Газпром облигации доходность 2020

Облигации Газпромбанк

Облигации Газпромбанк купить онлайн — цены и доходность по облигациям актуальны на 11.06.2021

Облигации компании:

Справочная информация

Адрес	117420,г. Москва, ул. Намёткина, д. 16 корп. 1
Телефон

Облигации Газпромбанк

Люди, владеющие свободным капиталом, часто задумываются о получении пассивного дохода. Наиболее безопасными и прибыльными вариантами являются вклады и ценные бумаги. Облигации Газпромбанка — это выгодное вложение при правильном подходе, так как ставка в этом случае выше, чем при стандартном банковском вкладе. Несмотря на некоторые риски, такие долговые бумаги остаются выгодным вложением. Суть процедуры в том, что инвесторы предоставляют финучреждению средства в долг, получая за это ценные бумаги. По истечению оговоренного времени банк возвращает средства с процентами. Либо же возвращается номинальная сумма, но до этого с определенной периодичностью вкладчик получает проценты.

Особенности эмитента

Газпромбанк существует с 1990г. Это одна из крупнейших финорганизаций России. Это учреждение оказывает банковские услуги уже достаточно давно, поэтому считается одним из наиболее надежных эмитентов. Вероятность, что банк в ближайшее время обанкротится, минимальная.

Финучреждение предлагает облигации с гарантией возврата средств. С помощью таких долговых бумаг инвестор может получать стабильный доход. Вернуть средства и продать облигацию владелец может в любой момент. Оставить заявку на покупку облигаций можно на сайте финорганизации.

Условия покупки продукта

Узнать подробности перед покупкой можно у сотрудников банка (как правило, в крупных организациях есть специальные отделы, занимающиеся облигациями) или же у профессионального трейдера. Приобрести обыкновенные биржевые облигации Газпромбанка можно на следующих условиях:

1. Стоимость одной облигации — 1000 рублей.
2. Срок погашения — 3,5 года.
3. Купонный период (для получения прибыли в виде процентов) составляет полгода.
4. Ставка купона — 9,15% годовых.

Облигации хранятся в электронном виде. Для их приобретения не нужно выходить из дома. Большинство операций проводится через интернет с помощью специального приложения или личного кабинета на сайте организации.

Как купить облигации?

Считается, что доходность облигаций выше, если приобрести их на фондовых биржах. Именно брокеры контролируют законность сделки, поэтому покупать долговые бумаги необходимо с их помощью.

Чтобы приобрести облигации от финорганизации Газпромбанк, необходимо выполнить несколько шагов:

1. Выбрать брокера. Выбирать стоит крупные компании, имеющие многолетний опыт работы на фондовом рынке. Брокеры предлагают приобрести облигации на законных условиях за определенную долю от прибыли.
2. Открыть брокерский счет. Это делается быстро в режиме онлайн. На этот счет перечисляется сумма, которая затем пойдет на покупку ценных бумаг.
3. Зачислить средства и выбрать облигации. Операции выполняются через программу, ссылка на которую должна присутствовать на сайте брокера. Некоторые компании предоставляют услуги по телефону.

Приобрести облигации Газпромбанка может любое физическое лицо. Для этого не нужно иметь статус опытного инвестора.

Плюсы и минусы

Инвестирование средств — серьезный шаг. Прежде чем купить облигации финорганизации Газпромбанк, новичкам необходимо получить консультацию брокера. Перед вложением денег нужно тщательно взвесить все за и против, узнать нюансы данной процедуры.

Плюсы

Долговые бумаги пользуются большой популярностью в первую очередь из-за повышенной ставки в сравнении с обычным банковским депозитом. Облигации от Газпромбанка имеют множество положительных сторон:

1. Возможность получать стабильный доход (выше, чем при стандартных вкладах).
2. Возможность получить налоговый вычет при приобретении облигаций через ИИС.
3. Безопасное вложение и гарантия возврата средств от банка.
4. Получение купонного дохода.

Также к положительным моментам можно отнести удобный сервис и возможность быстро приобрести облигации через интернет.

Существуют и более доходные финансовые инструменты, однако они и более рискованные. Облигации относятся к наиболее безопасным продуктам.

Минусы

Среди отрицательных моментов называют:

1. Риск потерять средства в случае банкротства банка, так как подобные вложения не входят в программу страхования государством;
2. Влияние инфляции.

Однако воздействие инфляции не так велико. В последнее время рост инфляции не превышает 4%, поэтому покупка краткосрочных и среднесрочных облигаций считается относительно безопасной.

Надежность эмитента и облигаций

Надежность банка была подтверждена рейтинговым агентством RAEX. Многие опытные инвесторы доверяют свои сбережения Газпромбанку. Доходность зависит от различных факторов, но гарантия возврата потраченных денег очень высокая.

Оценить надежность помогут также отзывы клиентов в интернете. Стоит учитывать, что при возникновении претензий со стороны клиентов учреждение старается разрешать конфликты. При возникновении ошибки средства возвращаются инвестору.

Источник

Облигации Газпромбанка: текущая стоимость и доходность

Удастся ли на них заработать?

Газпромбанк является одним из крупнейших России коммерческих банков. В некоторые годы занимал даже первую строчку крупнейшего частного банка в стране. Поэтому он постоянно размещает новые выпуски бондов на долговом рынке. С логикой этого бизнеса я думаю все знакомы — банк занимает денежные средства через облигации под 5-7% годовых, и выдает в виде кредитов под 12-15%. Именно поэтому банку интереснее выпустить облигации с меньшей доходностью. А у инвесторов желание наоборот, хотят вложиться под более высокий процент. Так и возникают рыночные отношения, когда где-то посередине находится доходность, которая всех устраивает.

Конечно, под относительно небольшой процент могут себе позволить занимать только крупные и надежные банки. Банки из второго и третьего эшелона вынуждены занимать средства под более высокий процент ввиду не такого сильного бренда. И именно здесь начинается прямая корреляция — чем выше доходность по бондам, тем выше риск дефолта.

У ГПБ (Газпромбанка) очень много погашенных и действующих выпусков собственных облигаций. Для примера показываю скриншот из популярного сервиса для анализа облигаций cbonds. Вы можете отфильтровать и сделать тоже самое ,воспользовавшись данным инструментом. Вывод: ГПБ является очень заметным и активным участником на долговом рынке.

Какая доходность у облигаций Газпромбанка

Переходим к важному для любого инвестора вопросу — а какая же доходность у ценных бумаг? Например, одна из последних бумаг ГПБ серия 001Р-14Р с ISIN RU000A101350 имеет купон 6,9% годовых. Эта облигация Газпромбанка на Московской бирже сейчас торгуется немного выше номинала — по 101,50%. Это означает, что эффективная доходность немного снижается относительно обозначенного купона в 6,9% годовых. Но даже с учетом этого факта доходность к погашению получается в районе 6,62%. Да, здесь нет двухзначной доходности. Но попробуйте сейчас найти банковский депозит, который будет приносить столько же. Конечно, я говорю про надежные банки из ТОП-10. Если приближенную доходность и найдете, то возможно там будут определенные условия.

Но сейчас такое время, что практически любая облигация надежного банка более привлекательна, чем депозит в том же банке. Так еще и много преимуществ в плане сроков владения. Ежедневно размер вашего накопленного купонного дохода увеличивается. Поэтому даже, если вам понадобились денежные средства и вы решили досрочно выйти из продукта, то не потеряете ни дня без доходности. Что то я прям расхвалил облигации ГПБ, но на самом деле эти факты применимы ко многим бондам на Московской бирже.

Gazprombank также размещает евробонды. Это для крупных инвесторов, кто любит доходность в валюте. По-умолчанию она всегда ниже рублево доходности, зачастую в два раза. Но зато есть большое преимущество — ваш капитал защищен от резкой валютной переоценки. Даже если хотите иметь просто подушку безопасности в валюте, рекомендую купить надежные евробонды. Они хотя бы будут приносить 3-4% годовых. Но это лучше, чем просто американские доллары под подушкой.

Высокодоходные долларовые евробонды Газпромбанка

Есть и особой тип бондов. которые называются вечными или перпечел Perp. Они не имеют срока погашения, но проспект эмиссии предусматривает такую возможность по решению эмитента. Если простыми словами — вы навсегда одалживаете банку свои деньги, а он всю жизнь вам платит процент несколько раз в год. Конечно, это так выглядит в идеале. Но иногда могут случатся события ,которые не всегда приятны для инвестора. Например, у компании кризис и нечем платить по своим обязательствам. В первую очередь такая компания перестает платить держателям бессрочных облигаций. И такие облигации называются суборда либо полная версия собуординированные облигации.

Но чем же так привлекательны такие бумаги? Конечно высокой доходностью. Если обычный евробонд Газпромбанка либо любого другого имеет купон 3-5% годовых, то у перпечела он может достигать 7-8%. Для валютной доходности это очень высокий доход на инвестиционном рынке. Но такая доходность всегда сопряжена с возможным риском. Поэтому морально нужно быть готовым к тому, что когда-то эмитент может не выплатить очередной купон.

Вот для примера таблица с основными характеристиками облигации газпромбанка с доходностью почти 8% годовых в долларах. Несомненно, такие бумаги пользуются спросом у крупных инвесторов и фондов. Ключевую роль в оценке таких выпусков имеет подтвержденный кредитный рейтинг от крупнейших рейтинговых агентство вроде Fitch или S&P500. Чем ниже рейтинг кредитного качества, тем выше вероятность дефолта по бумаге. А значит процентная доходность у таких ЦБ всегда выше, но и риски большие. Поэтому, как рекомендация — не стоит гнаться за двухзначной доходностью в облигациях.

Надежный ли Газпромбанк?

Прежде, чем давать в долг даже такому крупному банку, необходимо изучить некоторые детали. Даже несмотря на то, что банк имеет прямое отношение к Газпрому. В июле 2014 Газпромбанк был включен в санкционный список США и это резко сказалось на привлекательности долговых бумаг для иностранных инвесторов. Да и у многих российских граждан на слуху этот банк с ипотеками, кредитами. Так что в целом для инвестиций в интернете можно включать облигации Газпромбанка в свой портфель.

Выше картинка, которая наглядно показывают прочные позиции банка даже в упоминаниях СМИ. А конкретный пример, это упоминание в телеграм-каналах. Позиция сразу после Тинькофф банка довольно значимый результат я считаю, хотя лично у меня никогда не было продуктов от ГПБ. Кстати, многие интересуются наличием взаимосвязи с крупнейший газовой компанией в России. И конечно такая связь есть.

Почти 30% долей Газпромбанка владеет собственно сам Газпром, который выплачивает дивиденды. Поэтому инвестиции в системно значимые предприятия России — как минимум мы сохраняете и диверсифицируете свой капитал. Но не забываем, что не более 5% накоплений можно направлять в одну компанию. Поэтому, ищем в приложении своего брокера свежие выпуски бондов и если номинал не сильно вырос, но это отличная инвестиция.

Источник

Как купить облигации Газпрома: Инструкция (+Примеры), где Регистрироваться

Как начать торговать на бирже: Инструкции и Примеры, Обучение

Как купить облигации Газпрома частному лицу и стоит ли инвестировать деньги. Доходность облигаций Gazprom и сколько они стоят.

Доходность облигаций Газпрома позволяет рассматривать их как полноценную замену банковского депозита с более высокой доходностью.

Только в рамках программы EMTN газовый гигант может привлекать до $40 млрд заимствований, на рынке постоянно обращается громадный объем долговых бумаг и на них можно зарабатывать.

Что касается того, как купить облигации Газпрома физическому лицу, то процесс напоминает покупку акций – все делается удаленно, через торговый терминал.

Специфика инвестиций в облигации

По своей природе этот тип ценных бумаг отличается от акций. При покупке акций Газпрома инвестор делает ставку на:

• Рост стоимости самой акции. Инструменты такого типа подбираются для портфелей роста. Собирается инвестпортфель и, если компания растет, то через 10-15 лет стоимость портфеля возрастает в разы;
• Выплату дивидендов. Это направление выбирают при необходимости получения распределенного по времени дохода. Такие акции могут расти в цене, но не так сильно, как бумаги компаний, направляющих всю прибыль на развитие и масштабирование бизнеса.

Акции – инструмент, не имеющий «срока годности». Инвестор может приобрести эту бумагу и держать ее неограниченное время. После смерти держателя ценных бумаг они даже могут быть переданы в наследство.

Облигации работают иначе, это долговая бумага, с помощью которой эмитент привлекает деньги под умеренный процент:

1. При выпуске бондов заранее определяется объем эмиссии в деньгах, также устанавливается номинал, их количество, срок обращения и валюта, в которой они будут номинированы. У Газпрома есть бонды и в евро, и в рублях;
2. Происходит непосредственно эмиссия и инвесторы покупают бонды по номинальной стоимости;
3. По каждой облигации устанавливается доходность. Подавляющее большинство бондов предлагает фиксированную доходность с выплатой купона 1 или 2 раза в год. Также у Газпрома есть облигации с доходностью, привязанной к индексу потребительских цен в Российской Федерации (4В02-19-00028-А и 4В02-20-00028-А);
4. Облигации свободно торгуются на рынке, могут стоить как дороже номинала, так и торговаться с дисконтом. Цена облигаций Gazprom определяется балансом спроса и предложения. Их можно перепродать в любой момент, при этом купонный доход не теряется. Ключевое отличие бондов от акций в том, что их стоимость не может вырасти в разы, диапазон изменения стоимости регулируется купоном и ставкой ЦБ. Если продавцы решат завысить стоимость облигаций, их просто никто не будет покупать из-за того, что купоны не окупят инвестиции до погашения;
5. Когда наступает дата погашения эмитент возвращает держателю облигации ее номинал. Полученный купонный доход также остается, за счет этого и формируется прибыль.

Что касается доходности, то она зависит от года выпуска. По евробондам колеблется в диапазоне 2-5% для большинства бумаг, по рублевым – в пределах 8-9%. Это выше чем банковские депозиты, при этом риск дефолта Газпрома и неисполнения долговых обязательств мизерный.

Какие облигации Газпрома можно купить

Помимо Газпрома бонды выпускают и дочерние компании, связанные с газовым гигантом. Кроме них создана отдельная дочерняя компания ООО «Газпром капитал», ее назначение – привлечение средств инвесторов на рынке РФ.

В зависимости от того в какой валюте номинированы бонды можно приобрести:

1. Обычные облигации с номиналом 1000 рублей;
2. Евробонды – приставка «евро» означает лишь то, что они номинированы в иностранной валюте. Валютные облигации Gazprom доступны в евро, в долларах, швейцарских франках, британских фунтах, есть выпуск в японской иене (бумаги JP90B0049BP6, выпущенные за пределами программы EMTN).

Выпуском евробондов занимается дочерняя компания Gaz Capital SA. Дочерняя структура Газпрома создана в 2003 году, зарегистрирована в Люксембурге и выпускает облигации, номинированные в валюте. Выпуск происходит не только в Люксембурге, но и в других странах, например, Ирландии.

Например, у профессионального брокера от ФИНАМ – Just2Trade, можно покупать облигации компаний со всего мира, банков и национальные бонды:

Также облигации Газпрома отличаются по сроку обращения. Есть бумаги с 10-летним сроком обращения, есть с 30-летним. Работать можно любым сроком обращения, если возникнут сомнения в финансовой устойчивости Газпрома, бонды можно будет продать в любой момент. Еще один нюанс – стоимость долговых бумаг зависит от ставки ЦБ, если до погашения еще много времени, то выше риск изменения стоимости облигации в неблагоприятную сторону. Если ставится цель снизить процентные риски, то покупаются бонды с близким погашением.

Что касается доходности, то за исключением рублевых серий БО-19 и БО-20 предлагается фиксированный годовой купон. В указанных сериях доход привязан к индексу потребительских цен.

Как подобрать облигации

Вся информация о бондах Газпрома доступна:

• На сайте эмитента (gazprom.ru/investors/creditor-relations/bonds). В табличной форме даются основные показатели серий различных годов, есть и детальная документация;
• Сайт rusbonds.ru для анализа облигаций российского рынка. Для поиска нужно ввести в соответствующем поле название компании и задать дополнительные фильтры. Можно отсеять бумаги по дате выпуска, купону, состоянию (в обращении, погашены или бонды только готовятся к выпуску). По каждой облигации дается вся информация и ссылка на эмитента.

Что касается того, стоит ли покупать облигации Газпрома и бумаги какого именно выпуска выбирать, то все зависит от целей инвестора. Бонды никогда не дадут доходность, сопоставимую с ростом акций на удачном отрезке истории. В этом основная особенность облигаций, инвестируя в них, инвестор заранее знает сколько заработает.

Если устраивает доход порядка 8-9% в рублях и 3-4% в валюте, то долговые бумаги Газпрома – хороший выбор. Это касается корпоративных облигаций в целом, не только бондов газового гиганта.

Следующий критерий – цена бумаг, не факт, что удастся купить их по номиналу. Бонды могут торговаться с дисконтом (ниже номинальной стоимости) или дороже номинала. При выборе нужно ориентироваться не только на текущую стоимость облигаций, но и на предлагаемый купон и оставшееся до погашения время. Может оказаться так, что бонды, торгующиеся с наценкой к номиналу, с точки зрения доходности окажутся предпочтительнее по сравнению с более дешевыми бумагами.

Сравнение облигаций удобнее рассмотреть на примере, для сравнения выбраны облигации:

• RU000A0JUAN6 – годовая доходность 4,99%, торгуется по 90% от номинала в 1000 рублей за облигацию, погашение произойдет 21 октября 2043 года;
• RU000A0ZZET0 – годовая доходность 8,1% годовых, но облигации торгуются по 109% от номинала в 1000 рублей. Погашение произойдет 23 июня 2048 года.

Для простоты в расчетах принято, что инвестор приобретает бумаги обоих типов сразу же после выплаты предыдущего купона. На покупку 100 облигаций RU000A0JUAN6 уйдет 90000 рублей, на приобретение того же количества бумаг RU000A0ZZET0 – 109000 рублей.

Сравнение доходности ко времени погашения RU000A0JUAN6:

• По бондам RU000A0JUAN6 за 22,5 года накопится доход в размере 22,5 х 0,0499 х 1000 = 1122,75 рублей на 1 облигацию. Доход за счет купонов окажется равен 112275 рублей, при погашении инвестор получит от эмитента еще 100000 рублей, совокупный доход – 122275 рублей или 135,86% от инвестированного капитала;
• По RU000A0ZZET0 к моменту погашения RU000A0JUAN6 накопится доход в размере 207320 рублей. Для сравнения результата одновременно с погашением менее доходных бондов инвестор продает более доходные. К тому времени цена бумаги может упасть, например, до 103% от номинала, при таких условиях инвестор выручит за них 103000 рублей, то есть потеряет 6000 рублей по сравнению с потраченной в начале эксперимента суммой. Итоговый профит равен 201320 рублей или 184,69%.

В примере более дорогие бумаги показали лучший результат. Разрыв в результате объясняется большой разницей в доходности между бумагами, но принцип оценки понятен. Все государственные и корпоративные облигации с разной доходностью и стоимостью желательно сравнивать по тому же принципу.

Один из основных рисков при работе с облигациями – невозможность прогнозировать политику центробанка и процентную ставку на длительной дистанции.

Оценка облигаций по дюрации

При изменении процентных ставок меняется и привлекательность бондов. Купон фиксирован, поэтому при росте ставки единственный способ повысить привлекательность облигаций – понизить ее стоимость. Из-за этого бонды и торгуются с дисконтом, то есть при выборе облигаций нужно учитывать процентный риск. Для учета этого фактора вводится дюрация – показатель, учитывающий вероятность изменения доходности бондов в зависимости от срока, оставшегося до погашения.

Большую распространенность получили следующие версии дюрации:

• Маколея – ближние купонные выплаты имеют больший «вес», по мере приближения к дате погашения их размер снижается. Все выплаты суммируются и относятся к стоимости облигаций Газпрома или другого эмитента;
• Модифицированная версия этого же показателя – дюрация Маколея делится на доходность бумаги, прибавленную к 1,0.

Модифицированная версия дюрация – мера риска. Это число показывает насколько может измениться доходность облигации при росте/падении доходности рынка на 1%. Изменение доходности рассчитывается по формуле

Этот показатель не нужно рассчитывать вручную. На rusbonds в разделе «Анализ облигаций» приводится и дюрация Маколея, и модифицированная дюрация для всех бондов.

Например, для бумаг RU000A0JXFY6 с погашением в 2027 году модифицированная дюрация равна 2,6246. Если доходность рынка вырастет, то доходность облигации уменьшится на 2,6246% и наоборот.

Как купить облигации Газпрома – Инструкция с примером

Бонды покупаются через брокерский счет, все операции выполняются удаленно. Что касается ограничений в вопросе как купить облигации Газпрома частному лицу, то единственное ограничение касается возраста. Инвестор должен быть совершеннолетним, чтобы зарегистрировать брокерский счет.

Инструкция выглядит так:

1. Регистрируется брокерский счет.
2. На брокерский счет переводятся деньги любым удобным способом.
3. В торговом терминале в перечне доступных инструментов выбирается нужная облигация.
4. Задается количество ценных бумаг и отправляется заявка на покупку.

По бумагам Gazprom нет проблем с ликвидностью, при покупке по рынку приказ исполнится практически мгновенно. Время работы биржи ограничено, сделки нужно совершать в промежуток с 10:00 до 18:39:59 МСК. Что касается того, где купить облигации Газпрома, то мы можем посоветовать брокера, с которым работаем сами – Just2Trade.

Купоны выплачиваются в известные заранее даты, но покупка может совершаться в любой момент. Специфика облигаций в том, что продавец долговой бумаги не теряет часть накопившегося купонного дохода. В момент продажи покупатель выплачивает и стоимость облигации, и НКД (часть купонного дохода за тот период времени, когда бонд был в собственности продавца). При наступлении очередной даты выплаты купона новый владелец облигации получает полный купон, за счет этого компенсируются расходы на НКД.

Расчет НКД ведется по формуле:

• Price – номинал облигации;
• С – годовая доходность в долях единицы;
• T – количество дней, прошедшее со времени последней выплаты купона, учитываются все дни, в том числе и выходные;
• 365 – количество дней в году.

По состоянию, например, на 26 ноября НКД составит

НКД (накопленный купонный доход) = 1000 х 0,089 х 106/365 = 25,846 рублей.

Если покупатель будет приобретать бумаги 26 ноября, то дополнительно к цене сегодня он заплатит и 25,846 рублей в качестве НКД. При выплате следующего купона он получит его за весь период, как будто он владел облигацией с 12 августа. Так реализован механизм сохранения накопленного купонного дохода.

Покупателю не нужно самостоятельно рассчитывать НКД и дополнительно выплачивать эти деньги. Все происходит автоматически, но нужно понимать механизм работы бондов и сохранения купонного дохода.

Доходность бондов Gazprom

Выше говорилось, что облигации – инструмент с фиксированной доходностью. Под этой фразой понимается то, что фиксирован купон, то есть заранее известны выплаты, которые будет получать инвестор 1 или несколько раз в год. В реальности эти бумаги постоянно покупают и продают, их стоимость меняется в зависимости от доходности рынка. В разные периоды времени реальная доходность одной и той же долговой бумаги может меняться.

Если в описании облигации указан размер годового купона, например, 8,9%, это не значит, что реальный рост инвестиций составит 8,9%. Реальная доходность скорее всего будет отличаться от купона.

В описании любой облигации (и в торговом терминале, и на информационно-аналитических ресурсах) указывается несколько типов доходностей:

• Эффективная к погашению – учитываются купоны, разница между ценой покупки и погашения, а также реинвестирование полученной до погашения прибыли;
• К погашению – то же, что и в предыдущем случае, но реинвестирование не проводится;
• Текущая доходность – купон за год относится к текущей стоимости бумаги. Используется при краткосрочных вложениях;
• Модифицированная текущая – пригодится при краткосрочном инвестировании. Годовой купон делится на цену бонда с НКД, этот показатель учитывается только если планируются вложения на несколько месяцев, горизонт планирования ограничен выплатой купона.

Все перечисленные показатели доступны в Quik и на rusbonds.ru.

Что касается факторов, влияющих на доходность, то к ним относятся:

• Ставка ЦБ. Между доходностью бондов и ставкой ЦБ есть прямая зависимость;
• Срок погашения. Эмитенты всегда предлагают большую доходность по облигациям с дальней датой погашения. Чем больше временной горизонт, тем выше шанс неблагоприятных изменений в экономике страны. Повышенная прибыль становится компенсацией рисков инвесторов;
• Стоимость облигации. Если на рынке бонды торгуются по цене, превышающей номинал, ее доходность падает;
• Надежность эмитента. Чем выше надежность, тем ниже доходность, рейтинговые агентства оценивают долговые бумаги Газпрома как надежные.

Несмотря на перечисленные факторы, работая с этим инструментом, реально выйти на доходность порядка 8-9% годовых в рублях и 2-4% в валюте.

Налогообложение дохода от облигаций

При работе с бондами доход инвестора может формироваться из 2 составляющих:

• Купон – это гарантированная часть ожидаемой прибыли;
• Заработок на разнице между стоимостью покупки и продажи облигации. В этом случае с полученного дохода списывается стандартный НДФЛ в размере 13%. Нерезиденты платят 30%.

Если бонды запущены в 2017 году и позже, то налог не взимается при условии, что доходность за счет купонов не превышает лимит ставка ЦБ + 5%, это касается и государственных, и корпоративных бондов. Если бумаги выпускались до 2017 года, придется платить налог.

Налогообложение удобнее рассмотреть на примере:

• Инвестор покупает бонды по номиналу и ждет их погашения. Вся полученная прибыль сформирована за счет купонов;
• Купонный доход составил 11%. Ставка ЦБ РФ – 4,5%, с учетом фильтра в 5% платить налог не пришлось бы, если бы годовой профит не превышал 9,5%. Так как доходность превышает предельно допустимый уровень придется заплатить налог с превышения, то есть 35% нужно заплатить с оставшихся 1,5% или с 13,63% полученного профита в деньгах.

Эти льготы действуют лишь до 2021 года. С 1 января 2021 года придется платить 13%-ный НДФЛ и на купонный доход, и на разницу между покупкой-продажей долговых бумаг.

Что касается механизма уплаты НДФЛ, то российские брокеры являются налоговыми агентами и платят налоги самостоятельно. Инвестору об этом беспокоиться не нужно.

Стоит ли покупать облигации Газпрома

Для физических лиц основное преимущество инструмента этого типа – надежность в сочетании с повышенной доходностью по сравнению с банковским депозитом. Именно депозит в банке – основной конкурент долговых бумаг.

Бонды Газпрома относятся к высоконадежным бумагам, риск банкротства эмитента крайне низок. Что касается доходности, то в рублях она на 1-3% превышает предложения банков, так же ситуация с прибылью в иностранной валюте. Что касается того сколько стоят облигации Газпрома, то номинал рублевых – 1000 рублей, валютных – 1000 единиц валюты. Бонды торгуются с дисконтом или премией к номиналу, но входной порог остается невысоким, инвестировать в них может каждый.

Еще один бонус облигаций – возможность их покупки на ИИС. Если комбинировать ИИС с покупкой облигаций, то к доходности по долговым бумагам прибавляется до 52000 рублей в год за счет возврата НДФЛ. Комбинация этих преимуществ позволяет довести реальную доходность инвестиций до 13-15% и даже выше.

Важно и то, что нет ограничений по срокам покупки-продажи. Банки устанавливают штрафы за досрочное закрытие депозита, а облигацию можно купить и продать в любой момент без потерь НКД. Важно и то, что с вопросом как купить облигации Газпрома справится даже новичок, все сводится к отправке заявки через торговый терминал.

Вложения в облигации не страхуются АСВ в отличие от банковских депозитов. Но, работая с высоконадежными бондами, риск дефолта эмитента находится практически на нулевом уровне.

Заключение

Корпоративные облигации – отличный способ зарабатывать, одалживая деньги бизнесу. В случае с Gazprom заемщиком выступает одна из крупнейших газовых компаний мира. Ее финансовая устойчивость не вызывает сомнений, что делает облигации Газпрома инструментом с доходностью, гарантированной практически на 100%.

Бумаги этого типа можно рассматривать как полноценную замену банковского депозита. Комбинирование бондов с другими инвестиционными возможностями (ИИС) способно вывести доходность инвестиций в рублях на уровень в 13-15% и выше. Ни один банковский депозит не может предложить схожие уровни доходности.

Сказанное выше касается всех облигаций в целом. Риски дефолта эмитента можно снизить, если работать только с крупными, финансово устойчивыми компаниями, Газпром этому требованию соответствует в полной мере.

«Получайте удовольствие. Вот так что-то открыть, узнать, сохранить, принять решение и реализовать его практически сразу. Наслаждайтесь тем, что вы делаете, на финансовых рынках много возможностей.»

Источник