Источники финансирования для бизнеса
Ни один бизнес не будет работать и развиваться, если в него не вкладывать деньги. Дополнительное финансирование требуется постоянно – на закупку товаров и сырья, оплату услуг, инвестиции в новые направления бизнеса или расширение имеющихся, приобретение основных средств. Сегодня мы поговорим о том, какие у компаний имеются возможные источники финансирования и о том, какое место среди них занимает факторинг.
Внешние и внутренние источники финансирования
Любой источник финансирования – это некий субъект, который готов предоставить бизнесу средства для ведения деятельности или развития. Говоря простым языком, деньги в бизнесе могут появиться двумя путями – либо они придут «со стороны», либо их вложит собственник бизнеса или само предприятие. Тот, кто вкладывает в бизнес деньги, и будет источником финансирования.
Исходя из этого, все источники финансирования бизнеса можно разделить на две большие группы:
Внешние источники – это средства «со стороны». Сюда входят инвестиции частных лиц или компаний, субсидии от государства, кредиты, займы, лизинг от финансовых учреждений, доходы от выпуска облигаций, продажи акций компании и т.д.
Внутренние источники – те, которые возникают в самом бизнесе. Сюда относят все, что принадлежит собственникам предприятия – прибыль (ее можно отвлечь из оборота, а можно оставить в бизнесе), личные средства владельца, а также собственность компании — амортизационные отчисления, фонд оплаты труда, активы предприятия (которые можно реализовать при необходимости), резервный капитал.
На стыке внешних и внутренних источников финансирования находится факторинг – пополнение оборотного капитала под уступку денежных требований по контракту. Такую услугу предоставляют специализированные факторинговые компании, поэтому такое финансирование можно считать внешним. Но так как в основе факторинга лежит уступка обязательств по контракту, то факторинговое финансирование это скорее внутренний источник – бизнес реализует один актив, чтобы получить другой (денежные средства).
В каких случаях компаниям требуется финансирование
Привлечение любого вида финансирования, как внешнего, так и внутреннего – знак того, что компании потребовались дополнительные средства для ведения бизнеса. При этом не стоит думать, что оформление кредитов, займов, привлечение факторинга и других видов финансирования обязательно говорит о проблемах. Существуют разные причины для привлечения финансирования:
Открытие новых подразделений или направлений бизнеса.
Расширение производства, для которого требуется закупка оборудования, транспорта, сырья и т.п.
Заключение новых крупных контрактов, работа по которым требует увеличения объема оборотного капитала.
Кассовые разрывы – выручка приходит позже срока погашения обязательств (такие ситуации могут быть разовыми, связанными с неисполнением обязательств контрагентами, или постоянными).
Нехватка средств для исполнения обязательств.
Как показывает практика, только в половине случаев привлечение финансирования необходимо по причине возникновения финансовых трудностей. Довольно часто деньги нужны не на решение проблем, а на увеличение объемов бизнеса, выхода на новый уровень работы.
Как нужно привлекать финансирование
Перед выбором финансирования ответьте на несколько вопросов:
Для чего нужны деньги?
Каждый источник финансирования имеет свою специфику – например, за счет кредита нельзя погасить долги по налогам или другой кредит, лизинг используется для приобретения активов, а факторинг – для быстрого превращения кредиторской или дебиторской задолженности в «живые» деньги.
Какая сумма понадобится, нужна ли она сразу или будет осваиваться постепенно?
От графика освоения средств зависит форма финансирования, деньги можно привлекать единовременно или траншами.
- В какой срок предприятие сможет вернуть полученные деньги?
Какой график погашения будет оптимальным?
«Перекрывает» ли выгода от реализации проекта затраты на привлечение финансирования?
Если внутренние источники для бизнеса, как правило, бесплатны, то за использование средств сторонних компаний необходимо заплатить. В том случае, когда проценты по кредиту оказываются больше, чем прибыль от использования ссуды, следует рассмотреть другие источники финансирования.
Проанализировав ситуацию, текущее положение в бизнесе и оценив, какие источники финансирования будут оптимальными в конкретном случае, вы сможете эффективно распределить полученные средства и извлечь из них максимум пользы.
Чтобы узнать индивидуальный лимит факторингового онлайн-финансирования, подайте заявку на сайте GetFinance или свяжитесь со специалистом по телефону 8 (800) 500 55 52
Источник
2.7 Основные источники финансирования бизнеса. Теория ЕГЭ по обществознанию 2019
2.7 Основные источники финансирования бизнеса
I. Внутренние источники финансирования бизнеса (чистая прибыль, амортизационные отчисления)
Финансирование — пополнение денежных средств предприятия.
Источники финансирования бизнеса:
1) Внутренние (накопленная прибыль, амортизация, доходы от собственности, дополнительные вложения)
2) Внешние (банковский кредит, инвестиции, продажа акций/облигаций, бюджетные средства)
-При выборе источников финансирования осуществляется прогнозирование возможных изменений в составе активов и капитала предприятия.
-Государство вправе финансировать частный бизнес.
I. Внутренние источники финансирования бизнеса.
Внутренними источниками могут служить чистая прибыль фирмы и амортизационные отчисления.
Их использование носит название « самофинансирование », т. е. финансирование за счёт собственных средств. Самофинансирование присуще в основном мелким предприятиям, которым трудно достать деньги из других источников.
Прибыль у этих предприятий небольшая, поэтому с её помощью расширить производство удаётся крайне редко. Остаётся ещё один источник самофинансирования — амортизационные отчисления .
Рассмотрим возможности их использования на условном примере.
Предположим, что предприниматель купил станок за 150 тыс. р., срок службы которого равен 5 годам. Значит, годовая норма амортизационных отчислений составит 30 тыс. р. (150 ООО : 5). Амортизационные отчисления входят в затраты на производство и реализацию товара, поэтому если предприятие производит в год 300 изделий, то в цену каждого изделия войдёт 100 р. (30 000 : 300). Через 5 лет предприниматель накопит 150 тыс. р. и должен будет купить новый станок. Но поскольку технический прогресс не стоит на месте, через 5 лет аналогичный станок нового поколения может стоить дороже и денег придётся добавить.
I. Внешние источники финансирования бизнеса.
Внешние источники разделяются на две группы: долговое финансирование и безвозмездное финансирование.
Безвозмездное финансирование является представлением денежных средств в виде безвозмездных благотворительных пожертвований, помощи, субсидий.
К долговому финансированию относится заемный капитал. В состав заемного капитала входят: краткосрочные кредиты и займы; долгосрочные кредиты и займы; кредиторская задолженность.
Внешними источниками являются банковские кредиты, средства бюджетов разных уровней, средства внебюджетных фондов, средства населения.
Примеры внешних источников финансирования бизнеса:
— совместный бизнес, партнёры получают возможность расширить свои финансовые ресурсы за счёт эффекта экономии на масштабе;
— продажа акций — способ привлечь финансы извне;
— торговый (или товарный) кредит (продажа товаров с отсрочкой платежа);
— государственное бюджетное финансирование: прямые капитальные вложения (государственные предприятия); субсидии (частичное финансирование деятельности фирм) выдаются и государственным, и частным фирмам; государственный заказ (государство не финансирует затраты, а заранее обеспечивает фирме доход от продажи товаров).
— банковский кредит;
Банковский кредит (наиболее распространенная форма финансирования) — денежная сумма, выдаваемая банком на определённый срок на условиях возвратности и оплаты определённого процента.
Кредиты бывают двух видов — краткосрочные и долгосрочные. Краткосрочные кредиты выдаются на срок не более одного года, а долгосрочные — более одного года.
Инвестиции — долгосрочные вложения капитала с целью получения дохода. Инвестиции являются неотъемлемой составной частью современной экономики. От кредитов инвестиции отличаются степенью риска для инвестора (кредитора) — кредит и проценты необходимо возвращать в оговорённые сроки независимо от прибыльности проекта.
Условия, обеспечивающие эффективность инвестирования:
1) Инвестирование имеет смысл, если рентабельность инвестиций превышает темпы инфляции
2) Инвестирование целесообразно только тогда, когда от этого можно получить большую чистую прибыль (за вычетом налогов), чем от хранения денег в банке.
3) Инвестирование возможно только в наиболее рентабельные проекты.
Не следует путать инвестирование и финансирование.
Финансирование — выделение средств или ресурсов для достижения намеченных целей. Если целью финансирования является получение прибыли, тогда финансирование превращается в инвестирование.
Источник
Основным источником финансирования бизнеса выступают частные государственные инвестиции
Верны ли следующие суждения о прибыли производителя?
А. Прибыль рассчитывается как разница между расходами и издержками.
Б. Главный источник прибыли производителя — создание новых рабочих мест.
1) верно только А
2) верно только Б
3) верны оба суждения
4) оба суждения неверны
А. Не верно. Прибыль = Выручка — Затраты (в денежном выражении).
Б. Не верно. Создание новых рабочих мест является дополнительными затратами для производителя.
Правильный ответ указан под номером: 4.
Верны ли следующие суждения о рациональном поведении производителя?
А. Производители стремятся добиться желаемого результата при наименьших затратах.
Б. При решении экономических вопросов производитель исходит из фактора ограниченности ресурсов.
1) верно только А
2) верно только Б
3) верны оба суждения
4) оба суждения неверны
Правильный ответ указан под номером: 3.
При разумном и рациональном поведении производителя основной целью является получение прибыли. Предприниматель не будет исходить из фактора ограниченности ресурсов. Ответ 1
На решение предпринимателя будут влиять несколько факторов, в том числе и фактор ограниченности ресурсов (рабочая сила, земля, капитал ограничен).
Верны ли следующие суждения о прибыли фирмы?
А. Экономическая прибыль учитывает внутренние и внешние затраты фирмы.
Б. В условиях кризиса прибыль фирмы может резко сократиться.
1) верно только А
2) верно только Б
3) верны оба суждения
4) оба суждения неверны
Экономическая прибыль — это чистая прибыль, остающаяся у предприятия после вычета всех затрат, включая альтернативные издержки распределения капитала владельца. В случае отрицательного значения экономической прибыли рассматривается вариант ухода предприятия с рынка.Экономическая прибыль находится как разность между рентабельностью вложенного капитала (материальным выражением которого являются чистые операционные активы) и средневзвешенной стоимостью капитала, умноженной на величину вложенного капитала.Экономическая прибыль даёт возможность сравнить рентабельность вложенного капитала предприятия с минимально необходимой для оправдания ожиданий инвесторов доходностью, а также выразить полученную разницу в денежных единицах.
Правильный ответ указан под номером: 3.
Верны ли следующие суждения об источниках финансирования бизнеса?
А. В условиях рыночной экономики государство не может выступать в качестве инвестора.
Б. Для малого и среднего бизнеса характерно широкое привлечение средств частных инвесторов.
1) верно только А
2) верно только Б
3) верны оба суждения
4) оба суждения неверны
Малый и средний бизнес — бизнес, опирающийся на предпринимательскую деятельность небольших фирм, малых предприятий, формально не входящих в объединения.
Рыночная экономика — экономика, основанная на принципах свободного предпринимательства, договорных отношений между хозяйствующими субъектами. Обладает следующими свойствами: 1) в любой экономике присутствует многообразие форм собственности, как минимум две: государственная и частная; 2) рыночное ценообразование не предполагает какого-либо вмешательства государства; 3) любое вмешательство государства в экономику является ограниченным.
Правильный ответ указан под номером: 2.
верны оба суждения
Государство может выступать в качестве инвестора в рыночной экономике, вспомните хотя многочисленные государственные корпорации. Поэтому суждение А неверно.
Рыночное ценообразование не предполагает какого-либо вмешательства государства, следовательно суждение под буквой А верно!
Государство является одним из субъектов экономической деятельности наряду с фирмами и домохозяйствами. Между государственным инвестированием и формированием цены по непосредственным указаниям государственных органов прямой связи нет.
Добрый день. Почему же гос-во не может выступать в качестве инвестора в рыночной экономике? Бизнес может получать государственный инвестиции, разве не так?
Читайте внимательнее задание. В суждении об этом и говорится, что ГОСУДАРСТВО НЕ МОЖЕТ. Поэтому это суждение неверно.
Верны ли следующие суждения о затратах?
А. Внешние затраты предприятия обязательно отражаются в документах бухгалтерской отчетности.
Б. Внутренние затраты влияют на размер бухгалтерской прибыли, но не учитываются при расчете экономической прибыли.
1) верно только А
2) верно только Б
3) верны оба суждения
4) оба суждения неверны
Затраты — размер ресурсов (для упрощения измеренный в денежной форме), использованных в процессе хозяйственной деятельности за определённый временной этап.Мы можем заявить, что издержки — это внутренняя оценка тех затрат, которые фирма должна сделать, чтобы отвлечь необходимые ей факторы трансформации от альтернативного применения. Эти затраты могут быть как внешними, так и внутренними. Та оценка затрат, которая приобретает вид платежей поставщикам труда и капитала, называется внешними издержками. Однако фирма может использовать благоприобретённые ресурсы в разных технологиях, что также создаёт издержки. Издержки, связанные с упущенными возможностями иного использования благоприобретённого экономического ресурса, представляют собой неоплачиваемые или внутренние издержки.
Источник