Чем инвестиции отличаются от финансирования

Что может быть инвестицией

Вливание денег в новые проекты, производство, культуру и другие сферы деятельности гарантирует положительное воздействие на национальную экономику. Отмечается увеличение чистой прибыли в производстве, что способствует росту дохода населения. Это отражается на благосостоянии страны, повышает ее рейтинг на фоне других государств, улучшает качество образования, усовершенствует инфраструктуру страны. Ознакомимся подробнее, какими бывают инвестиции и чем они отличаются от финансирования.

Под инвестициями подразумеваются капиталовложения в доходное предприятие или другой бизнес с целью получения прибыли. Источником инвестиций могут быть деньги, акции, ценные бумаги, техническое и производственное оборудование, интеллектуальная ценность и любое другое имущество, имеющее значимость для инвестора.

Инвестиции – это количество долгосрочных затрат в промышленность, сельскохозяйственную, культурную и другие сферы.

С экономической точки зрения выделяют следующие разновидности инвестиций:

Предусматривают осуществление операций с ценными бумагами – вклады в инструменты финансирования в виде банковских депозитов и активов других предприятий. Финансовые инвестиции дают возможность увеличения доходности капитала посредством доходности ценных бумаг.

Вложения материального долгосрочного характера, предназначенные для изготовления новой продукции. Это может быть закупка нового оборудования, промежуточных и основных материалов. Без них рост прибыли производственного капитала будет невозможен. Большая часть долгосрочных вложений быстро окупаются. Однако первоначальная сумма вклада должны быть большой.

Предусматривают вложения денежных средств компании в инновационные разработки и технологические новинки. При этом учитывается степень квалификации и профессионализм работников.

Основной целью инвестирования в экономике является развитие жизненно важных сфер. При вкладывании средств инвестор учитывают экономическую привлекательность государства. Практика показывает, что современные инвесторы отказываются вкладывать денежные средства в инвестиционные проекты государств, где идут военные действия, отмечается высокий уровень преступности и отсутствует развитость инфраструктуры. Инвестор не желает давать средств, поскольку получение прибыли будет зависеть от обстоятельств, сложившихся в стране. Проведение аналитического анализа экономики страны позволяет минимизировать риски и сделать соответственные выводы об экономической привлекательности инвестпроектов.

По длительности инвестирования проекты могут быть краткосрочными среднесрочными и долгосрочными. В последнем варианте речь идет о новом строительстве жилого сектора, дорог и производственных предприятий.

Важно! В зависимости от собственности инвест проекты могут быть частными, бюджетными и заграничными. Важное место в развитии экономической сферы страны занимают инвестиции заграничных компаний. Чем больше объем заграничных инвестиций, тем больше имеет выгоды национальная экономика.

Многие экономисты путают понятие финансирование с инвестированием. На первый взгляд они очень похожи между собой, поскольку происходит денежное вливание. На самом деле разница существенная.

Главной целью финансирования является – достижение выполнения поставленных задач посредством вливания денежных средств.

Источниками финансирования могут быть:

• Под платным финансированием подразумевается предоставление займ, ссуд, кредиты и аренды. К бесплатным, относится финансирование с помощью дотаций, субвенций и грантов.
• По длительности финансирования различают кратко- и долгосрочное. В первом случае период его продолжительности составляет до года. Во втором – после года и больше.
• В зависимости от подвидов финансирование бывает торговым и инвестиционным. Торговое — направлено на увеличение оборотных средств. Инвестиционное – для приобретения необходимого количества сырья, оборудования с целью достижения прибыльности бизнеса.

Подробнее об источниках инвестирования, читайте в нашей статье.

Согласно указанного выше, можно ответить на вопрос об отличии инвестиций от финансирования. Главной целью инвестирования является вложение денежных средств для дальнейшего получения прибыли. Цель инвестирования состоит в достижении поставленной определенной цели, необходимой для поддержки предприятия или бизнеса.

О том, что может быть инвестицией вы узнаете из этого видео:

Источник

Инвестиции и инвестирование: простыми словами о сложных вещах

Что такое инвестиции? Наверное каждый из Вас в определенный момент задумывался над этим вопросом. Кого-то интересует вопрос инвестиций как возможность выхода на новый уровень жизни, кто-то хочет удовлетворить свое любопытство и узнать что-то новое, а для кого-то инвестиции – это возможность получать хорошую пассивную прибыль от своего капитала.

По статистике авторитетного журнала Форбс, около 60% богатейших людей мира заработали свой основной капитал благодаря успешному и умелому инвестированию. И поверьте, в определенный момент, когда вы достигнете рубежа месячной прибыли, то начнут появляться мысли о том, куда б вложить «свободные» деньги, как сделать так, чтоб они не просто пылились на банковских счетах, а работали на вас, приносили прибыль, развивали выбранные компании и перспективные проекты.

Инвестиции и инвестирование: что, как и зачем?

Генри Форд говорил: «Старики советуют нам быть экономнее и собирать деньги. Я до 40 лет не сэкономил и цента, и все свои деньги вкладывал в развитие собственного дела». Инвестиции – это одна из возможностей получения прибыли, и многие успешные предприниматели осознают, что удачное вложение 10.000 долларов сегодня, может принести миллионы уже через год.

Пожалуй, самой успешной и удачной инвестицией можно назвать вложение 30.000 долларов Вячеславом Миралашвили в социальную сеть «Вконтакте». Он получил 60% акций ВК, и уже через несколько лет стал самым молодым долларовым миллиардером в России. По-сути, каждый из Вас может найти перспективный стартап, и превратить свои тысячи долларов в миллионы.

Но перед тем, как начать мечтать о перспективных проектах и молниеносных заработках, давайте разберемся, что ж такое инвестиции и инвестирование.

Инвестиции: вложить – дело не хитрое, получение прибыли, вот что главное

С основами инвестиций и инвестиционного дела можно ознакомиться прочитав книги Роберта Кийосаки. Автор подробно рассказывает о том, как и куда вкладывать деньги, что нужно делать на первых этапах инвестирования, как себя вести, когда компания выйдет на пик своих возможностей, или начнет терять позиции на рынке. Конечно, все советы Кийосаки применить в реалиях современной России не реально, но базовые основы почерпнуть из его книг можно.

Само слово «инвестиция», как и множество других слов, происходит из латинского языка, и является производным от «invest», что означает «вкладывать». Но вложить – это дело не хитрое, и много ума здесь не нужно. Самое главное – умение получать прибыль из своих вложений. Нужно понимать куда, когда, как и каким образом вложить деньги, чтоб они в ближайшем будущем не только окупились, но и принесли хорошую прибыль.

Определений понятия «инвестиции» огромное количество, и каждый экономист трактует их по своему. Как по мне, то самое четкое и лаконичное определение дал лауреат нобелевской премии по экономики, доктор Уильям Шарп. Он сказал, что суть инвестирования заключается в том, что сегодня вы расстаетесь со своими деньгами для того, чтоб завтра получить их еще больше. Если же быть серьезнее, то можно определить инвестирование, как процесс вложения денег в предприятия и компании для получения части от их прибыли.

Нужно понимать, что 99.9% инвестиций производятся с целью получения прибыли. Поэтому, инвестором можно назвать лишь того, кто не просто вкладывает деньги в развивающуюся компанию, а кто получает реальный доход от работы этой компании. Человек, который просто вкладывает деньги, но при этом его основной целью не является получения дохода – это не инвестор.

Инвестирование и финансирование – в чем разница?

В современной экономике существует два схожих, но в тоже время различных понятия – «инвестирование» и «финансирование». В чем же между ними разница? Как уже было сказано выше, инвестирование предполагает получение прибыли от деятельности предприятия (объекта) в которые вкладываются деньги. Финансирование же не ставит перед собой таких задач. По-сути, и так, и так вкладываются деньги, только цель этих вложений кардинально разнится.

Давайте все разберем на примере. Если вы решили купить квартиру своему ребенку, и не собираетесь ее потом продавать дороже, то это финансирование в чистом виде. Вы вложили деньги в жилье для своего ребенка, и не планируете через определенное время на этом зарабатывать. Если же вы покупаете квартиру, с таким расчетом, что через несколько лет цены вырастут и вы ее продадите, то это чистой воды инвестирование.

Также советуем посмотреть небольшую передачу, где эксперты дают ответы на самые популярные вопросы относительно инвестиций и инвестирования.

Виды и объекты инвестиций

Экономисты выделяют две основные группы инвестиций: реальные, также их называют прямыми, и финансовые, иначе именуемые как портфельные. Сейчас мы коротко рассмотрим эти виды инвестиций, а в наших следующих статьях постараемся более детальнее осветить данную тематику, рассказать в каких случаях стоит использовать тот или иной вид инвестиций для получения максимальной прибыли.

Реальные инвестиции – это вложение в процессы производства. Например, покупка оборудования, наем рабочей силы, покупка сырья и т.д. Реальные инвестиции, как правило, осуществляют государство, предприятия, организации, производственные компании – представители бизнеса.

Частные инвесторы практически не осуществляют реальных инвестиций. И проблема не в том, что они их не интересуют, а в том, что объем таких инвестиций слишком велик для одного человека. Можно сказать, что реальные инвестиции направлены на создание новых, больших предприятий, с миллионным или даже миллиардными капиталами, или же на существенную модернизацию уже работающего бизнеса, которые требует огромных вложения для того, чтоб зажить новой жизнью.

Финансовые инвестиции – это вложения в ценные бумаги. На практике это выражается в купле-продаже ценных бумаг. Такими инвестициями преимущественно занимаются частные инвесторы и специализированные компании, такие как инвестиционные и брокерские компании, банки, страховые организации, управляющие компании, пенсионные фонды.

Все инвестиции, условно, можно разделить на следующие виды и категории:

1. Материальные активы – земля, движимое и недвижимое имущество, оборудование
2. Нематериальные активы – все, что связано с интеллектуальной собственностью, лицензиями, авторскими правами и т.д
3. Финансовые активы – всевозможные виды ценных бумаг.

Сегодня мы с Вами коротко поговорили про инвестиции и постарались дать ответы на те вопросы, которые были поставлены в начале. Это первая статья из цикла об инвестициях, и она носит ознакомительных характер, раскрывает суть основных понятий и терминов. Далее мы будем более детально говорить об инвестициях, рассматривать самые перспективные ниши для инвестирования, давать рекомендации относительно того, как, куда, зачем, и каким образом вкладывать свои деньги, чтоб уже в ближайшем будущем они начали приносить Вам хорошую пассивную прибыль.

Источник

Реальные и финансовые инвестиции — что это такое, их виды и особенности

Инвестиции, согласно общепринятому определению, представляют собой выгодные вложения средств с целью получения дохода, выраженного в денежных единицах или процентах от размещенного капитала.

Инвестирование средств заложено в основе любой экономической деятельности. Каждый соучредитель, вкладывая деньги в бизнес, становится инвестором. Родители, оплачивая обучение ребенка, также имеют основания рассчитывать на отдачу от своих затрат, пусть и не прямую, а в виде обеспеченного будущего для ребенка (а, возможно, и своего).

Примеров много, но при всем их разнообразии существует деление на две основные категории. Читателю предлагается подробная характеристика реальных и финансовых инвестиций. Чем они отличаются? Каковы преимущества каждого вида, и при каких условиях они проявляются?

Реальные и финансовые инвестиции – их основные отличия

К реальным инвестициям относят вложения, увеличивающие капитал конкретного предприятия. Этот финансовый вид вложений состоит в приобретении ценных бумаг и других обезличенных инструментов, обеспечивающих доходность.

Возможны две формы реальных инвестиций:

1. Денежная, что бывает чаще всего. Финансирование осуществляется с целью увеличения суммы основных и оборотных средств. Результатом становится наращивание объемов производства и сбыта, что влечет снижение себестоимости и повышение конкурентоспособности.
2. Натуральная. Выражается передачей материальных и нематериальных активов. Обязательна оценка стоимости предметов, вовлекаемых в производственный процесс.

Таким образом, каждое реальное инвестирование невозможно без финансового вливания.

Теперь пора переходить ко второй категории вложений. Виды финансовых инвестиций:

• Ценные бумаги предприятий (акции, облигации, векселя).
• ПИФы.
• Тезаврированные ценности.
• Банковские сертификаты и депозитные вклады.
• Валюта.
• Фьючерсы и опционы.

В приведенном списке не все позиции безусловно относятся к финансовым инвестициям. Первый пункт имеет некоторые особенности. Реальными считаются следующие вложения:

1. Ценные бумаги, выкупленные у акционеров владельцем фирмы-эмитента.
2. Векселя, выданные предприятием в качестве платежного средства за поставленные товары и оказанные услуги, приобретенные инвестором.
3. Имущество, предоставленное во временное пользование предприятию.

Итак, главная разница между реальными и финансовыми инвестициями состоит в целевом характере вложения средств.

Проще всего понять это различие на примере киноиндустрии. Финансовый инвестор (финансист) приобретает какое-то количество акций кинокомпании (киностудии) на фондовом рынке по причине того, что эти ценные бумаги демонстрируют устойчивый рост котировок. В отличие от него, реальный инвестор вкладывает средства в конкретный проект (фильм), а решение принимает, подробно ознакомившись со сценарием, списком актеров и другими нюансами.

Финансиста подробности не интересуют. Он воспринимает объект вложения как «черный ящик», у которого на входе – инвестируемая сумма, а на выходе – прибыль.

Другой пример реальных инвестиций – это покупка предприятием оборудования для нового производства.

Приобретение акций не равнозначно финансовому характеру инвестиции. Этот способ вложения средств делится на две категории:

1. Прямое инвестирование – скупка ценных бумаг предприятия с целью получения контроля над ним.
2. Портфельная инвестиция – приобретение определенного количества акций для получения дивидендов или спекуляции ими на фондовом рынке.

Кроме признака направленности существуют и другие особенности, отличающие один вид прибыльных вложений от другого, а также их внутренняя классификация.

Виды реальных и финансовых инвестиций

К понятию «реальные инвестиции» относятся следующие направления вложений капитала, привлеченного извне или изысканного во внутренних резервах за определенный временной интервал:

Тип реальных инвестиций	Целевое назначение
Валовые	Модернизация производства, повышение конкурентоспособности или наращивание производительности
Инновационные	Обновление средств производства, совершенствование технологий
Расширительные	Экстенсивное развитие

Тот факт, что реальные инвестиции могут быть направлены на приобретение основных фондов, означает их относительную безопасность. Оборудование имеет стабильную ценность в течение длительного времени, и в случае неудачи или банкротства — подлежит реализации.

Финансовое инвестирование – это вложения в акции и другие бумаги, эмитированные (выпущенные в оборот) предприятием. Они, в случае банкротства, могут частично и даже полностью утратить свою стоимость. При этом есть вероятность их быстрого и значительного роста. Например, стремительный рост криптовалюты или акций Microsoft.

Рассмотрим преимущества и недостатки двух основных видов инвестиций.

Критерий сравнения/ Вид инвестиции	Реальные	Финансовые
Порог вхождения в бизнес	Высокий	Низкий (от одной акции)
Уровень рисков	Низкий	Высокий
Способ вхождения	Есть сложности, связанные с необходимостью глубокой осведомленности	Просто, через биржевого оператора
Возможная доходность	Высокая	Средняя (до 20 % годовых)
Ликвидность (возможность выхода из бизнеса)	Низкая	Высокая – продать акции можно быстро

У финансовых инвестиций есть еще одно достоинство, выражающееся разнообразием выбора форм. Их можно осуществлять на трех рынках: фондовом, валютном и кредитно-депозитном (путем размещения средств на банковских счетах). Все они снабжены электронными площадками, что упрощает управление ими.

Виды финансовых инвестиций и их характеристики

Инвестор самостоятельно отдает предпочтение тому или иному финансовому инструменту для получения дохода. У каждого из них есть свои особенности применения и требования к квалификации. Рассмотрим популярные способы прибыльного вложения средств в ценности:

Зависимость от квалификации биржевого брокера, осуществляющего непосредственное управление финансами. К тому же, с этим специалистом приходится делиться прибылью

Вид финансовых инвестиций	Краткая характеристика
Фьючерсы	Высокий риск потери вложенных средств. Инвестору требуется знание принципов работы соответствующей биржи. Большие временные затраты
Опционы
ПИФы	Зависимость от квалификации биржевого брокера, осуществляющего непосредственное управление финансами. К тому же, с этим специалистом приходится делиться прибылью
Ценные бумаги коммерческих предприятий	Спекуляция акциями и облигациями может приносить большой доход или убыток
Тезаврированные ценности	Вложения в драгметаллы, предметы искусства и антиквариат имеет смысл осуществлять только в расчете на долгосрочную перспективу
Валюта	Необходимо обучение работе на рынке Forex
Банковские и корпоративные облигации	При приобретении долговых обязательств, дивиденды тем меньше, чем стабильнее финансовое положение эмитента

Общее правило любой инвестиции состоит в обратной пропорциональности рисков и возможных дивидендов. На выбор стратегии влияют индивидуальные особенности финансиста. Он может проявлять признаки принадлежности к одной из условных психологических групп: консервативной, умеренной или авантюрной.

Источники реальных и финансовых инвестиций

Любое прибыльное вложение имеет финансовую природу и оценивается конкретной суммой. Объективно существует три источника средств – их можно изыскать во внутренних резервах, занять или привлечь в качестве пая (доли).

Собственные средства

Финансовые инвестиции предприятия включают в себя определенное количество ценных бумаг, выпущенных в оборот эмитентом. Как правило, практикуется портфельный принцип формирования пакета, что позволяет распределять риск между разными нишами.

Если приобретаются акции конкретного юридического лица с целью дальнейшего слияния (поглощения), речь идет о реальном вложении. Следует помнить о том, если изысканы собственные средства (например, из накопительного фонда), они все равно имеют свою «цену», определяемую возможной прибылью (в случае размещения на банковском депозите или ином альтернативном источнике дохода).

Заемные средства

Решающее значение имеет разница между кредитной ставкой и ожидаемым уровнем дохода. Естественно, при ее отрицательном значении, вложение окажется убыточным. Как правило, банковские займы используются для реального инвестирования, обеспечивающего относительно высокую прибыль.

Привлеченные средства

Схема во многом сходна с заимствованием, но расчеты с дольщиками или пайщиками производятся не по фиксированной ставке, а пропорционально внесенным суммам. Привлечение соинвесторов оправдано только в случае реального вложения, и для приобретения ценных бумаг применяется крайне редко. Каждому финансисту проще купить собственный пакет акций или облигаций.

Рассмотрев перечисленные варианты, можно прийти к выводу, что для инвестиций наиболее приемлемым источником средств являются накопления юридических или физических лиц.

В итоге: какой вид инвестиций оптимален?

Вопрос умышленно сформулирован несколько провокационно. Любые реальные или финансовые инвестиции предприятия включают в себя затраты средств, дающих отдачу не сразу и без полной гарантии на возврат вложенной суммы. Инструменты получения доходов не бывают универсальными, а возможность и эффективность их применения зависит от целого ряда факторов. При выборе типа инвестиции следует учитывать следующее:

• Сумма. Если она значительна, то ее можно выгодно вложить в конкретный бизнес и рассчитывать на серьезную отдачу.
• Максимальный период оборачиваемости. «Быстрых» денег реальные инвестиции обычно не дают – проект должен пройти все фазы своего развития, преодолеть точку безубыточности и дать прибыль.
• Ликвидность. Чем устойчивее положение инвестора, тем меньше вероятность того, что ему срочно и непредсказуемо понадобятся деньги. Ценные бумаги можно реализовать быстро. К доле в предприятии этот способ вывода средств неприемлем.
• Квалификация инвестора. Участие в управлении фирмой требует глубокого знания принципов ее работы. Финансисту это не нужно – он должен разбираться в графиках котировок, принадлежащих ему «бумажных» активов, цен на драгметаллы и т. п.

Для инвестора главным критерием выбора способа вложения служит размер вероятной прибыли.

Источник