Инвестиции страховой компании кто определяет

Инвестиционная деятельность страховых компаний

Страховые компании — это организации любого типа организационно-правовой формы, основной функцией которых является обеспечение страховой деятельности. Капитал страховой организации складывается из собственных и привлеченных средств. Собственные средства — это уставный капитал компании, а привлеченные средства — это её резервы.

p, blockquote 1,0,0,0,0 —>

Однако, помимо основного рода занятия, страховые компании также занимаются инвестиционной деятельностью.

p, blockquote 2,0,1,0,0 —>

Инвестиционная деятельность страховых компаний — это планомерное размещение резервов страховщика, или другими словами инвестирование этих резервов.

p, blockquote 3,0,0,0,0 —>

Целью инвестиционной деятельности страховых компаний не является получение максимально возможного дохода, главной целью является поддержание стабильного и устойчивого финансового положения страховой организации, а также покрытие убытков по её обязательствам.

p, blockquote 4,0,0,0,0 —>

p, blockquote 5,1,0,0,0 —>

От степени успешности и эффективности инвестиционной деятельности страховой компании напрямую зависит её существование и присутствие на рынке страховых услуг.

p, blockquote 6,0,0,0,0 —>

Инвестиционная деятельность страховых компаний базируется на таких основополагающих принципах, как

p, blockquote 7,0,0,1,0 —>

• ликвидность
• прибыльность
• возвратность
• диверсификация инвестиций.

Значение инвестиционной деятельности страховых компаний

Для страховых компаний их инвестиционная деятельность играет такую большую роль по следующим причинам:

p, blockquote 8,0,0,0,0 —>

• так как она дает возможность непосредственного предоставления страховых услуг клиентам компании. Происходит это по причине того, что инвестиционная деятельность позволяет сформировать достаточный резервный страховой фонд. Также инвестиционная деятельность непосредственно влияет на расчет некоторых тарифов предоставляемых страховых услуг (страхование жизни, договоры страхования в валюте или МРОТ и т.п.)
• инвестиционная деятельность страховой компании напрямую влияет на качество предоставляемых ею услуг, на её конкурентно способность, на её имидж компании и на общее положение на рынке страховых услуг.

p, blockquote 9,0,0,0,0 —>

• условия страхового продукта или страховой услуги
• исполнение страховых обязательств страховщиком
• развитие и расширение страховой компании за счет собственных доходов от инвестиционной деятельности, а не от привлеченных средств
• накопление собственных средств
• увеличение собственного уставного капитала.

p, blockquote 10,0,0,0,1 —>

В масштабе мировой экономики инвестиционная деятельность страховых компаний оказывает положительный и благоприятный эффект, как на экономику в целом, так и на фондовые рынки. Объясняется это тем, что такая деятельность является источник для формирования инвестиций в долгосрочной перспективе, что оказывает благоприятный экономический эффект.

Источник

Всё об инвестиционной деятельности страховой компании: объясняю человеческими словами на простом примере

18 августа 2019

Добрый день, дорогие читатели. Предлагаю поговорить о том, как можно приумножить прибыль от страхового капитала. Успешная инвестиционная деятельность страховой компании — это получение дохода от вложений в выгодные акции или облигации. Я рассмотрю наиболее выгодные варианты вложений для СК, которые могут принести предприятию солидную прибыль в виде дивидендов.

Что такое инвестиции?

Инвестиции — это выгодное вложение капитала на определенный срок, которое должно приносить хорошую прибыль. При удачном вложении можно получить солидный процент за очень короткий промежуток времени.

Источники инвестиционного капитала страховых компаний

У страховщика есть два основных источника дохода: взносы от андеррайтинга и доход от инвестиций. Многие СК размещают взносы от застрахованных клиентов и таким образом формируют фонды для выплаты премий.

Страховщики инвестируют в широкий спектр активов, их деятельность должна уравновешивать желание получить более высокую прибыль за счет более рискованных инвестиций. Умеренная стратегия приносит лучшие результаты.

Объекты инвестиционной деятельности страховых организаций

Прибыль, который может получить компания, зависит от типа предлагаемой страховки. Сделки, которые покрывают долгосрочные риски, имеют больший разрыв между моментом сбора премий и выплатой требований.

Это дает страховщику больше времени на инвестиционную деятельность, а значит, на получение более высокой отдачи от инвестиций. Страховщики вкладываются в акции, облигации, недвижимость и ряд других активов.

Как страховые компании формируют портфель

Чаще всего краткосрочные договоры заключаются на один год на следующих условиях:

• высокая доходность актива;
• невысокий инвестиционный риск.

Долгосрочные договоры – основной источник средств для длительных инвестиций и получения прибыли.
Имеют следующие условия:

• договоры на страхование жизни заключаются на 15–20 лет;
• имеют невысокую ликвидность;
• отличаются надежностью.

Вести деятельность для получения дохода компания может, делая инвестиции:

• в ценные бумаги с залогом прочности;
• в акции больших отечественных и иностранных компаний;
• в золото и драгметаллы.

Расчет чистого инвестпортфеля выглядит следующим образом:

Чистый инвестиционный доход = прирост капитала + дивиденды + процентный доход – административные сборы.

Пример

Вот фонд XYZ, сообщающий о своей деятельности за год. Он инвестировал в портфель растущих акций, доходных акций и корпоративных облигаций. Акции роста получили прирост капитала в размере $100 000, акции понесли убытки в размере $50 000, но также выплатили $10 000 долл. в виде дивидендов. Корпоративные облигации сохранили свою стоимость и выплатили $20 000 в виде процентов. Фонд ABC выплатил $5000 административных сборов.

Используя эту формулу, чистый инвестиционный доход фонда XYZ можно рассчитать по следующей формуле:
100 000 – 50 000 + 10 000 + 20 000 – 5000 = 75 000 долларов США.

Заключение

Делая удачные вложения капитала, можно получить солидную прибыль и сделать СК рентабельной и высокодоходной. Надеемся, что наша статья была полезной читателям и руководителям.

Подписывайтесь на обновления, делитесь информацией с друзьями.

Источник

Инвестиционная деятельность страховых организаций

Страховые компании аккумулируют на своих счетах огромные средства. Большинство страховых компаний сочетают инвестиционную деятельность с основной деятельностью для сохранения платежеспособности компаний и повышения надежности страхования различных рисков.

Особенно активными инвесторами являются страховые компании Великобритании, США, Германии и Франции. В России инвестиционная деятельность страховых компаний сдерживается юридическими ограничениями государства и относительно небольшими размерами средств, разрешенными к инвестиционной деятельности. Ограничения инвестиционной деятельности страховых компаний имеет место во всех вышеназванных странах, что объясняется защитой государством клиентов страховых компаний.

Сам же страховой бизнес отличается консерватизмом и надежностью, поскольку главная его задача — сохранить вложения своих клиентов.

В России деятельность страховых компаний в области инвестирования регулируется:

• Законом Российской Федерации от 31.12.97 «Об организации страхового дела в Российской Федерации».
• Законом Российской Федерации «Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений» от 25 февраля 1999 г.
• Правилами размещения страховщиками страховых резервов (утвержденными приказом Министерства финансов России от 8 августа 2005 г. № 100н).

Российское государство вводит определенные ограничения страховым компаниям в области инвестиционной деятельности. Им при инвестировании предъявляются следующие требования:

1. Обеспечить возвратность вложений.
2. Обеспечить прибыльность вложений.
3. Обеспечить ликвидность приобретенных ценных бумаг.
4. Формировать диверсифицированный портфель активов для соблюдения всех вышеназванных требований.

Соответственно и инвестиционная деятельность страховых компаний носит консервативный характер.

Главное при выборе объектов инвестирования не их доходность, а надежность, минимум рисков и высокая ликвидность.

Источники инвестиций у страховых компаний

Страховая деятельность сосредоточена на следующих основных направлениях: страхование жизни и имущества; страхование накопительной части пенсий, страхование всех остальных рисков. Первое и второе направление дает им «длинные деньги», которые используются в инвестиционной деятельности. Страхование остальных рисков приносит страховым компаниям «короткие деньги», которые пригодны лишь для краткосрочных инвестиций, обладающих повышенными рисками.

Вторым источником инвестиций у страховых компаний является нераспределенная прибыль. Этот источник инвестиций у крупных компаний составляет значительную часть инвестиций соизмеримый с другими источниками. Далее, к источникам инвестирования относят уставный, резервный и добавочный капитал страховых компаний. Они практически не участвуют в формировании инвестиций, также как средства других организаций.

Объекты инвестирования

Объектами инвестирования у страховых компаний являются ценные бумаги, которые обладают приемлемой доходностью, небольшими рисками и хорошей ликвидностью. В Российской Федерации на законодательном уровне закреплены ограничения на приобретение тех или иных активов для инвестиционной деятельности страховых компаний. При этом российские ценные бумаги, включаемые в портфель страховой компании, должны быть зарегистрированы и иметь государственный регистрационный номер соответствующего реестра, а иностранные ценные бумаги должны быть допущены на фондовый рынок России и торговаться лицензируемыми площадками.

В инвестиционный портфель страховых компаний включаются в первую очередь государственные ценные бумаги и облигации. Акции «голубых фишек», акции крупных компаний, обладающие устойчивым ростом на фондовом рынке – второй компонент инвестиционного портфеля. Банковские депозиты, золото и драгоценные металлы также часто включаются в портфель страховых компаний.

Ценные бумаги других государств и иностранных крупных компаний всегда присутствуют в перечне объектов инвестиций, однако, законодательно разрешено вкладывать в иностранные активы не более двадцати процентов инвестируемых средств. От того, как в портфеле распределены страховые инвестиции, зависит его доходность и степень риска. Поэтому к формированию портфеля страховые компании подходят с особой тщательностью и осуществляют регулярный мониторинг их на фондовом рынке.

Объекты реальных инвестиций меньше интересуют страховые компании, в основном из-за низкой ликвидности и высоких рисков. Однако европейские и американские страховые компании довольно часто в них вкладываются, там, где это им разрешено. В основном, это государственные программы, инвестиции в недвижимость, в предприятия стабильных отраслей экономики.

Выбор объектов инвестирования для страховых компаний зависит от структуры ее резервов. Так если резервы сформированы из страховых премий по страхованию жизни, то это «длинные деньги» и из них может формироваться портфель долгосрочных инвестиций, в котором ликвидность активов носит второстепенный характер. Если же объем резервов состоит из средств, находящихся в распоряжении страховщика один — два года, портфель формируется из высоколиквидных активов.

В принципе, формирование инвестиционного портфеля следует следующему алгоритму:

1. Исходя из структуры резервов и иных источников финансирования инвестиций, выбирается интервал инвестирования. При этом формируется подход к дальнейшему инвестированию: долгосрочные инвестиции, среднесрочные или краткосрочные.
2. Проводится анализ финансовых инструментов инвестирования. Отбираются более подходящие инструменты, соответствующие структуре источников финансирования.
3. Производится ранжирование инструментов по основным критериям: доходности, степени риска, ликвидности. В первую очередь, выбираются те, которые больше соответствуют надежности и далее по указанным выше критериям.
4. Определяется эффективность нескольких сходных портфелей и выбирается более эффективный вариант.

В практике инвестиционной деятельности страховых компаний довольно часто применяют хеджирование рисков приобретенных активов. Это снижает риски потерь от приобретенных ценных бумаг, но снижает их доходность. По наиболее рисковым позициям инвестиционного портфеля приобретаются ценные бумаги (например, форвардный контракт) с противоположным направлением (продажей форварда через определенный временной интервал). Если ценная бумага обеспечивает нужную доходность, то форвардный контракт погашается. А если цены по первичной покупке ценной бумаге упали, то активируется форвардный контракт и потери оказываются минимальными.

В России страхование жизни слабо развитая область страховой деятельности, а в других развитых странах она составляет до 70% общей страховой деятельности. Поэтому западные страховые компании имеют существенные преимущества, как в объемах инвестирования, так и в инструментах инвестирования. Тем не менее, инвестиционная деятельность страховых компаний в России набирает силу.

Рекомендуем ознакомиться со статьей государственные инвестиции.

Вся информация про защиту и страхование ваших инвестиций.

Валовые и чистые инвестиции, их источники и эффективность.

Что такое валовые и чистые инвестиции, их состав и источники.

Виды реальных инвестиций, их характеристика и оценка.

Источник