Какие есть счета для инвестиций

Содержание

Какой счет открыть начинающему инвестору и как не заморозить свои средства на 3 года?
Рейтинг лучших брокеров для открытия ИИС 2021: сравнительная таблица
Рейтинг брокеров
Самый дешевый
Самый удобный
Самый надежный
Самый широкий выбор инструментов
Тинькофф
Сбербанк
Церих
Открытие
Финам
КИТ Финанс
Заключение

Какой счет открыть начинающему инвестору и как не заморозить свои средства на 3 года?

ИИС или брокерский счет? Что за налоговые льготы и почему банки помогают клиентам возненавидеть мир инвестиций.

Недавно на сайте газеты «Ведомости» была опубликована интересная статья. Факт освещения данной темы в авторитетном издании подтвердил наши интуитивные опасения: снова заработала любимая российская «палочная система» и банки пытаются «выполнить план» по открытию индивидуальных инвестиционных счетов, дискредитируя в глазах населения возможность зарабатывать на инвестициях. Вместо того, чтобы объяснить клиенту «как есть», менеджеры банка рассказывают «как может быть», забывая рассказать обо всех нюансах пользования ИИС и рисках инвестиций в различные инструменты.

Для начала, чтобы все понимали, уточним: любое частное лицо может стать инвестором, открыв индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) или брокерский счет. Чаще всего клиенту предлагают именно первый вариант, мотивируя тем, что ИИС позволяет получить налоговые льготы. При этом банки совершенно забывают упомянуть о том, что средства, зачисленные на ИИС будут, по сути, заморожены на 3 года с момента открытия счета. То есть, все внесенные на ИИС средства и вся полученная прибыль от инвестиций не может быть выведена на обычный расчетный счет с заявленными льготами до истечения 3 лет. Если же клиент все-таки захочет (или, скорее, будет вынужден) забрать свои средства, обещанные налоговые льготы, простите за выражение, превратятся в тыкву: будет осуществлен вычет по НДФЛ со всей суммы, что в лучшем случае, сведет все старания инвестора в ноль. В худшем — в минус.

Для чего все это банкам? Разумеется, все ради комиссии. В то же время, существует более простой вариант, более подходящий начинающим инвесторам, которые не готовы замораживать свои средства на 3 года. Это обычный брокерский счет. На него нет никаких ограничений по возможности снятия средств. Конечно, нет и налоговых вычетов. Однако, освобождение от НДФЛ на него также распространяется, о чем также банки не спешат говорить: с 1 января 2018 года отменен налог на купонный доход по облигациям государственного и корпоративного сектора, размещенных на «Московской бирже». А это очень большой сегмент и многие клиенты, решившие открыть специальный счет в банке, настроены именно на такие инвестиции — сам принцип работы с облигациями более подходящий для начинающих инвесторов, чем, например, акции. Просто потому, что основной доход при работе с облигациями — это фиксированные выплаты купона (то есть процента), а не спекуляция (купля-продажа), которая требует от инвестора глубокого понимания рынка.

Таким образом, начинающий инвестор, который уже в курсе возможностей зарабатывать с помощью облигаций, попадая в банк, вдруг становится счастливым обладателем счета ИИС, который ему совершенно не нужен: ведь законом и так предусмотрено освобождение от уплаты НДФЛ с купонного дохода с небольшими поправками.

Так, например, купон по недавно размещенным облигациям «Грузовчикоф» — 17% годовых. Согласно закону, налог НЕ платится со ставки ЦБ+5%. На данный момент ставка ЦБ 7,25+5%=12,25% — налог не платится. Но и здесь есть, как обычно, налоговая уловка. С повышенного дохода платится и повышенный процент — 35%. Но даже если 35% будет уплачено только с 4,75%, то доходность инвестора составит 15,3% — более, чем в два раза больше, чем по депозиту. И зачем клиенту замораживать свои средства на ИИС на три года, если разница не существенна? К тому же, доходность по большинству облигаций (особенно от крупных компаний и банков) существенно ниже, а значит с них налог не платится вообще.

Еще одна проблема в том, что банки не просто предоставляют услуги по открытию счетов для инвесторов, а активно продают и свою «стратегию», то есть — предлагают клиенту приобрести именно те ценные бумаги, которые им выгодно на данный момент продать. Не рассказывая о рисках (а инвестиции — это всегда риск, и мы не устаем повторять это своим клиентам). Рисуя светлое будущее с гарантированным доходом, без предупреждения, что конечный результат усилий начинающего инвестора может значительно отличаться от рекламного изображения.

Итого, что мы имеем: начинающие инвесторы, решившие перевести свои средства из банковских депозитов с низкой доходностью, в силу отсутствия знаний, рискуют обжечься ещё на стадии открытия счета, сделать выводы о несправедливости всей системы и. снова вернуть свои средства на банковский депозит. Кто в плюсе? Как всегда, банки.

Ни к в коем случае не хочу обвинять всех и каждого, но тенденция есть, и тенденция нехорошая: финансовая грамотность населения хромает, а в результате не совсем этичных действий некоторых сотрудников некоторых банков, дискредитируется рынок инвестиций как таковой. Тем самым тормозится важный естественный процесс — привлечение частных инвестиций в развитие российских компаний. Без которого — никуда.

Выводов не будет, однако главный совет, который можно дать начинающему инвестору: разбирайтесь во всем сами. Какой счет открыть, во что инвестировать, как оценить риски — все это ваша задача и не стоит полагаться на банки или брокера.

Источник

Рейтинг лучших брокеров для открытия ИИС 2021: сравнительная таблица

Здравствуйте, уважаемый читатель!

При открытии индивидуального инвестиционного счета встает вопрос, ИИС где лучше открыть: сравнение брокеров с давней историей на рынке, которое я представляю вашему вниманию обзор, поможет в выборе.

Рейтинг брокеров

Стоимость услуг указана для клиентов — физических лиц.

Название	Кол-во клиентов, всего/активных	Торговый оборот млрд.₽/месяц (1)	Комиссия брокера, %(2)	Комиссия депозитария руб.	Min депозит руб.	Доступ к иностранным акциям(3)	Торговая платформа	Репутация(4)	Открытие счета онлайн	Способы пополнения и комиссии за ввод/вывод, руб.
БКС	370 000/24 600	574,3	0,0177-0,0354	177 (5)	50000 (6)	Да	Quik, MT5, TSLab, Tradematic, TrustManager	+++++	Да	Безналичный (б/н) перевод, карта, наличными в кассу, 0/0
Тинькофф	930 000/57 000	40,0	0,025-0,05	0	0	Да	Тинькофф Инвестиции (WEB)	±-± (7)	Да	Б/н, карта, 0/0
Сбербанк	1 145 000/61 000	176,5	0,018-0,060	0	0	Нет	Сбербанк Инвестор, Quik	+++—	Да	Б/н, н.д./н.д.
ВТБ	608 000/37 000	176,9	0,01	150 (5)	0	Да	ВТБ Мои Инвестиции, Quik	+++++	Да	Б/н, карта, пополнение 0 или 2,6% с карты через мобильное приложение, вывод 0-0,2% (11)
АТОН	51700/2700	34,9	0,0145-0,035	177	50 000	Нет (13)	Quik	+++—	Да	Б/н, 0/0
Алор	30000/860	23,2	0,017-0,08	150	10 000	Да	Quik, Алор-Трейд, TradingView, TSLab	++++-	Да	Б/н, наличными в кассу, 0/50
Церих	16000/600	17,8	0,01-0,085	Н.д.	50 000 (6)	Да	Quik, QScalp, Z-Trade	++++-	Да	Б/н, 0/0 (12)
Открытие	231 000/22000	111,5	0,057	175 (5)	50 000 (6)	Да	Quik, MT5, TSLab, XTick	+++++	Да	Б/н перевод, с карты, 0/10
Финам	243 000/24 000	97,2	0 (8)	177 (5)	0	Да	FinamTrade, TRANSAQ, Quik	+++++	Да	Б/н, с карты, 0/300 (9)
КИТ Финанс	25000/1400	4,8	0,025-0,048, 200 руб. (10)	0	0	Да	Quik	++++-	Да	Б/н перевод, 0/0

(1) — фондовый рынок.
(2) — фондовая секция Московской биржи. Тарифные планы стандартные для новичков. Размер комиссии зависит от оборота в день.
(3) — американские ценные бумаги на Санкт-Петербургской бирже и доступ к торгам на иностранных биржах.
(4) — оценка репутации по пятибалльной шкале по параметрам (каждый параметр — отметка + или ее отсутствие):
наличие лицензии как профессионального участника рынка (+);
торговля через торговую программу с установкой на ПК и наличие WEB-версии (++);
наличие отдельного сайта с удобным поиском (+++);
доступ к торгам акций иностранных эмитентов на Санкт-Петербургской бирже и/или иностранных биржевых площадках (через статус «квалифицированный инвестор», напрямую через иностранные «дочки» брокера) (++++);
общее удобство с учетом всех факторов (тарифы, поддержка, доступ к рынкам, количество и качество инструментов инвестирования, включая структурные продукты и единый счет, наличие отдельного сайта) (+++++).
(5) — при наличии операций по счету. Если операции не проводились — комиссия 0 руб.
(6) — минимально рекомендуемая сумма. При оценке среднего остатка меньше взымаются дополнительные сборы.
(7) — торговая программа Тинькофф Инвестиции работает как WEB-терминал. Quik недоступен.
(8) — тариф FreeTrade для новых клиентов при дистанционном открытии счета.
(9) — срочный вывод.
(10) — взимается независимо от активности на счете. В случае начисления комиссии по тарифу выше 200 руб. — взимается разница.
(11) — до 300 тысяч в месяц — 0 руб., свыше — до 0,2% от суммы.
(12) — при выводе менее 10 000 руб. комиссия 70 руб.
(13) — по умолчанию не предусмотрено основными тарифными планами.

Графики изменения по ведущим 5 брокерам 2017–2019 года (источник Smart-lab.ru).

Активные клиенты на Московской бирже.
Обороты брокерских компаний.
Динамика изменений активных клиентов в %.

Обзор брокеров начну с оценки самых интересных брокерских компаний.

Это дает существенное преимущество по удобству и комиссионным сборам, если клиент имеет банковский и счет на бирже в одной структуре. БКС и Открытие имеют индивидуальный высший рейтинг надежности ААА от Национального рейтингового агентства.

Общие черты брокеров Открытие, БКС, Финам:

начали деятельность в 1994–1995 гг.;
большой выбор торгуемых инструментов — российских и активов иностранных компаний;
тарифные планы на любой вкус и кошелек;
разные торговые терминалы на выбор. Плюс дополнительное ПО для разных категорий инвесторов.

Самый дешевый

Самый удобный

Самый надежный

Первый — самый надежный с оценки вероятности банкротства или проблем самой компании (претензии со стороны госорганов, санкции различного рода, отзыв брокерской лицензии и т. п.). Безусловно — Сбербанк. Сложно представить банкротство такой системообразующей компании. Сбербанк — брокер для самых консервативных клиентов.

Второй — надежный брокер как отдельное юридическое лицо с широким выбором инструментов для розничных клиентов. Поставлю Открытие брокер. После проблем самого финансового холдинга «Открытие», санации и передачи его под контроль государства главным акционером является Центральный Банк РФ (99,99%).

Самый широкий выбор инструментов

широкий выбор инструментов для торговли — от Московской и Санкт-Петербургской биржи до мировых площадок;
единый счет. Не нужно переводить деньги с торговли на одной площадке на другую. Например, с фондовой секции на ФОРТС. Учет ведется на одном счете;
мобильное приложение «Мой брокер» под Android и iOS. Торговля, аналитика, новости, статистика и анализ активов. Параллельно мобильному приложению «БКС Банк» при ведении расчетного счета. Один и тот же логин и пароль на «Мой брокер» и «БКС Банк»;
премиальная банковская карта Visa Platinum «Брокер». Быстрый перевод между картой и приложением «Мой брокер»;
вывод дивидендов с ИИС на банковский счет без потери статуса ИИС;
информационно-аналитический портал БКС Экспресс. Новости, аналитика, котировки, технический анализ, инвестиционные идеи и обзоры, ответы аналитиков и специалистов на вопросы. Уникальный контент на тему инвестиций и торговли на бирже;

индивидуальный высший рейтинг надежности ААА, прогноз Стабильный (Национальное Рейтинговое Агентство).

У БКС 38 тарифных планов на любой вкус и разные рынки — российские и иностранные. Описание тарифов в приложении занимает более 100 страниц. Скачать можно, войдя в головное меню «Тарифы» внизу страницы.

Самые популярные тарифы для новичков — «Профессиональный» (фондовая секция Мосбиржи) и «БКС-Старт» (фондовая+ФОРТС).

Тинькофф

Я бы назвал Тинькофф Инвестиции брокер — лайт для ленивых. Подойдет для инвесторов, которые совершают сделки для удержания на среднесрочный или долгосрочный период. Не подойдет для скальперов и быстрой торговли.

Подойдет как запасной брокер и для опытных инвесторов по принципу «просто купить и продать». Необходимо делать поправку на надежность самого банка «Тинькофф». Для новичков не советую.

все просто и доступно. Легкое пополнение счета;
торговать можно с использованием карты TinkoffBlack. Открытие брокерского счета при этом обязательно;
в тарифные планы включены все сборы.

терминал Тинькофф Инвестиции не обладает возможностями торговли и анализа аналогичному Quik. Простая программа для покупки и продажи без излишеств и полноценного технического анализа графиков;
доступа к иностранным биржам нет. Тинькофф предоставляет доступ к торгам американских акций на Санкт-Петербургской бирже;
отсутствие отдельного сайта брокерского подразделения. В главе про инвестиции написана основная информация без излишних подробностей. Например, полноценный перечень тарифов с указанием всех сборов в отдельном приложении. Чтобы узнать стоимость депозитария — нужно постараться. Сходу получить ответы на некоторые важные вопросы для новичка крайне сложно;
нет полноценной поддержки. Есть робот-советник и личный менеджер на самом дорогом тарифном плане.

Описание тарифов (источник — сайт Тинькофф):

Сбербанк

удобный подход к открытию брокерского счета. Можно сделать как через сайт, так и через интернет-банк Сбербанк-онлайн (в т.ч. ИИС);

наличие информационного ресурса на отдельном сайте «Инвестиции. Доходчиво от Сбербанка». Полезно для новичков. Сервис не дотягивает до аналогичных от БКС или Финам, но его наличие запишу в плюс;
большое количество отделений, в котором можно лично подписать необходимые документы на открытие счета;
отсутствие комиссии при перечислении с активного банковского счета в Сбербанке на брокерский счет. Все можно сделать через Сбербанк-Онлайн.

отсутствие отдельного сайта брокерского подразделения. Раздел на основном сайте малоинформативен и менее удобен по сравнению с другими брокерами. Найти некоторые данные найти невозможно, даже скачивая файлы с полным описанием тарифов. Например, размер комиссии за зачисление и перечисление средств с брокерского торгового счета;
только 2 тарифных плана;
слабая техническая поддержка, частые жалобы на уровень обслуживания. Отзывы на smart-lab (внизу). Жалобы на проблемы с выводом денег с торгового счета;
нет доступа к торгам с иностранными акциями, включая американских эмитентов на Санкт-Петербургской бирже;
отсутствует сервис аналитической поддержки для широкого круга инвесторов.

Тарифные планы брокера (источник — сайт Сбербанка):

выбор инструментов включает Московскую, Санкт-Петербургскую биржи, иностранные биржи для квалифицированных инвесторов;
наличие структурных продуктов. Основной упор на облигации;
надежность;
удобное мобильное приложение «ВТБ Мои Инвестиции».

не самая лучшая поддержка клиентов;
максимальная сумма 100 000 руб. в день для зачисления через ВТБ Мои Инвестиции плюс комиссия до 0,4% от суммы;
при выводе свыше 300 000 руб./месяц комиссия до 0,2% от суммы.

Базовые тарифы брокера ВТБ:

надежный брокер с давней историей на рынке;
активно работает на внебиржевом рынке.

не самый дружелюбный брокер для новичков. Особенно с небольшим размером депозита;
нет программ обучения;
сайт откровенно скучный и не самый информативный. Сходу новичку найти ответы на популярные вопросы сложно;
только одна версия торгового терминала Quik на десктоп и Андроид;
по умолчанию не предоставляется доступ к акциям иностранным эмитентов, включая Санкт-Петербургскую биржу. Необходимо личное обращение и отдельное соглашение с брокером. Неудобно.

Два популярных тарифа брокера для работы в основной (фондовой) секции Мосбиржи:

Стартовый. Включается по умолчанию новым клиентам.

Универсальный.

На рынке с 1997. Небольшой брокер.

выбор программ для торговли и ТА;
очные и заочные формы обучения.

сбор 250 руб. при остатке на счете меньше 50 000 руб.;
функционал личного кабинета оставляет желать лучшего.

Популярные тарифы на фондовом рынке:

Церих

Основан в 1995. Средний по размеру брокер.

ведение единого счета;
неплохое мобильное приложение;
рейтинг надежности АА+ от НРА.

Популярные тарифные планы брокера:

Отличный старт.

Инвестор.

Трейдер.

Открытие

легкая и удобная процедура онлайн-открытия счета через сайт, с подтверждением СМС;
высокий уровень профессионализма отдела поддержки клиентов. Быстрая реакция на возникающие проблемы;
высокая надежность торговых серверов через различных провайдеров. Постоянно доступно трейдерам 5 основных торговых сервера, плюс выделенный, плюс резервный;
терминал MetaTrader5 для торговли в фондовой секции Мосбиржи;
многофункциональный удобный личный кабинет. Оценка инвестиционного портфеля в целом и отдельно по позициям от средней цены купленных инструментов. Статистика дивидендных выплат, ввод-вывод денег, управление своим счетом (подключение программ, открытие ИИС и др.). В том числе возможность торговли из ЛК;

комиссия 295 руб. за ведение счета при оценке активов клиента меньше 50 000 руб.;
комиссия 175 руб. за ведение счета при совершении сделок.

Тарифы «Универсальный» и «Инвестор» при самостоятельной работе.

С рекомендациями аналитиков.

Финам

самый недорогой тариф для торговли на российском фондовом рынке. Условия тарифа выше в статье;
свой учебный центр;
наличие сообщества трейдеров Comon с торговыми стратегиями и автоследованием;
широкий выбор торгуемых инструментов.

платный Quik 300 руб./месяц;
сложная и запутанная система определения комиссии за вывод денег с торгового счета. За срочный вывод 300 руб., при ином раскладе выписка из регламента с сайта Финама гласит: