Международные соглашения в области иностранных инвестиций.
Иностранной инвестицией признается вложение иностранного капитала в объект предпринимательской деятельности на территории РФ в виде объектов гражданских прав, принадлежащих иностранному инвестору, если такие объекты гражданских прав не изъяты из оборота и не ограничены в обороте в РФ. Законом предусмотрена возможность вложения денег, ценных бумаг, иного имущества, имущественных прав, имеющих денежную оценку исключительных прав не результаты интеллектуальной деятельности (интеллектуальная собственность), а также услуг и информации.
Кроме внутреннего законодательство регулирование осуществляется на базе международных договоров.
Осуществляется в следующих формах:
1. Двустороннее соглашение
a. Торговые договоры
В них включают определение правового режима, который предоставляется сторонами друг другу при инвестировании. Рассматриваются правила допуска иностранных юридических и физических лиц в страну реципиента(получатель) капитала и объем их прав, в том числе права на обращение в судебные органы за защитой своих интересов. Осуществляется взаимное признание предприятий государств-участников, устанавливается режим и предоставляются гарантии иностранной частной собственности на территории государства реципиента капитала; регулируются вопросы налогообложения, в том числе в ряде случаев избежания двойного налогообложения, вопросы вывода капитала и прибыли за границу.
b. Соглашения об иностранных инвестициях
Основной целью появления данных договоров является обеспечение притока иностранного капитала в другие страны путем предоставления юридических гарантий от так называемых политических или некоммерческих рисков. В числе гарантий от некоммерческих рисков называются следующие:
i. гарантия от национализации предприятий с иностранным капиталом
ii. гарантия от неконвертируемости валют при переводе капиталов и прибыли за рубеж
iii. гарантии от ущерба инвестициям в случае социальных и иных подобных катаклизмов
В договорах об иностранных инвестициях оговаривается режим предоставляемый иностранным инвесторам, а также их возможность обращения за защитой своих прав в суду реципиента капитала, а также в международные судебные органы
c. Договоры о налогообложении
С их помощью государства участники создают благоприятные условия для осуществления иностранных инвестиционных проектов, чем стимулируют инвестиционный процесс как основу экономики. Договоры заключаются в целях регулирования вопросов налогообложения при экспорте и импорте капитала. Очень часто в них предусматриваются, что иностранный инвестор не подлежит налогообложению на территории реципиента капитала.
2. Региональные международные договоры
Конвенция СНГ «о защите прав инвесторов» 1997 года.
Конвенция определяет правовые основы осуществления различных видов инвестиций зарегистрированных на территории договаривающихся сторон и гарантий прав инвесторов на осуществление инвестиций и получаемые от них доходы. При этом условия инвестирования и правовой режим деятельности инвесторов в связи с осуществляемыми инвесторов не менее благоприятен, чем условия инвестирования и режим деятельности юридических и физических лиц страны реципиента капитала, за исключением изъятий, которые специально установлены законодательством этой страны и которые не могут иметь дискриминационного характера. Конвенция предусматривает несколько видов гарантий:
i. Защита инвестиций от национализации, реквизиции, от решений и действий (бездействия) государственных органов и должностных лиц, ущемляющих права инвестора
ii. Компенсация за нанесение ущерба инвестору
iii. Гарантия использования доходов получаемых инвестором
iv. Страхование имущества и рисков предприятий с иностранными инвестициями
v. Право на рассмотрение споров, возникающих в связи с осуществлением инвестиционной деятельности в судах стран-участниц конвенции, в экономическом суде СНГ и (или) в иных международных судах или международных арбитражных судах.
Конвенция предоставляет иностранным инвесторам право на приобретение акций, иных ценных бумаг, вещных прав на землю, иных природных ресурсов, а также права на участие в приватизации
3. Многосторонние международные договоры
a. Вашингтонская конвенция «об урегулировании инвестиционных споров между государствами и национальными субъектами права иных государств» от 18 марта 1965 года. В результате вступления в силу данной конвенции был создан международный центр по урегулировании инвестиционных споров. Этот центр предоставляет услуги по примирению сторон и арбитражному разбирательству международных споров, возникающих между государством-участником конвенции с одной стороны, и физическим или юридическим лицом другого договаривающегося государства с другой стороны. Юрисдикция центра распространяется на все правовые споры, связанные с инвестициями. При этом должно обязательно соблюдаться условие о согласии страны-реципиента капитала на передачу рассмотрения спора, в данный международный центр. Страна реципиент капитала может потребовать от другой стороны спора чтобы первоначально спор был разрешен в судебном учреждении страны реципиента капитала, а лишь затем передан в международный центр. Международный центр разрешает споры на основе избранного сторонами права. При отсутствии соглашения центр применяет право страны-реципиента капитала и нормы международного права, которые могут быть использованы при разрешении данного спора.
b. Сеульская конвенция 1985 года «об учреждении многостороннего агентства по гарантиям инвестиций», созданная в соответствии с этим международным договором агентство имеет свои функции заключения договоров страхования и перестрахования некоммерческих рисков, которым могут подвергаться иностранные инвестиции стран-участниц конвенции. Агентство имеет двойственную природу – это и страховая компания и одновременно международная организация.
Защита интересов иностранных инвесторов по Сеульской конвенции строится на основе договора страхования, который заключается агентством с иностранным инвестором. После наступления страхового случая и выплату иностранному инвестору агентством компенсации, инвестор передает агентству все права и требования, которые связанны с гарантированным капиталовложением. Условия последующего перехода прав требования оговариваются в договоре страхования. В результате отношения между инвестором и страной реципиента капитала заменяются на отношения между агентством и страной-реципиентом капитала.
Основной целью всех указанных соглашений является защита иностранных инвестиций на межгосударственном уровне
Отношения, возникающие при осуществлении иностранных инвестиций, регулируются также международными договорами и нормами международного права. Для примера можно назвать Сеульскую конвенцию 1985 г. об утверждении Многостороннего агентства по гарантиям инвестиций (Сеул, 11 октября 1985 г.), Конвенцию о защите прав инвестора (Москва, 28 марта 1997 г.).
Основная идея Сеульской конвенции предоставление иностранным инвесторам финансовых гарантий от некоммерческих рисков путем страхования инвестиций. Задача Многостороннего агентства по гарантиям инвестиций, являющегося международной организацией, заключается в предоставлении гарантий, в том числе страховании некоммерческих рисков инвестиций, осуществляемых в какой-либо стране — члене Агентства из других стран — членов Агентства. Гарантии, предоставляемые в соответствии с Конвенцией, распространяются:
— на риск, связанный с переводом валюты;
— риск экспроприации или аналогичных мер;
— риск нарушения договора, включая отказ принимающего правительства от договора с держателем гарантии или нарушение такого договора, в определенных Конвенцией случаях;
— риск войны и гражданских беспорядков.
Данный перечень нормативных актов не является исчерпывающим. основную роль в регулировании иностранных инвестиций играет законодательство РФ, которое наиболее полно регулирует формы, порядок привлечения иностранных инвесторов, а также деятельность коммерческих организаций с иностранными инвестициями.
Источник
Вопрос 2. Международные договоры в области иностранных инвестиций.
1. Вашингтонская конвенция О порядке разрешения инвестиционных споров между государствами и иностранными лицами 1965 г. (Конвенция об инвестиционном арбитраже)
2. Конвенция об учреждении многостороннего агентства по гарантиям инвестиций 1985 г. (Конвенция о страховании инвестиций)
3. Соглашение стран СНГ о сотрудничестве в области инвестиционной деятельности 1993 г.
4. Двухсторонние межгосударственные договоры о поощрении и взаимной помощи капиталовложений
a. Соглашение между Правительством РФ и Правительством Республики Абхазия о поощрении и взаимной защите инвестиций от 2009 г.
b. Соглашение между СССР и Австрийской республикой о содействии осуществлению и взаимной защите капиталовложений 1990 г.
c. Соглашение между Правительством РФ и Правительством Республики Албания о поощрении и взаимной защите капиталовложений 1995 г.
Вашингтонская конвенция О порядке разрешения инвестиционных споров между государствами и иностранными лицами 1965 г. (Конвенция об инвестиционном арбитраже)
· Конвенция учредила специальный орган для разрешения споров между государством и иностранным инвестором – МЦУИС – Международный центр по урегулированию инвестиционных споров
· ! показать сайт МЦУИС — https://icsid.worldbank.org/en
· Центр включает Административный совет и Секретариат
· Центр разрешает споры между государством и иностранными инвесторами
· Центр рассматривает спор, только «при наличии письменного согласия участников спора о передаче такого спора для разрешения Центру»
· Конвенция предусмотрела две процедуры для разрешения инвестиционных споров: процедуру примирения и процедуру арбитража
· Процедура примирения – процедура разрешения спора, в ходе которой Примирительная комиссия выясняет обстоятельства дела, вырабатывает условия примирительного соглашения и предлагает сторонам заключить это соглашение. Если стороны заключают примирительное соглашение, то спор считается урегулированным. Если стороны не заключают примирительное соглашение, то спор считается неурегулированным и стороны вправе обратиться к процедуре арбитража.
· Процедура арбитража – процедура разрешения спора, в ходе которой Арбитраж выясняет обстоятельства дела и выносит решение. Решение Арбитража является обязательным для сторон.
Конвенция об учреждении многостороннего агентства по гарантиям инвестиций 1985 г. (Конвенция о страховании инвестиций)
1) Конвенция учредила центр страхования международных инвестиций – Многостороннее агентство по гарантиям инвестиций – МАГИ
3) МАГИ осуществляет страхование от некоммерческих рисков в отношении иностранных инвестиций
4) Риски, которые подлежат страхованию (статья 11)
a. Перевод валюты
b. Экспроприация или аналогичные меры
c. Нарушение договора
d. Война и гражданские беспорядки
5) Инвестиции, подпадающие под страхование, — акционерное участие, в том числе среднесрочные и долгосрочные займы, предоставленные владельцами акций.
Вопрос 3. Правовое регулирование иностранных инвестиций в РФ
1. ФЗ «Об иностранных инвестициях в РФ» от 09.07.1999
2. ФЗ «Об инвестиционной деятельности в РФ, осуществляемой в форме капитальных вложений» от 25.02.1999
3. ФЗ «О защите прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг» от 05.03.1999
4. ФЗ «О порядке осуществления иностранных инвестиций в хозяйственные общества, имеющие стратегическое значение для обороны страны и безопасности государства»
5. ФЗ «О соглашениях о разделе продукции» от 30.12.1995
В соответствии с ФЗ «Об иностранных инвестициях РФ» от 1999 г. предусматривает следующие виды гарантий.
1) Гарантия на защиту прав и интересов ( в том числе, если нарушителем будет государство)
a. (гарантируется) Право на защиту прав (Предоставляется полная и безусловная защита прав)
b. (гарантируется) Право на возмещение убытков, причиненных государством
2) Гарантия на использование разных форм инвестиционной деятельности (в том числе вложение капитала в уставной фонд, в том числе заключение любых сделок) ! Некоторые сделки только) Некоторые сделки подлежат предварительному согласованию с гос. органами (например, сделки в результате которых иностранное государство приобретает 25 процентов голосующих акций в российском хозяйственном обществе).
3) Гарантия на переход прав и обязанностей иностранного инвестора по сделкам уступки права требования и по сделкам перевода долга
4) Гарантия на компенсацию в случае национализации и реквизиции.В случае реквизиции выплачивается стоимость реквизируемого имущества. В случае национализации выплачивается стоимость имущества и другие убытки. – статья 8.
5) Гарантия от изменения законодательства – если новые законы увеличивают налоговую нагрузку, то такие законы не действуют в течение срока окупаемости проекта, но не более 7 лет – статья 9.
6) Гарантия на судебное или арбитражное рассмотрение спора– статья 10
7) Гарантия на доходы – право на свободное использование доходов и прибыли на территории РФ и право на вывоз прибыли за пределы РФ
8) Гарантия на вывоз ввезенного имущества и информации – без квотирования, без лицензирования – ст. 12
9) Гарантия на приобретение ценных бумаг – ИИ вправе приобрести акции и иные ценные бумаги росс. Ком. Организаций и государственные ценные бумаги- ст. 13
10) Гарантия на приватизацию – право ИИ участвовать в приватизации государственной и муниципальной собственности
11) Гарантия на земельные участки, природные ресурсы, недвижимое имущество – только в соответствии с законодательством РФ – статья 15
Вопрос 4. Международно-правовые стандарты защиты инвестиций
В результате многолетней практики инвестирования в трансграничной сфере государства выработали определенные стандарты защиты иностранных инвестиций.
Стандарты защиты иностранных инвестиций – это минимальные правовые гарантии защиты ино инвестиций.
Как правило, они перечисляются в большинстве двусторонних международных договоров.
К стандартам относятся следующие гарантии:
1) Гарантия от экспроприации
2) Гарантия перевода платежа
3) Гарантия судебной защиты
Гарантия от экспроприации означает, что капиталовложения ино инвесторане могут быть подвергнуты экспроприации, национализации или иным мерам, равносильным по последствиям экспроприации или национализации, включая меры, которые ведут к потере права собственности над капиталовложениями. Исключение составляют случаи, когда такие меры осуществляются в общественных интересах и в законном порядке на недискриминационной основе. В случае применения таих мер Ино инвестор имеет право на выплату быстрой, адекватной и эффективной компенсации.
Гарантия перевода платежа означает, что инвестору гарантируетсявозможность беспрепятственного перевода за границу различных платежей, связанных скапиталовложениями. Переводы платежей осуществляются без задержки в свободно конвертируемой валюте по курсу, применяемому на дату перевода, в соответствии с валютным законодательством государства, на территории которой капиталовложение осуществлено. К платежам, связанным с капиталовложениями, относятся сам вложенный капитал и полученные доходы.
Гарантия судебной защиты означает, что споры, возникающие между иностранным инвестором и государством по поводу капиталовложений должны рассматриваться в независимом органе и по праву, содержащемуся в международных договорах, а не по национальному праву принимающего государства.
Источник