Финансовая модель как основа бизнес плана

Финансовая модель бизнеса

Без финансовой модели любой бизнес-план — это расплывчатые фантазии. Которые не дают четкого представления о развитии компании и не способны убедить инвесторов в прибыльности проекта. В статье расскажем: что из себя представляет финансовая модель бизнеса и на простом примере пошагово покажем, как ее составить.

Что такое финансовая модель?

Финансовая модель — это набор связанных между собой характеристик, отражающих текущее состояние дел и прогнозы на будущее компании. А если проще, то это выражение вашей бизнес-модели в конкретных цифрах.

Чтобы было понятнее, объясним на примере идеи для малого бизнеса «Изготовление домашних пельменей». Пример условно-упрощенный, чтобы «на пальцах» показать суть процессов. На этом же примере будем раскрывать нюансы построения финмодели.

Некий предприниматель задумал устроить небольшой цех по производству пельменей на дому. Чтобы понять, насколько рентабельным будет такой бизнес, ему нужно просчитать: объемы продаж, прибыль, расходы и т.д. — на несколько месяцев вперед. Такой анализ позволит понять: выгодно ли вообще этим заниматься, сколько можно зарабатывать, как наращивание темпов производства отразится в итоге на доходности, возможные темпы роста и за какое время вложения начнут окупаться.

Теоретически понятно, что увеличение продаж даст большую прибыль, а рост издержек растянет период окупаемости. Но вот как влияют конкретные показатели друг на друга в цифрах — не очевидно. Финансовая модель помогает связать все возможные параметры между собой в одном файле и одним нажатием клавиши спроектировать, например, насколько процентов надо увеличивать объем продаж каждый месяц, чтобы закрыть кредит на полгода раньше запланированного срока.

Нужна финансовая модель, если:

• вы хотите построить стабильно растущий бизнес, устойчивый к рыночным колебаниям;
• ищете инвесторов (тогда финмодель будет обоснованием выгодности вложений в ваш проект);
• у вас уже есть бизнес, вы хотите быть уверенными, что ему не грозит банкротство, и понимать, как различные решения отразятся на финансовых показателях.

С чего начать предпринимателю, пошагово

Вам нужны будут входные данные, которые можно разбить на 3 группы:

1. Инвестиции. Сюда входят все, во что вы вкладываетесь для старта проекта: покупка активов (оборудования, зданий и т.д.) и стартовые затраты (лицензии, регистрация, набор персонала и т.д.). Плюс нужно зафиксировать для себя начало, окончание и график финансирования каждого инвестиционного этапа.
2. Расходы. Это: прямые (переменные) издержки (цены материалов, нормы расхода, расходы на производство единицы продукции), общие (постоянные) издержки (аренда помещения, содержание оборудования, хозяйственные расходы, маркетинговые затраты и т.д.) и персонал (график работы, оклады, премии и проценты).
3. Доходы. Это: цены продаж (с указанием сезонности цен и инфляции), объем продаж (в единицах и с учетом сезонности спроса). Здесь надо прописать все продукты и услуги, от которых планируете получать прибыль.

Порядок действий такой (сейчас кратко, а чуть ниже раскроем каждый шаг подробно):

1. Составьте инвестиционный план.
2. Спланируйте продажи.
3. Спрогнозируйте расходы.
4. Рассчитайте операционную прибыль.
5. Не забудьте учесть налоги, амортизацию, проценты по кредиту.

Совет: не старайтесь сразу охватить все аспекты. Идите от простого к сложному, иначе рискуете запутаться в формулах и ссылках. Сначала внесите в таблицы основные показатели финансовой модели и пропишите связи между ними (например, «объем продаж → выручка» или «стоимость материалов → затраты»), а потом будете дополнять и корректировать параметры и связи между ними.

Инвестиционный план

Здесь расписываем стартовые затраты (подсчитываем, сколько нам нужно денег, чтобы начать): что необходимо закупить, кого нанять, цену аренды помещения и т.д. И указываем начало и конец каждого периода.

Вернемся к нашему примеру: вносим в таблицу все необходимое оборудование, получение сертификата соответствия, регистрация ИП — получаем цифру, которая нам необходима, чтобы начать производство. Арендовать помещение не надо — производство будет организовано на дому. Работники на первом этапе тоже не нужны — наш предприниматель будет сам лепить, собирать и развозить заказы.

Если это разовое событие (но имеющее цену) — указывайте для него только «дату начала».

Если это длящееся во времени событие — указывайте «дату начала» и «дату окончания».

Стоимость этапа можно ввести и одной суммой, но если она оплачивается несколькими платежами — лучше разбить платеж по месяцам. Но общую сумму тоже надо указать.

Планирование доходов

Сюда вносим все источники предполагаемой прибыли и суммы по месяцам: текущему и планы на последующие. Данные можно написать теоретические или взять из прошлогодних отчетов, если ваш бизнес уже функционирует.

В нашем примере источник один — продажа пельменей. Указываем цену за килограмм продукта и сколько планируем продавать.

Планирование расходов

В этой вкладке собираем все расходы: на аренду, зарплату, производство, управление, уплату налогов, процентов по кредиту, себестоимость производства и т.д.

Так как наш предприниматель производит пельмени на дому, то наши расходы будут примерно следующими (повторимся — перечень и суммы берем условные):

Операционная прибыль

Операционная прибыль — это разница между валовой прибылью и всеми затратами по проекту.

В нашем примере она будет выглядеть так:

Можно подробно расписать каждый пункт выручки и каждую статью расходов. Мы для простоты указали итоговые цифры из предыдущих вкладок.

По сути сейчас вы получаете полную картину движения денежных средств в вашем бизнесе: откуда приходят деньги, на что тратятся и сколько оседает в виде чистой прибыли.

Налоги, проценты

Сюда собираем все обязательства: налоги, проценты по кредитам, страховку. Эти цифры учитываем как отдельную статью расходов при планировании.

По сумме налогов лучше проконсультироваться у специалиста, которые посчитает их в зависимости от выбранной вами при регистрации системы налогообложения.

В нашем примере не учитываются проценты, потому что кредит предприниматель не брал, а начал бизнес на собственные сбережения. А сумму обязательных налогов и страховых взносов мы указали одной цифрой в строке «Налоги» на странице планирования расходов.

Финансовая модель в формате Excel

Для построения финмодели чаще всего используют MS Excel. Есть еще программа Project Expert, но она скорее для профессионалов и предназначена для проведения очень глубокого анализа.

Общие правила составления финансовой модели в Excel:

• разделяйте расчеты разных процессов по разным листам. А потом используйте гиперссылки, чтобы учесть итоговое значение в расчетах на других листах;
• структурируйте данные просто, давайте комментарии, используйте общепринятые обозначения — чтобы посторонний человек (например, будущий инвестор) смог разобраться «что к чему» в вашей модели;
• прописывайте формулы там, где это возможно, а не вставляйте просто значения входных данных. Так вы сможете, изменив один параметр, увидеть последствия для всего бизнеса;
• если параметров много, для наглядности выделяйте статьи разными цветами, например, доходы голубым, расходы желтым и т.д.

А можно воспользоваться готовыми шаблонами финансовых моделей из интернета. Но так как нет единого решения даже для одинаковых бизнесов, их все равно придется адаптировать под свой проект. Если у вас нет профильного образования и вообще вы плохо ориентируетесь во всей этой бухгалтерии — лучше доверить создание финмодели профессионалам.

Источник

Финансовая модель бизнес-плана

Выберите раздел

Бизнес-планы на портале БИБОСС включают в себя расчеты доходов и расходов компании, окупаемости предприятия и инвестиционных покупателей. Расчеты основаны на усредненных данных по России. Если вы хотите получить более точные расчеты, соответствующие вашему городу или региону, советуем вам воспользоваться финансовой моделью, прикрепляемой к каждому бизнес-плану.

Что такое финансовая модель?

Это Excel-файл, построенный на формулах. Все параметры в модели можно разделить на изменяемые (вводные данные, такие как зарплата сотрудников, стоимость аренды помещения, стоимость оборудования) и неизменяемые (сумма расходов и доходов, инвестиционные показатели, сроки окупаемости и безубыточности). Сам шаблон бизнес-плана является интеллектуальной собственностью портала, поэтому формулы скрыты.

Финансовая модель рассчитана на первые 24 месяца после открытия бизнеса.

Из чего состоит финансовая модель?

Финансовая модель состоит из нескольких листов:

• Титульный лист. На нем представлены основные показатели (сумма инвестиций, точка безубыточности, срок окупаемости, средняя ежемесячная прибыль) и список редактируемых показателей. На этом листе все ячейки редактируемые, вы можете вставить в них средние данные по вашему городу или региону. Мы советуем не редактировать основные показатели — вы удалите формы расчета. Сумма инвестиций редактируется на других листах.
• Оборудование. Это лист расчета стоимости закупаемого оборудования, необходимого для открытия. Здесь также все ячейки редактируемые. И так же, как и на предыдущем листе, не стоит редактировать сумму — лучше изменить количество или цену оборудования за штуку.
• Инвестиции. На этом листе представлена сумма первоначальных инвестиций и примерные ежемесячные затраты. Здесь уже учтена сумма оборудования с предыдущего листа, но также добавлены другие инвестиции, которые также можно редактировать. Ежемесячные затраты рассчитываются на следующих листах.
• ФОТ. Здесь приведены подробные расчеты заработной платы сотрудников. Отдельно рассчитывается окладная и премиальная часть. Также в расчете учитываются страховые взносы за сотрудников.
• Продажи. Объем продаж зависит от четырех факторов: себестоимости товара, наценки на него, коэффициентов сезонности и роста. Первые два показателя — редактируемые (если это бизнес-план услуги, то вместо себестоимости и наценки используется конечная цена услуги).
• Затраты. На этом листе рассчитывается вся сумма ежемесячных затрат. Сюда, в том числе, «подтягиваются» данные по ФОТ, и прочие затраты, такие как аренда помещения, закупка товаров и т.д.
• Расчет окупаемости. В этой сводной таблице на основе затрат и доходов с предыдущих листов, а также выбранной системы налогообложения рассчитывается прибыль компании. Здесь же определяются сроки безубыточности и окупаемости предприятия.
• Экономические показатели. Эти показатели необходимы для презентации бизнес-плана потенциальному инвестору. Ячейка «ставка дисконтирования» здесь — редактируемая.

Ограничения финансовой модели

Нельзя менять формулы и вставлять свои значения на ячейки, где есть формулы. Это касается листов «Продажи», «Затраты», «Расчет окупаемости» и «Экономические показатели». Ячейки на этих листах закрыты паролем.

Что сделать, если нужно поменять? Изменить редактируемые показатели.

• Для продаж это будет цена товара, либо его себестоимость и наценка, а также количество продаж в месяц.
• Для затрат — площадь и цена аренды помещения, цена закупки и т.д. Если какие-то пункты затрат не учтены — добавьте их в «Прочие расходы».
• ФОТ — зарплаты, премии — все это можно изменить на титульном листе. В некоторых финансовых моделях этот лист доступен для редактирования.
• Если вы не будете продавать какой-то из имеющихся в финансовой модели продуктов, просто поставьте «0» на титульном листе в графе «Среднее количество продаж продукта». Если вы собираетесь презентовать данную финансовую модель, отправьте ее нам и мы удалим строки с данным продуктом.

Система налогообложения «зашита» в финансовую модель, она не изменяется.

Источник

Финансовая модель бизнеса. Теперь планирование – это просто

Понятие «финансовая модель» хорошо знакомо всем предпринимателям. Но не все понимают значение модели и пользу. Можно пустить все «на самотек» и пусть денежные потоки фирмы формируются самостоятельно. Но нет гарантии, что в конце периода Вас устроит результат. Есть еще одна причина, по которой бизнесмены отказываются от формирования финансовой модели — это сложность составления. Исходные данные изменяются в течение года, и приходится корректировать данные, что приводит к большому количеству ошибок. Лучший способ — это применение автоматизированной системы. Мы предлагаем использовать веб сервис Финоко для создания финансовой модели и использованию финансовой моделя для планирования деятельности.

Понятие финансовой модели компании

Финансовая модель бизнеса – это планирование Вашего бизнеса, в виде показателей. Каждый из которых, производит расчет финансовой эффективности и метрик. Финансовую систему бизнеса можно формировать, как уже действующему бизнесу, так и новому направлению.

Для создания модели можно использовать программу Excel, но это крайне не удобно. Особенно в тех организациях, где количество показателей 1000 и более. Лучше всего использовать автоматизированную систему, которая сделает все за Вас.

Назначение финансовой модели бизнеса

Финансовая модель компании — это планирование развития вашей фирмы на определенный промежуток времени, в денежном эквиваленте. Она содержит расчет всех показателей фирмы. Финансовая система помогает пересчитать определенные плановые показатели и учесть влияние внешних показателей на отдельные планы.

В основе лежат данные о предполагаемых продажах готовой продукции и планируемых затратах. Если говорить подробнее, то финансовая модель компании, включает:

• выручку компании;
• затраты на сырье и материалы;
• себестоимость;
• прочие доходы и расходы.

Финалом формирования финансовой модели бизнеса, является создание бюджета доходов и расходов. Задача проведения такой деятельности — определить финансовый результат фирмы, на основании заранее определенных показателей. Как правило, за основу берется один календарный год.

Стоит отметить, что финансовая модель компании, отражает систему зависимости между показателями. Она позволяет на основе соотношений получить плановые значения.

С чего начинать формирование финансовой модели?

Финансовая модель компании— это своего рода модель плана деятельности на ближайшие 12 месяцев. А план — это результат работы финансовой модели. Его формирование необходимо начинать заранее, чтобы к началу нового календарного года Вы были готовы.

Начните с определения набора показателей, которые свойственны Вашему виду деятельности. Их может быть огромное количество, но для успешного результата, важно учитывать абсолютно всё.

Руководством должны быть приняты решения о стратегическом развитии. Следовательно, необходимо понимание, как добиваться поставленных целей. Задачи должны быть достижимыми, иначе планирование потеряет всяческий смысл.

Структура финансовой модели бизнеса

Все зависит от направления деятельности Вашей организации. Но есть определенные стандарты, которые помогают в составлении модели. Это обязательные составляющие.

1. Исходные данные;
2. Капитальные вложения;
3. Затраты на операционную деятельность;
4. Прибыль;
5. Налоги и сборы;
6. Прочее финансирование;
7. Эффективность плана;
8. Анализ.

Исходные данные

Это то, без чего невозможно представить финансовую модель бизнеса. Сюда входят прогнозы. Именно от них начинается вся работа организации.

• макроэкономические показатели;
• затраты на проект;
• прибыль и затраты на операционные виды деятельности;
• кредиты и займы;
• бухгалтерский учет.

Данный раздел является важным в финансовой модели бизнеса, потому что:

— исходя, из одного отчета можно получить все необходимые данные;

— если в процессе использования финансовой модели, необходимо изменить данные, то сразу снижается вероятность ошибок и др.

Если в исходные данные требуется внести изменения, то обязательно все должно быть внесено в протокол. Не стоит забывать о том, что информация об обновлениях всегда должна доходить до исполнителей.

Капитальные вложения

Помимо капитальных вложений, сюда входят инвестиции и вложения в основные средства предприятия. В данном разделе отражаются все расходы, которые организация совершает один раз и на долгий период времени. Например, приобретение оборудования, зданий и сооружений и пр.

Затраты на операционную деятельность

Сюда входят все расходы организации, которые совершаются на регулярной основе. Все это связано с текущей деятельностью фирмы: заработная плата, аренда, покупка комплектующих и материалов и прочие платежи.

При планировании затрат на операционную деятельность, с помощью финансовой модели бизнеса, необходимо обязательно учитывать показатели предприятия:

• запланированный объем изготавливаемой продукции;
• увеличение или уменьшение изготовления продукции в запланированный период времени;
• необходимо ли время на обслуживание оборудования;
• если требуется ремонт оборудования, то какое время на это понадобится;
• сколько необходимо затратить материала и сопутствующих материалов на изготовление;
• изменится ли количество материала и сопутствующих товаров на запланированный промежуток времени.

Не стоит забывать, что в финансовой модели обязательно стоит запланировать все корректировки, которые могут быть в данном разделе.

Прибыль

Иными словами, это полученная выручка предприятия за определенный промежуток времени. В данном разделе финансовой модели идет планирование поступлений денежных средств за продажу готовой продукции, или оказанных услуг.

Налоги и сборы

Данный раздел желательно учитывать отдельно. В первую очередь, это связано с удобством использования. Здесь учитываются все запланированные платежи по налогам и сборам на определенный промежуток времени.

Прочее финансирование

После составления подробной картины расходов, стоит решить вопрос по поводу финансирования. Если собственных средств на покрытие расходов не хватает, то на помощь приходят заемные средства.

Если Вам понадобятся заемные средства для деятельности фирмы, то стоит на данный раздел обратить особое внимание. Именно на него будут обращать внимание кредиторы.

Эффективность плана

Эффективность плана иными словами, это показатели инвестиционной привлекательности.

Чистая текущая стоимость — это сумма, которая необходима к выплатам в определенный период, с учетом ставки дисконтирования.

Внутренняя ставка доходности — это доходность инвестиций на протяжении всего периода их действия.

Анализ

Каждый раздел финансовый модели бизнеса важен. Анализ рисков не исключение. Здесь проводится анализ, насколько эффективен проект и насколько подвержен колебаниям рынка. Анализируются все факторы, как внутренние, так и внешние.

Выстраивать финансовую модель бизнеса нужно так, чтобы легко можно было в нее внести изменения. Желательно заранее проработать все возможные варианты изменений. Например:

• возникновение дополнительных затрат, незапланированных в бюджете;
• оплата за незапланированные убытки;
• изготовление продукции, или оказание услуг с задержкой;
• простой, или снижение объема выпускаемой продукции;
• снижение стоимости готовых изделий, или услуг;
• увеличение стоимости сопутствующих материалов;
• если компания работает с валютой. Изменение курса.

Как контролировать исполнение финансовой модели?

Как лучше всего оценивать выполнение поставленных задач? Конечно в числовом выражении. У каждой организации, независимо от вида деятельности, может быть тысячи, а то и более показателей работы. Можно потратить на их определение большое количество времени и установить значения. Но как мы уже сказали выше, в ходе работы будут постоянные корректировки.

Сформировав вручную финансовую модель, мы не исключаем человеческий фактор. К примеру, в компании более 4000 показателей, все они установлены и есть максимальные пределы. В течение года меняется цена на определенный вид сырья. В итоге плановые значения по нескольким показателям приходится изменять. Это не проходит бесследно для качества финансового плана. При внесении вручную постоянных корректировок, мы обесцениваем его значение, или тратим на изменения большой период времени.

Финоко, как автоматизированная система подготовки отчетности позволяет быстро и без потерь внести изменения и получить достоверные данные. Только тогда, цель финансовой модели бизнеса будет достигнута. Очень важно, чтобы все Ваши сформированные планы выполнялись. Да, они будут постоянно корректироваться, но от поставленной цели отходить не стоит. Только при регулярной работе, финансовая модель компании начинает давать свои результаты и помогает в развитии компании в целом.

Источник