Нпф сбербанк рейтинг доходности 2019

Рейтинг доходности НПФ 2019

В 2019 году Негосударственные пенсионные фонды (НПФ) управляют солидной суммой в 4,3 трлн. руб. Для сравнения размер доходной части федерального бюджета России в 2019 году равен 20,1 трлн. руб, а размер депозитов физических лиц – около 30 трлн. руб.

В 2017 году, когда мы делали предыдущий рейтинг, размеры активов под управлением были 3,7 трлн. руб. Рост за два года составил 16,2%, что явно больше инфляции.

Откуда прирост, если накопительная часть пенсии остается замороженной с 2014 года?

В 2017 году в НПФ деньги держали 34,3 млн. человек, тогда как в 2019 эта цифра составила 37,4 млн. (на 9% больше). Вероятно, это и есть основной драйвер роста накоплений под управлением фондов. Из ПФР в негосударственные фонды за 2 года перешли еще 3 млн. человек. Остальная часть роста – это, очевидно, инвестиционная прибыль самих фондов, которая как мы увидим, часто едва опережает инфляцию.

Лидером по количеству застрахованных, как и раньше, является Сбербанк. А вот во многих других фондах, благодаря слияниям, картина заметно поменялась.

Лицензия

Название фонда

Кол-во застрахованных
ноябрь 2019

Сбербанка НПФ

8 738 599

Открытие НПФ (Лукойл-Гарант)

7 131 435

Газфонд пенсионные накопления НПФ

6 477 129

Будущее (Стальфонд) НПФ

4 303 732

САФМАР (Европейский) НПФ

3 886 448

ВТБ пенсионный фонд

2 659 627

НПФ Эволюция (Нефтегарант и Согласие)

1 470 936

Доверие (Оренбург) НПФ

Социальное развитие НПФ

Оборонно-промышленный фонд НПФ

Алмазная осень НПФ

Первый промышленный альянс НПФ

Жирным шрифтом выделены НПФ-миллионники с количеством застрахованных более 1 млн. человек

В таблице учитывается только количество застрахованных по обязательному пенсионному страхованию (ОПС).

НПФ Эволюция – новое название, под которым объединились Согласие, ОПК и Нефтегарант. Консолидаций других более мелких фондов под этим брендом, вероятно, продолжится. Крупное объединение произошло в рамках НПФ Открытие. Фонд присоединил к себе НПФ Лукойл-Гарант, Электроэнергетики, РГС. Крупный НПФ Сафмар завершил присоединение НПФ Доверие. К НПФ Большому присоединился Владимир.

Особенности последних лет

Кроме непрекращающихся слияний, которые, откровенно говоря, сильно усложняют оценку деятельности фондов, есть и другие изменения. До 2015 года никто из НПФ не мог записать на счет клиентов отрицательные цифры по результатам за год. Это сказалось на показателях деятельности фондов в 2011 году, когда многие записали в свои отчетах «нули», хотя на самом деле показали убытки.

В 2015 году фондам позволили показывать отрицательный доход за год. Теперь НПФы обязаны компенсировать убыток только в том случае, если он получен по итогам 5 лет инвестиций. И мы увидели в отчетностях отрицательные цифры. Особенно их много в 2018 году, когда ситуация на рынке облигаций была сильно дестабилизирована событиями, происходящими вокруг Корпорации Открытие и ее долговых бумаг. «Лидер» по убыточности – НПФ Образование. Фонд показал -19,5% в 2017 году.

В каком-то смысле это хорошо, так как разрыв в результатах на длинных промежутках времени между НПФ со стабильно-хорошими результатами и фондами, откровенно «сливающими» деньги клиентов, становится еще более заметен.

Методика построения рейтинга

Методика рейтинга не изменяется с 2016 года. Мы оцениваем только доходность, так как надежность фондов перестала играть важную роль после запуска системы гарантирования пенсионных накоплений через АСВ. В доходности главный вес имеют результаты на длинных промежутках времени. В этом году мы имеем возможность оценить накопленную доходность за 8,5 лет, начиная с 2011 года. Меньший вес в формуле рейтинга имеют результаты инвестиций за последние 3 годы. Но все-таки они учитываются, так как мы бы хотели выделить те фонды, которые улучшают показатели инвестиций в последнее время.

Доходность инвестиций сравнивается с инфляцией (реальная доходность). Если реальная доходность НПФ меньше нуля (фонд проиграл инфляции) на длинном промежутке И за последние 3 года, фонд получает нулевой рейтинг.

Рейтинг доходности НПФ

Лицензия

Название фонда

Рейтинг

Эволюция НПФ (Нефтегарант и Согласие)

Источник

Рейтинг НПФ России 2019 по доходности и надежности

Если на начало прошлого года в России существовало около 60 негосударственных пенсионных фондов (НПФ), то к концу осталось чуть больше 50. А если процессы объединения крупных НПФ продолжатся, вскоре их число может уменьшиться до сорока.

Однако и среди этой полусотни выбор сделать непросто. На помощь приходит рейтинг доходности НПФ 2019 года по статистике Банка России и рейтинг НПФ России 2019 года от «Эксперт РА» — одного из старейших рейтинговых агентств, действующих на территории Российской Федерации. В рейтинге надежности НПФ оцениваются по нескольким критериям:

• позиции на рынке (сюда входят как размер клиентской базы, так и активов);
• умение глав НПФ управлять рисками и продумывать стратегию развития;
• внутренние и внешние стресс-факторы.

Рейтинг доходности НПФ на 2019 год (данные Центробанка)

По формам отчетности ОКУД 0420255 и ОКУД 0420254, опубликованным на официальном сайте Банка России по итогам 2018 года.

Наименование фонда	Доходность, %	Активы (тыс. рублей)	Участников
«НПФ ГАЗФОНД пенсионные накопления»	9.12	535390632.68	152894
«НПФ Согласие-ОПС»	6.83	113839949.69	—
«НПФ «Первый промышленный альянс»	6.82	7093388.99	44205
«НПФ «Алмазная осень»	6.81	25942731.44	25155
НПФ ВТБ Пенсионный фонд	6.81	197313443.22	64851
НПФ «УГМК-Перспектива»	6.62	11933470.15	65086
«НПФ «НЕФТЕГАРАНТ»	6.44	8804025.16	—
«НПФ Сбербанка»	6.36	618102521.27	1742807
«НПФ «Сургутнефтегаз»	6.27	37688194.03	40642
«НПФ Согласие»	6.05	2807176.48	20870
«НПФ «Оборонно-промышленный фонд им. В.В. Ливанова»	5.83	7915649.07	12353
«НПФ «Стройкомплекс»	5.76	4086490.61	9609
«Ханты-Мансийский НПФ»	5.73	31909507.08	266948
НПФ «Владимир»	5.47	5558593.48	63806
«НПФ «Транснефть»	5.17	100356155.95	143420
Открытое «Межрегиональный НПФ «АКВИЛОН»	5.11	1916891.3	12362
«Национальный НПФ»	4.93	36225380.19	111094
НПФ «Роствертол»	4.69	2369081.89	11053
«НПФ «Гефест»	4.49	3644739.69	6625
НПФ «Атомфонд»	4.3	7184599.6	—
«НПФ «ФЕДЕРАЦИЯ»	4.2	5267422.28	—
«Оренбургский НПФ «Доверие»	4.11	6937001.17	20259
«НПФ «Волга-Капитал»	3.96	6162064.73	33108
«НПФ «Социум»	3.85	19931047.34	134737
НПФ «Альянс»	3.74	5892545.67	57316
«НПФ «Ростех»	3.02	2698553.24	58790
НПФ «Профессиональный»	2.93	6290859.17	21125
Межрегиональный НПФ «БОЛЬШОЙ»	2.61	41423752.29	38276
«НПФ «Магнит»	2.15	12776477.82	25517
«НПФ «САФМАР»	1.15	198918019.44	76680
«НПФ «Доверие»	0.06	94973513.67	4648
«НПФ «Телеком-Союз»	-6.77	22326807.32	300379
«НПФ «БУДУЩЕЕ»	-8.29	286750381.34	74202
«НПФ «ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ»	-13.55	569973722.8	540598
«НПФ «Образование»	-13.83	5011147.25	19357
«НПФ «Социальное развитие»	-16.92	9013082.9	23936
НПФ «Пенсионный выбор»	—	16605654.39	11
«НПФ «Уголь»	—	669877.82	16647
НПФ «Негосударственный Сберегательный Пенсионный Фонд»	—	191284.27	0
НПФ «Моспромстрой-Фонд»	—	969643.88	4660
НПФ «Пенсионный фонд «Ингосстрах»	—	301911.83	6
«НПФ «АПК-Фонд»	—	280672.77	1965
Некоммерческая организация «НПФ «Авиаполис»	—	1690281.87	10353
НПФ «Атомгарант»	—	11938186	105504
НПФ «Империя»	—	88357.13	2
«НПФ ТРАДИЦИЯ»	—	373638.73	359
некоммерческая организация «НПФ «БЛАГОСОСТОЯНИЕ»	—	402547441.04	1323857
«НПФ «Пенсион-Инвест»	—	386608.94	11238
НПФ «ГАЗФОНД»	—	458691039.92	233995
НПФ «Титан»	—	124034.25	298
НПФ «НЕФТЕГАРАНТ»	—	6548999.08	1
«НПФ «Внешэкономфонд»	—	5320104.87	7341
«НПФ «ВНИИЭФ-ГАРАНТ»	—	634713.66	0
«НПФ «Корабел»	—	751775.08	963
НПФ «БЛАГОСОСТОЯНИЕ ЭМЭНСИ»	—	17146185.81	40201
«НПФ Газпромбанк-фонд»	—	10674840.4	16614
«НПФ «Ингосстрах-Пенсия»	—	810419.06	618
«НПФ «НЕФТЕГАРАНТ-НПО»	—	65780200.3	158267

Рейтинг надежности НПФ России 2019 года (Эксперт РА)

Название	Рейтинг	Прогноз
НПФ ВТБ Пенсионный фонд	ruAAA	Стабильный
ГАЗФОНД	ruAAA	Стабильный
НПФ ГАЗФОНД пенсионные накопления	ruAAA	Стабильный
НПФ Сбербанка	ruAAA	Стабильный
АО «НПФ «НЕФТЕГАРАНТ»	ruAA+	Развивающийся
Алмазная осень	ruAA	Стабильный
НПФ «Альянс»	ruAA	Стабильный
Атомгарант	ruAA	Стабильный
Национальный НПФ	ruAA	Стабильный
АО «НПФ «Сургутнефтегаз»	ruAA	Стабильный
БОЛЬШОЙ	ruAA-	Стабильный
АО НПФ «Ренессанс пенсии»	ruAA-	Стабильный
НПФ «Социум»	ruAA-	Стабильный
Ханты-Мансийский НПФ	ruBBB-	Стабильный

10. АО НПФ «Сургутнефтегаз»

Рейтинг: АА

Открывает рейтинг лучших негосударственных фондов по надежности в 2019 году детище нефтедобывающей компании, присутствующей на рынке с 1995 года. Занялся пенсионными накоплениями фонд в 2009 году. и тогда же показал феноменальную доходность – более чем 40%.

В дальнейшем таких впечатляющих цифр НПФ «Сургутнефтегаз» больше добиться не удалось. Его известный максимум пока что не превышает 13%.

Рейтинг АА значит, что этому НПФ можно доверять – как уровень кредитоспособности, так и финансовой надежности высок и лишь ненамного уступает лидерам рейтинга. Причем надежность свою НПФ обеспечивает хитрым образом – участники корпоративной пенсионной программы расторгнуть однажды заключенный договор не могут.

9. Алмазная осень

Рейтинг: АА

Если НПФ «Сургутнефтегаз» обязан началом своего существования черному золоту, то «Алмазная осень» «поднялась» на драгоценных камнях, добываемых из вечной якутской мерзлоты работниками АО «АЛРОСА». Неудивительно, что большинство клиентов фонда – корпоративные.

Специалисты «Эксперта РА» высоко оценивают способность фонда работать со своими акционерами. Большинство данных об управлении фондом могут быть получены ими без усилий. Сами сотрудники фонда немало гордятся тем фактом, что даже в сложные для предприятия кризисные годы – 1998 и 2008 – они исправно и без задержек выплачивали пенсии.

8. НПФ «Альянс»

Рейтинг: АА

Когда-то «Альянс» входил в финансовую группу компании Allianz — одного из крупных европейских страховщиков. Однако два года назад был выкуплен «Ростелекомом» под свою корпоративную программу. Так что в настоящее время фонд обслуживает преимущественно сотрудников «Ростелекома». Хотя обычно приверженность НПФ одному-единственному корпоративному клиенту вызывает подозрения у экспертов в стабильности фонда, в данном случае бояться этого обстоятельства не следует. Ведь «Ростелеком» является одним из крупнейших игроков на рынке телекоммуникационных услуг в России.

7. Национальный НПФ

Рейтинг: АА

Как и многие другие частные пенсионные фонды РФ, «Национальный» задумывался в качестве инструмента для обслуживания нефтегазовой корпорации «Татнефть», и выплаты пенсий ее сотрудникам.

А так как уровень кредитоспособности «Татнефти» высокий, то и позиции «Национального» считаются среди НПФ одними из самых сильных. Даже если настанут трудные времена, то «Татнефть» подставит НПФ свое могучее финансовое плечо. Хотя, как и у многих других «специализированных» фондов, активы у «Национального» небольшие. Зато в их качестве сомневаться не приходится, так как более 95% считаются экспертами агентства «Эксперт РА» высоколиквидными.

6. Атомгарант

Рейтинг: АА

Если «Национальный» специализировался на нефтяниках, то «Атомгарант» примерно с середины 90-х годов обслуживает нужды крупных предприятий в области атомной энергетики, большинство из которых входят в холдинг «Росатом».

Высокая финансовая стабильность и хорошие перспективы «Росатома» влияют и на степень надежности его НПФ-детища. Примерно половина от всех выданных пенсионных обязательств приходится на одного клиента – концерн «Росэнергоатом». Да и сам по себе НПФ старается обеспечить неплохую доходность от собственных пенсионных резервов.

5. НПФ Нефтегарант

Рейтинг: АА+

В октябре 2018 года разные НПФ – просто «Нефтегарант», «Нефтегарант-НПО» и «Согласие-ОПС» — слились в единый НПФ «Нефтегарант». Это значительно увеличило как активы НПФ, так и объем резервов, а также клиентскую базу. По последним сведениям, уже более полутора миллионов человек доверили свои кровные новому фонду.

Кроме простых граждан, клиентами новой итерации «Нефтегаранта» стало около 350 предприятий. Пока что прогнозы о будущем свежесозданного НПФ выглядят неплохо, хотя осторожные специалисты «Эксперта РА» поставили в графе «Прогноз» оценку «развивающийся».

4. Газфонд

Рейтинг: ААА

На четвертом месте в топ-10 самых лучших частных пенсионных фондов России 2019 года находится «Газфонд» — первый НПФ списка, которому присвоена оценка ААА. Это значит, что у него наивысший уровень надежности и финансовой устойчивости.

Эта версия НПФ «Газфонда» занимается только корпоративными клиентами, так что если вы не имеете родственников среди работников нефтяной отрасли, попасть туда вам не грозит. Впрочем, может это и к лучшему, ведь статистику фонда, по мнению экспертов, омрачает не слишком высокая доходность пенсионных резервов.

3. НПФ Газфонд пенсионные накопления

Рейтинг: ААА

А вот эта «дочь» «Газфонда» уже предназначена для всех желающих. Хотя 100% ее акций принадлежат «старшему брату» — НПФ «Газфонд», он же четвертое место рейтинга. Два года назад компания вобрала в себя несколько негосударственных пенсионных фондов, увеличив свою клиентскую базу до более чем 6 миллионов человек.

2. НПФ ВТБ Пенсионный фонд

Рейтинг: ААА

На второй позиции в подборке самых больших и надежных НПФ России 2019 года находится пенсионный фонд, входящий во влиятельную ВТБ-группу. Специалисты «Эксперта РА» высоко оценивают как объемы активов фонда (свыше 197 млрд. рублей), так и уровень работы с акционерами, прозрачность и эффективность управления.

Примерно 90% пенсионных накоплений в этом фонде обладают высокой доходностью, причем НПФ, как мудрая хозяйка, не хранит все яйца в одной корзине. Если сказать это «по экономистски», то это значит, что у активов высокий уровень диверсификации.

1. НПФ Сбербанка

Рейтинг: ААА

Сбербанк — самый надежный банк России, и НПФ от этой компании также лидирует по надежности среди российских негосударственных пенсионных фондов.

Причина – гигантский объем активов, который кроет показатели остальных НПФ, как бронтозавр броненосца. Сравните цифру в 618 млрд. рублей с показателями, например, второго места рейтинга лучших НПФ России (197 млрд. рублей).

При этом качество активов экспертами оценивается как высокое, а размещение пенсионных резервов дает цифру доходности – более 6,36%. Ну а про клиентскую базу и говорить нечего, по этому показателю НПФ «Сбербанка» тоже выходит на почетное первое место.

Источник