Fxrb etf состав доходность

Преимущества и недостатки ETF FXRB: котировки, доходность

До недавнего времени я вкладывала деньги в покупку акций и облигаций. Сама формировала портфель, выполняла анализ ликвидности активов, оценивала инвестиционные риски.

Благодаря этому я получала хороший доход от вложений, но уходило слишком много времени на изучение различных аспектов. Тогда я решила вкладывать деньги в фонды. Одна из таких моих инвестиций –ETF FXRB. Что это за фонд и какую доходность приносит вложение – об этом я расскажу в данной статье.

Что такое ETF

ETF – фонд, в состав которого входят ценные бумаги нескольких эмитентов. Пай в нем может купить каждый желающий на фондовой бирже. Сделка доступна как для физических, так и для юридических лиц. Подобный вклад поможет инвесторам сохранить сбережения и получить прибыль. В зависимости от состава фонда, доход может быть внушительным.

В портфеле ETF собраны активы сразу нескольких компаний. Чаще всего это ценные бумаги крупных предприятий, которые отличаются надежностью.

В результате покупки пая в фонде, владелец получает в пользование активы сразу нескольких организаций. Это избавляет инвестора от необходимости формировать собственный портфель. Кроме того, в ETF входят дорогостоящие ценные бумаги, покупка которых доступная не всем инвесторам. Это и делает приобретение пая в фонде привлекательным для вкладчиков.

Понятие ETF FXRB

Полное наименование – FinEx Russian Corporate Bonds. Это фонд, торгуемый на фондовой бирже, в состав которого входят еврооблигации 25 крупных российских компаний. В их число входит:

Еврооблигации – ценные бумаги, которые выпускает компания в иностранной валюте. Чаще всего это американские доллары и евро. Такие активы считаются одним из самых надежных способов вложения средств.

Для входа в ETF FXRB нужна минимальная сумма денег. Управляющая компания фондом – ФинЭксИнвестмент Менеджмент ЛЛП.

Преимущества

FinEx Russian Corporate Bonds имеет следующие преимущества:

• Возможность прямого вложения в евробонды. Пай ETF, в состав которого входят только еврооблигации, можно свободно купить на фондовом рынке. Сделать это может как физическое, так и юридическое лицо. При этом следует учесть, что если отдельно покупать евробонды, то в некоторых случаях потребуется статус квалифицированного инвестора.
• Минимальная сумма входа. Чтобы приобрести пай, инвестору потребуется от 1000 рублей. Можно сделать большее вложение для получения большей прибыли. Если же отдельно приобретать евробонды, то потребуется несколько тысяч американских долларов.
• Досрочный выход из фонда не приводит к потере прибыли. ETF позволяет получить инвестору обратно свои деньги в любой момент. При этом доходность потеряна не будет. Это отличает подобный вклад от банковского депозита.
• Надежность компаний, выпустивших еврооблигации. В состав фонда выходят только активы проверенных крупных предприятий, которые не один год осуществляют свою деятельность. В портфеле присутствуют ценные бумаги более 25 российских компаний. В их число входят Сбербанк, Газпром, ЛУКОЙЛ и другие.
• Приобрести долю в фонде можно на Московской Бирже. Сделка осуществляется через любого брокера, имеющего соответствующее свидетельство.
• Инвестор получает два вида прибыли – купонные выплаты по еврооблигациям и за счет разницы стоимости при покупке и продаже пая.
• Простота реализации. Для продажи пая нужно просто обратиться к посреднику, работающему на Московской Бирже. Рекомендуется выбирать того брокера, который берет минимальный процент комиссии.
• Надежность вклада. Фонд проверяется сразу несколькими международными контролирующими организациями.
• Фонд составляется по индексу EMRUS. Он разработан мировым лидером в этой сфере – Barclays Capital.
• При увеличении курса валюты, в которой торгуется фонд, увеличивается доходность пая. При этом прибыль инвестор получает в долларах или евро, в зависимости от того, в каких деньгах выпускается евробонд.
• Инвестор получает пассивный доход. Вкладчику не нужно управлять фондом, поскольку это обязанность принадлежит управляющей компании.

Недостатки

Из недостатков подобного рода инвестиций выделяют следующие момента:

• отсутствие большого количества информации о фондах на русском языке, потому что ETF торгуется на Московской Бирже только с 2013 года, до этого его можно было приобрести только через иностранных брокеров;
• если курс валюты, в которой выпускают евробонды, вырос с момента приобретения пая, то при реализации доля инвестор обязан будет заплатить налоги в размере 13% от суммы прибыли;
• доли в фонде часто перекупают спекулянты, поскольку они обладают высокой ликвидностью, что приводит к повышению цен на паи;
• Управляющая компания берет за свои услуги вознаграждения, что приводит к уменьшению прибыли.

Динамика котировок

Пай в ETF FXRB торгуется на Московской Бирже с 2013 года. За 5 лет стоимость доли увеличилась практически на 500 рублей. В результате этого инвестор, который сделал вложение в этот фонд на данное количество времени, смог получить 51% доходности за 5 лет.

Приобретения пая с момента появления фонда на Московской Бирже можно было увеличить капитал практически в 2 раза.

Однако в последнее время ETF FXRB не отличается особой устойчивостью. За год цена пая уменьшилась практически на 100 рублей.

Спустя некоторое время стоимость снова увеличилась, но при вложении в фонд не следует забывать о том, что инвестиционные риски все-таки существуют. Однако такие вложения отличаются большей надежностью, чем подобные способы инвестирования.

Доходность

Доходность фонда зависит от нескольких моментов. На процент прибыли влияют:

• курс валюты, в которой выпущены ценные бумаги;
• прибыль предприятий, ценные бумаги которых входят в состав портфеля;
• размер вознаграждения брокеру;
• сумма комиссионных сборов, взимаемых ха выполнение сделки;
• ставка Центрального Банка РФ и другие моменты.

На сегодняшний день доходность ETF FXRB составляет 10,8% годовых.

Как приобрести пай

Купить долю в фонде можно на Московской Бирже. Совершить сделку может физическое или юридическое лицо. Статус квалифицированного инвестора для этого не требуется.

Алгоритм приобретения пая в фонде:

• Выберите брокера. Без посредника торги на Московской Бирже будут закрыты. Выбирая брокера, следует смотреть на размер комиссии. Чем ниже будет вознаграждение, тем меньше денег за совершение сделки нужно будет платить. Брокером может выступать банк. Для этого у учреждения должен быть создан брокерский отдел. Помимо этого, инвестор может обратиться к частному лицу. Главное в данном случае – проверить наличие лицензии на осуществление посреднических услуг на фондовых рынках. Это защитит вкладчика от действий мошенников.
• Откройте брокерский счет. Только он дает доступ к покупкам на фондовых биржах. После совершения сделки деньги будут списаны со счета. Вместо средств на брокерский счет поступают приобретенные активы.
• Пополните счет. Положите ту сумму, которой должно хватить на покупку пая в фонде, а также на оплату комиссионных сборов.
• Для самостоятельных покупок на фондовом рынке потребуется специальный терминал. Его следует сказать и установить на смартфон или компьютер. Чтобы можно было работать в системе, потребуется доступ, который выдает брокер. С помощью полученных сведений нужно авторизоваться в терминале.
• В таблице найдите тот лот, который хотите приобрести. Внимательно изучите все предложения. Выберите тот вариант, где представлена самая низкая стоимость. Сформируйте заявку на приобретения лота. Дождитесь окончания торгов и заключения сделки. После этого деньги за покупку будут списаны с брокерского счета. Вместо этого будет зачислен приобретенный лот.

Источник

Разбор ETF-фонда FXRB честно и без купюр

Автор: Иванова Светлана Сергеевна · Опубликовано Декабрь 21, 2020 · Обновлено Февраль 1, 2021

В условиях высокой волатильности фондового рынка потенциальные инвесторы, планирующие вложения на долгий срок, стремятся обезопасить сбережения от сильных колебаний котировок. Для этого портфель можно диверсифицировать за счет увеличения отраслей и стран, в которые производятся вложения. Дополнительно для повышения стабильности портфеля можно вложить средства в низкорисковые инструменты, приносящие стабильный, хоть и невысокий, доход. Речь идет об облигациях российских и иностранных эмитентов и еврооблигациях. Стоимость таких инструментов начинается от 1000 рублей за штуку и от 1000 долларов США по еврооблигациям.

Для того, чтобы инвестировать одновременно в евробонды многих компаний, созданы ETF-фонды. Этот инструмент позволяет начинающим инвесторам вкладывать деньги в еврооблигации нескольких эмитентов и зарабатывать, не осуществляя самостоятельное управление портфелем. Один из таких фондов – ETF FXRB от компании FinEx, который доступен для неквалифицированных инвесторов и защищает от риска девальвации рубля. Далее рассмотрим, в чем особенности и нюансы таких инвестиций.

Краткое содержание статьи

FXRB — что это? Основные сведения об инвестфонде

FXRB (FinEx Tradable Russian Corporate Bonds UCITS ETF) – это портфель ценных бумаг, в состав которого входят еврооблигации (облигаций российских эмитентов, которые выражены в иностранной валюте) 27 российских корпораций. Среди них Лукойл, Газпром, РЖД, ВТБ, Вымпелком и другие. Фонд с рублевым хеджем, что позволяет получать повышенную доходность в рублях за счет снижения валютного риска. Такие эмитенты защищены государством от сильных просадок, являются системообразующими для экономики страны и пользуются поддержкой (в том числе финансовой) со стороны властей. Все это позволяет говорить о них как о наиболее надежных участниках рынка. В таблице ниже представлены основные данные о FXRB.

Фонд является реплицирующим, то есть функционирует методом 100% репликации индекса, при этом ошибка слежения не превышает 1,74%. Так как эталонный индекс-бенчмарк не имеет рублевого хеджа, ошибка слежения искусственно завышена. Торгуется на Мосбирже.

Тикер	FXRB
ISIN-код	IE00B7L7CP77
Эмитент	FinEx
Дата формирования	29 апреля 2013
Отслеживаемый индекс	The Bloomberg Barclays EM Tradable Russian Corporate Bond (EMRUS) Index
Вид ценных бумаг	Еврооблигации
Комиссия УК	0,95%
Уровень листинга на Мосбирже	1
Размер 1 лота	1 акция
Купонный доход	Не выплачивается, купоны реинвестируются
Налогообложение	Двойное налогообложение не применяется

Что входит в состав фонда?

Портфель FXRB состоит из более 20 корпоративных еврооблигаций крупнейших российских эмитентов — Роснефть, Газпром, Лукойл, Сбербанк. В качестве базового индекса выбран EMRUS — Net. Основная доля распределена между еврооблигациями компаниями финансового сектора, энергетики и промышленности.

В десятку крупнейших составляющих корзины входят:

• Сбербанк 5.937 %
• Роснефть 5.801 %
• Газпром 5.604 %
• ГМК Норильский никель 5.065 %
• Газпромнефть;
• Лукойл;
• ВЭБ;
• РУСАЛ;
• Северсталь
• РЖД.

Онлайн-график котировок

На протяжении всей истории торгов акции FXRB показывают рост котировок. Номинал одной акции – 1000 рублей. Минимальная цена – 777 рублей – сформировалась 01 января 2015 года после небольшого падения котировок. Следующее существенное понижение цены (на 11,63%) произошло в марте 2020 года в связи с падением общемировых фондовых индексов на фоне эпидемии коронавируса и карантинных мероприятий. В течение 13 дней котировки упали с 1720 рублей до 1520 рублей. Однако, фонд отыграл свои позиции менее чем за 2 месяца, и уже 25 мая на графике акция стоила те же 1720 рублей.

По состоянию на 18 сентября 2020 года стоимость акции составляет 1772 рубля.

Доходность фонда за все время торгов составила более 70%, за год доходность в рублях благодаря рублевому хэджу составила 7,26%, в долларах доходность отрицательная.

Сравнение с FXRU, FXMM

У управляющей компании есть несколько фондов, которые инвестируют в облигации как российских, так и иностранных эмитентов: FXMM, FXRU и FXRB. Что лучше купить?

Основные отличия этих фондов:

1. FXRU не имеет рублевого хеджа. Этим он отличается от FXRB.
2. FXRU – долларовый (номинирован в долларах США), торгуется в Долларах/евро/рублях; остальные – в рублях.
3. FXMM вкладывает средства в гособлигации США, FXRB и FXRU — в еврооблигации российских эмитентов.
4. Платежи за обслуживание фонда составляют: FXRU – 0,5%; FXRB – 0,95%; FXMM – 0,49%.

По сравнению с корпоративными бондами, гособлигации правительств развитых стран выглядят более надежными, однако, не дают такой доходности как еврооблигации российских эмитентов.

Плюсы и минусы инвестирования

Что выбрать для покупки – отдельные еврооблигации или ETF?

1. Возможность вложения в облигации множества крупнейших эмитентов.
2. Рублевый хедж для минимизации валютных рисков.
3. Надежность бумаг, в которые осуществляются вложения.
4. Низкая величина комиссии.
5. Низкий уровень риска потери вложений.
6. Гарантированный рост в связи с реинвестированием купонов.
7. Реинвестирование купонов, которое позволяет наращивать стоимость чистых активов фонда.
8. Уменьшение риска потерь в связи с девальвацией рубля.

1. Низкий уровень доходности по сравнению с акциями.
2. Невозможность реинвестировать купоны на усмотрение инвестора.
3. Зависимость стоимости еврооблигаций от политических факторов.

Среднегодовая доходность

С момента запуска фонда стоимость акции FXRB выросла на 73,76%. За последний год прирост составил 7,53%, за 3 года —27,28%, за 5 лет — 74,83%. Таким образом несложно подсчитать что в 5-летнем горизонте инвестирования среднегодовая доходность составляет 14,97%.

О выплате купонов

Купонный доход инвесторам не выплачивается, так как полученная прибыль реинвестируется в покупку новых ценных бумаг.

Как инвестировать в акции этого ETF?

Приобрести акции фонда можно в любом крупном брокере, осуществляющем деятельность на российском рынке (Тинькофф, Сбербанк, Открытие и проч.). При покупке придется дополнительно заплатить комиссию за покупку брокеру. Стоимость услуг Финэкса уже заложена в стоимость пая фонда. Последовательность покупки акций такова:

1. Заходим на сайт выбранного брокера.
2. Жмем на кнопку «Открыть счет». Вводим данные инвестора. Счет обычно открывается в срок от 1 до 5 рабочих дней. Покупка также возможна на индивидуальный инвестиционный счет.
3. Пополняем счет на требуемую сумму, учитывая комиссию брокера. Перевод на счет можно осуществить с пластиковой карты.
4. В каталоге инструментов в разделе «Фонды» или по тикеру FXRB находим требуемый инструмент.
5. Жмем на кнопку «Купить» и вводим требуемое количество акций (долей). После проведения операции на брокерском счете отразится купленный объем и аналог в рублях.

Источник