Листинг криптовалюты что это такое

Как происходит листинг и делистинг токенов на криптовалютных биржах?

Сокращенный перевод статьи разработчика биткоина Джимми Сонга. Оригинал опубликован на Medium. Статья отражает субъективную позицию автора, которая может не совпадать с мнением редакции Mining-Cryptocurrency.ru.

Недавно криптовалютная биржа CoinFloor объявила о делистинге BCH и ETH. C 3 января 2020 года компания BitGo больше не будет поддерживать BSV из-за хардфорка, который состоится через месяц.

Это начало тренда, и в этой статье я хочу рассказать о листинге альткоинов и о том, почему биржи продолжат делистить определенные монеты.

Навигация по материалу:

Экономика листинга токена

Есть три основных способа добавления монеты на криптовалютные биржи:

• Спрос со стороны клиентов;
• Взятка со стороны главной организации токена (обычно это основатели или фонд);
• Хардфорк.

На комиссиях от сделок зарабатывает биржа, поэтому долгосрочный спрос является отличным показателем потенциального дохода, который можно получить от листинга токена.

Взятка — это временное решение, поскольку спрос (если он вообще существует), как правило, краткосрочный. Тем не менее, и эта краткосточная прибыль может быть существенной, особенно во время бычьего рынка, поскольку всеобщее безумие вызывает стремительный рост цен даже на низколиквидные монеты.

Наконец, хардфорки создают монеты, на которых клиенты также хотят получить дополнительную прибыль. BCH и ETC были двумя проектами, которые, по сути, «вынуждали» биржи зачислять монеты клиентам. Это, опять же, краткосрочное решение, так как после таких эйрдропов большинство людей такие монеты долго не хранит.

Довольно трудно определить реальный спрос на монету и многие биржи этого просто не делают. По этой причине объем торгов после листинга часто разочаровывает.

Расходы на поддержку токена

Затраты на листинг варьируются в зависимости от типа монеты. Например, поддержка ноды эфириума очень дорого обходится биржам по сравнению с поддержкой ноды биткоина. Кроме того, хардфорки становятся большой проблемой, поскольку требуют технического обслуживания и постоянных расходов. У BCH и XMR хадфорки проходили каждые 6 месяцев, в сети эфириума несколько раз в год. Без обновлений биржа не сможет проверять транзакции, а простои плохо отражаются на её репутации.

Биткоин, с другой стороны, за всю свою долгую историю обходился без хардфорков.

Таким образом, поддерживать высоколиквидный биткоин довольно дешево, тогда как поддержка эфириума и других менее ликвидных альткоинов обходится очень дорого. В конечном счете, сложность обновлений системы определяет затраты на монету и в определенный момент может быть просто экономически невыгодно или даже невозможно продолжать поддержку (как в случае с BSV в BitGo).

Если доходы перевешивают затраты на обслуживание альткоина, то выгодность листинга кажется очевидной, но это недальновидное мнение. Существует ряд угроз, связанных с листингом токена, которые также должны быть учтены — это риск взлома, риск реорганизации блокчейна, нормативные риски.

Взломы криптобирж сегодня уже никого не удивляют, и потери, как правило, существенны. Взлом может быть внутренним (сотрудником или владельцем) или внешним. Листинг новой монеты добавляет вектор атаки на любую биржу.

Самым известным примером может стать история Cryptsy, которую в 2014 году якобы взломали, добавив монету, нода которой содержала вредоносное ПО. Создатели монеты, по-видимому, использовали ПО полной ноды для доступа к системам Cryptsy и в результате им удалось украсть 13 000 BTC и 30 000 LTC.

Аудит безопасности кода каждого токена необходим для снижения этого риска, но учитывая то, сколько кода необходимо изучить, это не очень распространенная практика. Кроме того, любые обновления программного обеспечения также должны проходить отдельную проверку. Частые принудительные обновления или хардфорки делают обеспечение безопасности ещё более дорогостоящим.

Другим риском является возможность реорганизации блокчейна. Монета может быть атакована напрямую, а злоумышленники могут использовать биржу как жертву. Например, кто-то может внести на биржу большое количество PoW-криптовалюты с низким хешрейтом, обменять её на что-то более ликвидное и вывести. После этого криптовалюта может быть атакована и реорганизована так, чтобы отменить транзакцию депозита. Очевидно, что на этом биржа потеряла бы много денег.

Наконец, существуют определенные риски регулирования. Например, требования AML/KYC могут затруднить листинг монеты с повышенным уровнем анонимности. Также монету могут признать ценным бумагой. Эти риски включают не только законы, которые существуют сегодня, но и законы, которые могут быть приняты в будущем.

Идеальные условия для листинга

• Во-первых, листинг должен быть ответом на сильный спрос. Не краткосрочный, а долгосрочный спрос. Как правило, сразу после листинга появляется интерес к токену, но со временем он угасает (за исключением нескольких случаев).
• Во-вторых, код токена должен проходить проверку. Любое обновление также должно проходить аудит безопасности.
• В-третьих, порог подтверждений должен быть высоким или должны быть предусмотрены другие методы обеспечения безопасности средств от создателей монеты на случай реорганизации блокчейна.
• В-четвертых, при листинге должна быть указана вся информация относительно правового статуса монеты, а также нормы, которые могут быть приняты в ближайшем будущем. Как правило, в этом вопросе биржи проявляют себя лучше, поскольку юридическая экспертиза дешевле, чем экспертиза безопасности ПО токена.

Вывод

Многие биржи уделяют недостаточно внимания безопасности токена. К примеру, в случае с эфириумом они слепо запускают любое программное обеспечение, которое им даст Ethereum Foundation, или, что ещё хуже, просто полагаются на Infura.

Это значит, что очень немногие биржи ответственно подходят к листингу монет. В будущем мы будем всё чаще слышать слово «делистинг», поскольку ошибки в альткоинах могут дорого обойтись бирже, а объемы торгов снижаются. Также мы будем реже видеть листинги новых проектов, учитывая все риски и расходы на добавление новой монеты.

Дата публикации 22.12.2019
Поделитесь этим материалом в социальных сетях и оставьте свое мнение в комментариях ниже.

Источник

Как заработать на листинге токенов на бирже Binance

Листинг — добавление новых токенов на биржу, после чего они становятся доступными к продаже и покупке.

Преимущество листинга состоит в том, что при добавлении на биржу их цена моментально взлетает в несколько раз. Владельцы могут продать их с большой прибылью буквально за минуты.

Что такое токены, ICO и IEO

Это цифровые заменители ценных бумаг (по сути являются цифровым аналогом классических акций фондового рынка, не являются криптовалютой). Их выпускают стартапы, которые хотят привлечь средства на реализацию своих идей.

На крипторынке известны две основные формы привлечения инвестиций:

ICO (Initial Coin Offering в пер. «первоначальное предложение монет») —
в обмен на инвестиции стартапы продают своим инвесторам токены напрямую через свой сайт. Далее нужно ждать несколько месяцев до их листинга на биржу. За это время проект может закрыться по какой-либо причине (в том числе мошенничество). Поэтому ICO связано с повышенными рисками для инвестора.

IEO (Initial Exchange Offering в пер. «первоначальное предложение обмена») —
в обмен на инвестиции такие стартапы продают своим инвесторам токены через биржу криптовалют. В этом случае биржа является посредником между инвесторами и владельцем стартапа. Она полностью контролирует участника IEO, ведь от его порядочности зависит и репутация биржи.

В настоящее время действующей формой привлечения инвестиций является IEO — она более безопасна и проста для инвесторов.

Как проводится IEO

Этап 1
Разработчики токенов подают заявку через специальную форму на бирже, далее следует тщательное изучение проекта биржей.

Этап 2
Если проверка пройдена успешно, назначается дата IEO.

Этап 3
В назначенный момент начинается продажа токенов биржей. Для того, чтобы их купить, Вам нужно быть зарегистрированным на бирже Binance, а также пройти верификацию личности (предоставить копию паспорта). Иногда есть еще ряд условий, выдвигаемых биржей (например, минимальное количество для покупки).

Этап 4
Продажа токенов длится несколько минут. Если проект хороший, то продажа заканчивается очень быстро. Вам нужно сильно постараться, чтобы успеть купить их в момент старта IEO — они разлетаются, как горячие пирожки.

Этап 5
В течение нескольких дней после завершения IEO проводится листинг — новые токены добавляются в список инструментов биржи и становятся доступными для торгов.

Этап 6
В момент листинга Вы продаете свои токены с большой прибылью, так как их цена взлетает в несколько раз.

Стать участником IEO вы можете на площадке биржи — Binance Launchpad.

Чтобы на нее перейти, в левом верхнем углу возле логотипа Binance нажмите на квадратик, найдите закладку Launchpad. Далее следуйте указаниям площадки.

Как заработать на листинге без предварительной покупки токенов

• Узнайте о дате добавления. Вам нужно заранее узнать о дате листинга на биржу (этап 6 IEO). Эту информацию Binance публикует на странице объявлений -(www.binance.com/ru/support/announcement/c-48)
• Вовремя купите токены. В указанное время токен появится среди валютных пар. Вам нужно молниеносно купить его в эту минуту — чем раньше произойдет покупка, тем ваши риски будут меньше, а прибыль больше. Цена растет очень быстро, но также быстро падает.
• Создайте ордер на продажу. Сразу же создайте ордер на продажу приобретенных токенов, и не забудьте поставить стоп-лосс (процент прибыли определите для себя самостоятельно, но сильно не жадничайте).

Не забывайте о разнице во времени — новости публикуются по времени UTC.
Разница во времени между UTC и Москвой составляет 3 часа, т.е. 10:00 (UTC) = 13:00 (Москва).
Разница во времени между UTC и Украиной составляет 2 часа, т.е. 10:00 (UTC) = 12:00 (Украина).

Какие есть недостатки

1. Поздняя публикация биржей новости о добавлении.

Как видно из предыдущего скриншота — Binance объявила о проведении листинга токена GRT 17.12.2020 в 23:30 (мск). Новость об этом опубликована на бирже 18.12.2020 в 16:09. То есть, уже постфактум.
О добавлении токена DF Binance объявила 11.12.2020 в 13:00 (мск). Новость опубликована 11.12.2020 в 12:31. То есть, за пол-часа до начала.
Дополнительно можно отслеживать публикации о листингах на телеграм-канале Coin listig.

2. Цена в момент листинга уже будет в несколько раз выше начальной.

Т.е. покупать прийдется не в числе первых. А это уже сопряжено с рисками.

3. Падение цены происходит очень быстро.

Можно не успеть продать вовремя. Часто в такие моменты зависают операции по созданию ордеров. Поэтому после покупки сразу же создайте ордер на продажу, а также не забывайте о стоп-лоссе.

Положительные результаты листинга на графиках

Пара AAVEUP/USDT — торги открылись 26 ноября по цене 9,71 USDT.

4 декабря их цена достигла 26 USDT.

Пара DF/ETH — торги открылись 11 декабря по цене 0,0001782 ETH.

12 декабря их цена достигла 0,0005553 ETH.

Пара FRONT/BUSD — торги открылись 18 ноября по цене 0,2336 BUSD.

22 ноября их цена достигла 0,7092 BUSD.

Пара GHST/ETH — торги открылись 8 декабря по цене 0,0008766 ETH.

13 декабря их цена достигла 0,0013099 ETH.

Пара GRT/USDT — торги открылись 17 декабря по цене 0,03 USDT.

21 декабря их цена достигла 0,783 USDT.

Пара PROM/BUSD — торги открылись 26 ноября по цене 2,01 BUSD.

16 декабря цена пары достигла 5,86 BUSD.

Пара SKL/USDT — торги открылись 1 декабря по цене 0,03 USDT.

05 декабря цена пары достигла 0,1639 USDT.

Отрицательные результаты листинга на графиках

Пара HEGIC/BUSD — торги открылись 25 ноября по цене 0,2811 BUSD.

26 ноября их цена опустилась до 0,2006 BUSD.

Затем 1 декабря цена вновь вернулась к первоначальным отметкам 0,2880 BUSD.

29 декабря цена обновила минимум, дойдя до 0,08 BUSD.

Пара ROSE/USDT — торги открылись 19 ноября по цене 0,12 USDT.

В день листинга цена закрытия составила 0,04289 USDT.

По состоянию на 03 января 2021 года цена не поднималась выше уровня 0,06280 USDT.

Пара REEF/USDT — торги открылись 29 декабря по цене 0,3 USDT.

В тот же день (вернее уже через час) их цена опустилась до 0,025 USDT.

По состоянию на 3 января 2021 года цена составила 0,0095 USDT.

Как видите по истории листингов, на них можно как хорошо заработать, так и потерять. Поэтому рисковать лучше небольшой суммой.

Стратегия заработка

Возвращаюсь к этим токенам через 2-3 месяца после их листинга. И вот, что мы видим на графиках:

Пара AAVEUP/USDT — торги открылись 26 ноября по цене 9,71 USDT. 5 февраля (через 2 месяца) их цена достигла 372 USDT.

Пара DF/ETH — торги открылись 11 декабря по цене 0,0001782 ETH. 17 февраля (через 2 месяца) их цена достигла 0,0005 ETH.

Пара FRONT/BUSD — торги открылись 18 ноября по цене 0,2336 BUSD. 17 февраля (через 3 месяца) их цена достигла 7,82 BUSD.

Пара GHST/ETH — торги открылись 8 декабря по цене 0,0008766 ETH. 14 января (через 1 мес.) их цена достигла 0,0041889 ETH.

Пара GRT/USDT — торги открылись 17 декабря по цене 0,03 USDT. 12 февраля (через 2 месяца) их цена достигла 2,88 USDT.

Пара PROM/BUSD — торги открылись 26 ноября по цене 2,01 BUSD. 19 февраля (спустя 3 месяца) цена пары достигла 31,70 BUSD.

Пара SKL/USDT — торги открылись 1 декабря по цене 0,03 USDT. 11 февраля (спустя 2,5 мес.) цена пары достигла 0,4 USDT.

Пара HEGIC/BUSD — торги открылись 25 ноября по цене 0,2811 BUSD. 13 февраля (через 2,5 мес.) максимальная цена составила 0,6475 BUSD.

Пара ROSE/USDT — торги открылись 19 ноября по цене 0,12 USDT. 17 февраля (через 3 мес.) максимальная цена составила 0,14771 USDT.

Пара REEF/USDT — торги открылись 29 декабря по цене 0,3 USDT. В тот же день (вернее уже через час) их цена опустилась до 0,025 USDT. По состоянию на 11 февраля 2021 года (спустя 1,5 мес.) цена составила 0,0565 USDT.

Общий результат роста токенов:

• AAVEUP/USDT — рост в 38 раз от цены открытия в день листинга на бирже за 2 мес.
• DF/ETH — в 2,8 р. / 2 мес.
• FRONT/BUSD — в 33 р. / 3 мес.
• GHST/ETH — в 4,77 р. / 1 мес.
• GRT/USDT — в 96 р. / 2 мес.
• PROM/BUSD — в 15,77 р. / 3 мес.
• SKL/USDT — в 13 р. / 2,5 мес.
• HEGIC/BUSD — в 2,3 р. / 2,5 мес.
• ROSE/USDT — в 1,23 р. / 3 мес.
• REEF/USDT — в -5,3 р. / 1,5 мес.

Практически все токены выросли в цене в несколько раз от цены открытия в день листинга на бирже, кроме REEF. Его цена уже через час после листинга опустилась до 0,025 USDT. После чего REEF начал уверенно расти вверх на больших объемах.

Итак, стратегия заработка на листинге токенов такова:

1. Нужно подождать, пока цена после листинга максимально стабилизируется и начнет понемногу отрастать.

2. Затем купить токены, используя один из методов:

• частями, разбив выделенную сумму на 2-3. Таким образом, если цена опустится еще ниже, усреднить точку входа;
• приобрести сразу на всю сумму, но установить стоп-лосс.

Здесь выбирать вам в зависимости от рисков, на которые вы готовы пойти. Второй метод консервативный и менее рискованный.

3. Входить небольшими суммами в каждый новый листинг. При этом нужно обязательно знакомиться с проектом, чтобы хотя-бы приблизительно понимать его дальнейший потенциал.

4. Ждать роста цены, следить за текущими новостями.

! Стратегия работает только на бычьем рынке, настроение которого может измениться в любой момент. Поэтому нужно постоянно следить за настроением главной валюты крипторынка — Биткоина.

Источник