Информационные технологии управлении инвестициями
5.3. Информационные технологии управления реальными инвестициями
Сегодня многие промышленные предприятия находятся в кризисном состоянии, однако создаются определенные предпосылки для прямых инвестиций в промышленность. В подобных условиях расчет и анализ инвестиционного проекта, оценка инвестиционной привлекательности предприятия (т. е. анализ его финансово-хозяйственной деятельности), а также разработка стратегического плана развития собственными силами становятся невозможными без обучения специалистов современным методам инвестиционного проектирования и использования специальных компьютерных программ, предназначенным для решения подобных задач [15].
Программа «Project Expert». Аналитическая программа «Project Expert» — это система поддержки принятия решений для разработки и выбора оптимального плана развития бизнеса, создания финансовых планов и инвестиционных проектов, разработанная на основе современных методологий и международных стандартов бухгалтерского учета. Методика имитационного моделирования денежных потоков, используемая в «Project Expert», позволяет моделировать деятельность предприятий различных масштабов — от небольшого частного предприятия до холдинговых структур (рис. 5.2).
Создаваемый в системе бизнес-план соответствует международным требованиям: в основу «Project Expert» положены методика UNIDO по оценке инвестиционных проектов и методика финансового анализа, определенная международными стандартами IAS. В то же время в «Project Expert» учитывается специфика российской экономики. Система рекомендована к использованию госструктурами федерального и регионального уровня как стандартный инструмент для разработки планов развития предприятия.
«Project Expert» позволяет вести углубленный анализ выбранной стратегии и выбирать из существующих вариантов развития предприятия оптимальный. Пользователь оценивает в системе общую эффективность проекта, отслеживает влияние текущих изменений исходных данных проекта на его результаты, определяет эффективность проекта для всех заинтересованных в нем сторон. «Project Expert» позволяет определить «запас прочности» бизнеса, возможности и угрозы при реализации проекта и принять
Рис. 5.2. Основное меню Project Expert
решения для минимизации коммерческих рисков. Для определения эффективности инвестирования средств в проект «Project Expert» предоставляет развитые возможности по оценке стоимости бизнеса (рис. 5.3).
Рис. 5.3. Основные возможности Project Expert
В системе можно определить минимальный выпуск продукции и предельные издержки, выбрать оптимальные условия закупок, сбыта, способы учета запасов, составления программы производства и замены оборудования.
Контролируя ход реализации проекта, пользователь вводит в систему фактические данные, определяет расхождения с планом и своевременно принимает необходимые управленческие решения (рис. 5.4).
Построенная с помощью «Project Expert», детальная имитационная модель может быть эффективно использована для следующих целей:
• разработка детального финансового плана предприятия;
Рис. 5.4. Расчет финансовых показателей в Project Expert
• расчет бюджета предприятия и определение потребности в финансировании;
• разработка соответствующего международным требованиям инвестиционного проекта и бизнес-плана развития предприятия;
• контроль процесса реализации инвестиционного проекта.
Высокая скорость расчетов, расширенные функциональные возможности построения модели действующего предприятия, мощный генератор отчета, возможность групповой работы
все это делает «Project Expert» незаменимым инструментом для обеспечения процесса планирования и управления на предприятии в условиях рынка. Процесс работы с «Project Expert» может быть представлен в виде последовательности следующих шагов:
• построение модели;
• определение потребности в финансировании;
• разработка стратегии финансирования;
• анализ финансовых результатов;
• формирование и печать отчета;
• ввод и анализ данных о текущем состоянии проекта в процессе его реализации.
Параметры проекта описываются системой весьма гибко: горизонт расчета проекта может достигать 100 лет с шагом расчета 1 месяц; кроме того, допускается 16 000 видов продукции, для каждого из которых возможно составление детального плана продаж с различными вариантами оплаты. В качестве экономического окружения выступает стандартный набор показателей, позволяющих рассчитывать курс основной и дополнительной валюты, дифференцированную инфляцию по видам доходов и затрат, учетные ставки по заемным средствам, определить налоговое окружение, создавая новые налоги и выбирая налогооблагаемую базу. На основе каждого проекта программа позволяет создавать отчеты с помощью встроенного генератора.
Еще одним достоинством системы «Project Expert» является подробное описание всех этапов разработки проекта и четкая структура бизнес-плана.
Программа «Альт-Инвест 3.0» [15]. Для расчета показателей эффективности инвестиционного проекта используется имитационная модель денежных потоков.
В стандартной версии продукта пользователь может описывать любой вид деятельности по заранее определенным алгоритмам — это связано с тем, что в программе используются электронные таблицы. Возможность вводить данные по исходному финансовому состоянию предприятия на момент начала проекта отсутствует, но пользователь может вводить стартовые исходные данные в агрегированную форму баланса, которая отвечает общим стандартам отечественных форм бухгалтерской отчетности (рис. 5.5). Программа позволяет задавать почти все исходные данные не только в качестве постоянных величин или дискретного ряда, но и в качестве переменных или сложных функций. Однако для внесения достаточно сложных изменений пользователь должен обладать определенной квалификацией и профессиональными навыками.
В качестве экономических показателей программа позволяет оценивать инфляцию, вести расчет проекта в двух валютах, а также подробно и гибко описывать налоговое окружение. Результаты расчетов могут быть представлены в виде неограниченного количества таблиц и графиков, что характерно для среды, в которой написана программа. Отчетные документы по проекту формируются на основе требований к нему и квалификации эксперта.
Рис. 5.5. Рабочее окно системы «Альт-инвест 3.0»
Программа «Альт-инвест» реализована в среде электронных таблиц Microsoft Excel. Это означает, что для работы с системой необходимо иметь данный пакет на компьютере, чего никак нельзя отнести к недостаткам «Альт-Инвест», поскольку этот тип электронных таблиц распространен практически повсеместно.
Источник
XI Международная студенческая научная конференция Студенческий научный форум — 2019
УПРАВЛЕНИЕ ИНВЕСТИЦИЯМИ В ИНФОРМАЦИОННЫЕ ТЕХНОЛОГИИ
На сегодняшний день сложилась ситуация, при которой наблюдается информатизация в инвестиционной сфере. Единая комплексная ИТ-система играет важную роль в осуществлении эффективной инвестиционной деятельности предприятия. Информационные технологии выполняют важную функцию – осуществление совокупности действий, которые направлены на реализацию определенной части информационного процесса.
В современных условиях планирование в инвестиционной политики, которая осуществляется компетентными специалистами, не может обойтись без использования информационных технологий. Информационная технология – это определенная последовательность управляющих воздействий технологических процессов различных видов. К видам технологических процессов относятся: ввод, вывод, представление, запись, обработка, поиск, хранение, защита информации.
Наиболее значимый сегмент ИТ-рынка – это системы управления ресурсами предприятия, то есть Enterprise Resource Planning (ERP). ERP-система – это набор интегрированных приложений, которые позволяют создать интегрированную информационную среду с целью автоматизации всех основных бизнес-операций предприятия.
лияние данной системы на инвестиционную деятельность российских предприятий эффективно. Так, наибольший эффект достигается при максимальной заинтересованности руководства предприятия в успехе инвестиционного проекта.
ERP-системы позволяют объединить несколько задач: учет и планирование денежных средств; отслеживание движения денежных средств; формирование себестоимости; оценка производительности труда на предприятии.
Существуют различные программные продукты, которые обеспечивают поддержку в принятии решения об инвестировании. Наиболее популярные из них, это: COMFAR, Propspin, созданные в UNIDO, российские разработки Project expert, Интек, ЦентрИнвестСофт, ИКФ Альт, ТЭО-Инвест и другие. Следует сказать, что в основе данных программ лежат методики UNIDOи «Методические рекомендации по оценке инвестиционных проектов и отбору их для финансирования». Также, становятся популярными программные средства, основанные на технологии нейронных сетей.
Форма представления инвестиционного проекта – это бизнес-план. Существуют инструменты, которые позволяют разработать грамотный бизнес-план. Один из них является программная система «Project Expert». Она позволяет автоматизировать анализ эффективности инвестиций.
Также, информатизация в инвестиционной сфере проявляется в создании различных сайтов, которые содержат в себе информацию об инвестиционных проектах, инвестиционной привлекательности, активности, инвестиционном климате[1].
В заключение следует отметить, что ускоряется процесс информатизации в инвестиционной сфере в России. Это проявляется в том, что создаются базы данных; создаются специализированные электронные порталы с целью поддержки крупных предпринимательских структур; формируются базы, которые содержат информацию об инвестиционных потребностях предприятий; отображается информация на различных сайтах в сети Интернет, создаются инвестиционные порталы субъектов РФ.
1. Карпычев, В.Г. Инвестирование в информационные технологии: проблемы и решения [Текст] / В.Г. Карпычев // Экономический анализ теория и практика. – 2010. — № 25.
Источник
Информационные технологии управления инвестиционной деятельностью
Для разных субъектов инвестиционной деятельности с учетом их различных целей и на разных стадиях инвестиционного процесса требуется самая разнообразная информация.
С целью проведения эффективной инвестиционной политики органы местного самоуправления должны объективно оценивать социально-экономическую ситуацию на своей территории, учитывать наличные ресурсы и в итоге принимать обоснованные управленческие решения по стимулированию инвестиционной деятельности, что невозможно без достоверной и систематизированной информации.
С другой стороны, органам местного самоуправления необходимо представить потенциальным инвесторам полный набор информации об инвестиционном климате города, необходимый для принятия решения о начале инвестиций.
Информационное обеспечение механизма управления инвестиционной деятельностью на уровне муниципального образования включает в себя следующие мероприятия:
· создание единого информационного пространства органов местного самоуправления для обеспечения оперативного и эффективного управления инвестиционной деятельностью;
· организацию деятельности информационно-аналитической службы в интересах обеспечения подразделений администрации необходимыми материалами по формированию и реализации инвестиционной политики;
· создание специализированного информационно-аналитического центра, выполняющего функции по обработке информации о субъектах системы инвестиционной деятельности муниципального образования и состоянии инвестиционного климата в городе, разработке аналитических материалов и прогнозов;
· формирование и поддержание актуальности баз данных об инвестиционных предложениях, потенциальных инвесторах;
· создание базы данных об инвестиционной инфраструктуре, включающей сведения о банках, страховых, лизинговых компаниях, аудиторских, консалтинговых и оценочных фирмах, других организациях, составляющих инфраструктуру бизнеса;
· реализацию мер по широкой пропаганде информации об инвестиционных процессах на территории через федеральные, региональные, местные и международные средства массовой информации, современные телекоммуникационные сети, каналы связи предприятий и организаций, торгово-промышленные палаты;
· разработку и изготовление представительской, справочной и аналитической продукции и видеоматериалов, представляющих город как потребителя инвестиций;
· разработку Инвестиционного паспорта муниципального образования — централизованного информационного ресурса, позволяющего обеспечить открытость информации о муниципальном образовании, способствовать созданию единого инвестиционного пространства;
· проведение конференций, выставок, фестивалей, ярмарок, конкурсов, способных существенно повысить интерес к муниципальному образованию.
Муниципальное образование в определенной степени является продуктом, который необходимо продать потенциальному инвестору.
Каждый инвестор заинтересован в определенных характеристиках территории как потенциального места для размещения инвестиций. Набор характеристик зависит от типа проекта и отраслевой принадлежности инвестора. Оценка данных характеристик по сравнению с альтернативными вариантами служит критерием выбора муниципального образования для инвестирования.
Успешный маркетинг территории предполагает выбор целевых инвесторов, которые могут быть заинтересованы в развитии приоритетных секторов экономики города, выделение значимых для них характеристик муниципального образования, формирование уникального предложения города в разрезе данных характеристик и проведение целевой кампании продвижения в разрезе каждой группы инвесторов.
Наличие актуальной базы данных потенциальных инвесторов является ключевым фактором успешной реализации маркетинговой программы территории. Составление базы данных потенциальных инвесторов включает в себя следующие этапы:
1) формирование первичного списка возможных инвесторов;
2) выбор приоритетных целевых инвесторов из первичного списка;
3) формирование детальной базы данных по выбранным целевым инвесторам;
4) постоянное пополнение и обновление базы данных.
Инвестиционный паспорт муниципального образования — комплексный информационный бюллетень, рассчитанный на конкретную аудиторию — потенциальных инвесторов, которые получают полную и достоверную информацию об инвестиционном климате муниципального образования для оценки привлекательности вложения собственного капитала.
Наличие инвестиционного паспорта является основополагающим и базисным фактором для успешного развития города и дает продуктивную основу для диалога власти и инвестора, территории и государства.
В инвестиционном паспорте муниципального образования должна содержаться следующая информация.
1. Общие сведения о муниципальном образовании.
2. Показатели социально-экономического развития города: экономика, местный бюджет, рынок труда, уровень и качество жизни, научно-техническая база и др.
3. Перспективы социально-экономического развития муниципального образования.
4. Конкурентные преимущества муниципального образования.
5. Инвестиционная инфраструктура: транспорт, телекоммуникации, аудиторские компании, банки, лизинговые компании, оценочные компании, профессиональные участники рынка ценных бумаг, страховые компании, юридические, маркетинговые и консалтинговые компании, рынок недвижимости, производственная, инженерная, научно-образовательная, социальная, гостиничная инфраструктура.
6.Нормативно-правовые акты, регламентирующие инвестиционный процесс.
7.Муниципальная поддержка инвестиционной деятельности (гарантии и льготы).
8.Организации, оказывающие поддержку инвесторам на территории города.
9.Процедуры организации бизнеса.
10. Направления деятельности и услуги по сопровождению инвестиционных проектов в муниципальном образовании.
11. Предложения по инвестиционным проектам.
12. Контактная информация.
Составление инвестиционного паспорта муниципального образования должно строиться на регулярной основе с целью обновления представляемой информации.
Нам важно ваше мнение! Был ли полезен опубликованный материал? Да | Нет
Источник