M&A;
• Разработка стратегии и плана реорганизации с учетом конкретных обстоятельств, правоотношений и стоящих перед инвестором задач.

8. Содействие иностранным инвесторам в подборе руководящих кадров для ведения бизнеса в Российской Федерации

9. Анализ рисков инвестиционного проекта с подготовкой предложения по их нивелированию и страхованию

Услуги по анализу и управлению рисками включают:

• Определение области риска;
• Выявление и оценка риска;
• Установление причин риска;
• Выбор варианта действий (управленческое решение);
• Нивелирование риска.

Для управления рисками используются следующие средства:

• Диверсификация риска (распределение инвестируемых средств по различным объектам вложения, не связанным между собой);
• Страхование риска;
• Хеджирование риска.

10. Подготовка и структурирование инвестиционных проектов

11. Сбор информации, маркетинговые исследования и анализ рынка

Сбор информации, анализ рынка и проведение маркетинговых исследований в соответствии с интересами инвестора:

• Анализ продукта (услуг);
• Анализ потребителей;
• 3) Анализ конкурентов;
• 4) Анализ маркетинговых затрат;
• 5) Разработка маркетинговой стратегии для бизнес- плана инвестиционного проекта.

Качественный маркетинговый анализ позволяет найти свободные рыночные ниши, выбрать наиболее привлекательный целевой рынок, лучше понять потребителя товара компании.

12. Разработка бизнес-плана инвестиционного проекта

13. Подготовка бизнес-плана инвестиционного проекта включает в себя комплексную оценку возможностей инвестиционного проекта, на основе которого инвестор принимает решение о финансировании проекта

Комплексная оценка предполагает следующие виды работ:

• Разработка уникального обоснованного предложения по условиям финансирования проекта;
• Маркетинговые исследования (анализ регионального, российского, мирового рынка);
• Обоснование размера инвестиций, величины текущих расходов и срока окупаемости проекта;
• Анализ рисков и разработка комплекса мер по их минимизации;
• План продаж, основанный на маркетинговом исследовании и разработке стратегии продвижения;
• Календарный план запуска проекта;
• Детализированный финансовый план, включающий в себя отчет о прибылях и убытках, отчет о движении денежных средств и баланс компании;
• Расчет величины налоговых платежей и амортизационных отчислений;
• Определение точки безубыточности проекта;
• Расчет показателей эффективности инвестиционного проекта;
• Прогноз доходов проекта, основанный на качественном исследовании рынка.

14. Построение финансовой модели (финансового плана)

Подготовка финансовой модели (финансового плана) инвестиционного проекта для определения потребности в инвестициях в оборотные средства. Финансовая модель включает в себя расчет аналитических показателей: срок окупаемости, показатели рентабельности, чистый дисконтированный доход, внутренняя норма доходности, точка безубыточности.

Состав финансовой модели:

• План по доходам;
• План по расходам;
• Инвестиционный план;
• План по налогам;
• Отчет о прибылях и убытках;
• Отчет о движении денежных средств;
• Баланс на начало и конец каждого периода.

15. Разработка технико-экономического обоснования (ТЭО)

Подготовка технико-экономического обоснования (ТЭО) для решения следующих задач:

• Обоснование выбора конкретной технологии, оборудования и т.д.;
• Определение объёма инвестиций, необходимых для внедрения технологии;
• Расчёт эффекта от мероприятия (снижение себестоимости выпускаемой продукции, рост производительности, как следствие, рост выручки);
• Определение сроков окупаемости проекта;

16. Разработка ТЭО происходит на основе анализа, расчета, оценки экономической целесообразности осуществления предполагаемого объекта строительства, сооружения предприятия, создание нового технического объекта, внедрения новых технологий, оборудования, инноваций на уже существующем производстве.

ТЭО включает в себя:

• Укрупнённый организационный план;
• Укрупнённый производственный план;
• Финансовую модель (финансовый план).

Профессиональное проведение Due Diligence для выявления и оценки инвестором существующих правовых рисков. Результаты Due Diligence позволят выработать эффективные решения по своевременному устранению имеющихся недостатков.

В рамках Due Diligence производится:

• Анализ структуры капитала и внутренних документов компании перед процедурой привлечения инвестиций;
• Анализ коммерческой деятельности и внутренних документов компании в рамках сделок M&A;
• Анализ процедуры реорганизации, реструктуризации, ликвидации и банкротства компании на любом этапе;
• Анализ юридической чистоты движимого и недвижимого имущества;
• Анализ юридической чистоты нематериальных активов;
• Анализ юридической чистоты ценных бумаг и долей в уставном капитале;
• Правовая оценка структуры сделок, в том числе на предмет необходимости их одобрения органами управления компании и согласования с регулирующими органами;
• Правовая оценка деятельности органов управления компании;
• Правовая оценка акционерных соглашений и корпоративных договоров.

18. Анализ стоимости земельных участков и бизнес-активов

19. Содействие в привлечении дополнительных инвестиций

Содействие в привлечении дополнительных инвестиций в проект:

• Поиск потенциальных соинвесторов, заинтересованных в реализации проекта;
• Выявление достоинств и недостатков проекта с точки зрения инвестиционной привлекательности в контексте требований определенного соинвестора;
• Помощь в подготовке документов с точки зрения требований соинвестора;
• Организация проведения переговоров и сопровождение сделки в случае готовности соинвестора участвовать в проекте.

20. Разработка условий участия соинвестора в проекте в виде инвестиционного меморандума

21. Продвижение инвестиционного проекта

Спектр услуг РИА по продвижению инвестиционного проекта позволяет решить следующие вопросы:

• Формирование «дорожной карты» (плана мероприятий) по продвижению инвестиционного проекта;
• Размещение инвестиционного проекта на сайте Российского Инвестиционного Агентства;
• Организация рекламных и промо-кампаний, презентаций инвестиционного проекта на выставочных мероприятиях и деловых съездах (бизнес-форумах, конференциях и т.п.);
• Сопровождение инвестиционного проекта на внутрироссийских и международных Roadshow;
• Размещение информации об инвестиционном проекте в печатных и электронных средствах массовой информации (СМИ).

В индивидуальном порядке организуются любые мероприятия по продвижению инвестиционного проекта в соответствии с требованиями инвестора.

22. Сопровождение проекта в средствах массовой информации (СМИ)

Организация кампании в средствах массовой информации (СМИ) по освещению процесса реализации инвестиционного проекта и созданию позитивного имиджа иностранного инвестора.

Более подробную информацию по услугам для иностранных инвесторов можно получить у специалистов Российского Инвестиционного Агентства.

Источник