Частные инвестиции рентабельность частных инвестиций

Частные инвестиции

Частные инвестиции — это способ вложения своего капитала с целью получения прибыли. Под такими капиталовложениями понимается доля уставного капитала, пай, акции компании. Вкладывать средства могут как простые граждане, так и заинтересованные юридические лица. Существует три основных категории частных инвестиций.

• Финансируемый выкуп. Компания выкупается за счёт заемных средств.
• Венчурный капитал. Это понятие, которое подразумевает инвестирование в проект на ранней стадии развития. Поддержкой стартапов занимаются инвесторы, которых принято называть «бизнес ангелами». Такие вложения отличаются тем, что доходность проекта высока, но и риски велики.
• Капитал роста. Данным термином называют вложения в зрелые компании, которые нуждаются в дальнейшем развитии. Обычно в качестве инвесторов выступают юридические лица и инвестиционные фонды.

Куда вкладывают средства инвесторы?

Инвесторы могут вкладывать частный капитал разными способами:

• Покупка ценных бумаг;
• Имущество (недвижимость и пр.);
• Производство;
• Банковские депозиты;
• Покупка драгоценных металлов;
• Стартапы и перспективные проекты зрелых компаний;
• Франчайзинг.

Вариантов инвестиций довольно много, возможно даже частное инвестирование в государственный сектор. Договоры заключаются регулярно. Основная задача — найти перспективный и наименее рискованный способ. Возможны варианты кредита.

Риски в частных инвестициях

В частных инвестициях возможны следующие риски:

• Рыночные. Они связаны с изменением стоимости инвестиций. Есть вероятность того, что вы вложите средства, а стоимость изменится не в большую, а в меньшую сторону. От этого не застрахован ни один инвестор. В разных инвестиционных объектах доход может составлять 10 или 30% в год, но понести убытки можно в обоих случаях.
• Валютные. На стоимость инвестиций может влиять ситуация на валютном рынке. Снижение курса валюты, в которой номинированы инвестиции неизбежно ведёт к убыткам.
• Организационные риски. Если у компании, в которую вкладывается инвестор начинает наблюдаться ухудшение финансовых показателей — теряется инвестиционная привлекательность, стоимость инвестиций падает. Поэтому некоторые крупные инвесторы предпочитают прямые инвестиции, позволяющие контролировать деятельность фирмы.ср

Существуют следующие рекомендации по минимизации рисков:

• Выбирая объект инвестиций, необходимо здраво смотреть на показатель максимальной доходности. Чем больше доход — тем больше риск потерь. Поэтому нужно оценивать свои возможности и сделать так, чтобы уровень риска соответствовал финансовым целям. Нужно искать вариант вложений с максимально комфортным уровнем риска.
• Разделение инвестиций. Если инвестор заинтересован в крупном проекте, но недостаточно уверен в успешности инвестиций — лучше вкладываться в несколько разных. Вероятность получения прибыли вырастет.
• Детальный анализ. Не следует доверять знакомым бизнесменам и советам профессионалов, инвестору всегда приходится полагаться на собственные силы. Если компания, в которую он хочет вложиться приготовила конкретный инвестиционный проект — все показатели нужно просчитывать самостоятельно или доверить это независимому эксперту. Тогда ожидаемая прибыль будет получена с большей вероятностью.

—>

Основные преимущества и недостатки

Главными преимуществами частных инвестиций являются:

• Пассивный доход. Несмотря на возможные сложности, трудозатраты меньше, чем при активных способах заработка.
• Диверсификация доходов. Инвестор может выбирать сразу несколько вариантов вложений. Это возможность обезопасить бюджет.
• Неограниченный доход. Возможности реинвестирования безграничны.
• Развитие инвестора. Вкладываясь в различные проекты, инвестор получает не только финансовые накопления. Это также бесценный опыт и получения немалого количества новых знаний.

• Риски потери капитала. Инвестиции в любом виде предполагают определённые риски, которые необходимо просчитывать.
• Неэффективность вложений. При нецелесообразном вложении средств в малоперспективные проекты можно не получить доход и даже потерпеть убытки.
• Необходимость наличия большого капитала. С небольшими средствами инвестирование неэффективно, нужно взять на себя риски и

О возможности инвестирования в государственный сектор

С недавних пор в России такие инвестиции стали возможными. Частные инвесторы могут приобрести концессию на госуслуги. Областей довольно много, но основное внимание уделяется строительству и сфере ЖКХ. Также востребовано инвестирование в сферу услуг для населения. В 2021 году показатели увеличились, и такой тип инвестирования начинает набирать обороты.

Как найти частного инвестора

Если компания нуждается в поиске частного инвестора, начать поиск следует с привлечения знакомых и проверенных потенциально заинтересованных лиц. Если таковых нет — существуют следующие варианты:

• В объединениях предпринимателей часто можно встретить инвестора;
• Это можно сделать в бизнес-клубах и на форумах по бизнесу;
• Есть возможность обратиться в ассоциацию инвесторов;
• Полезным будет обращение в инвестиционные фонды;
• Нужно посещать конференции и выставки, посвященные инвестициям;
• Можно попробовать привлечь иностранные инвестиции.

Мы рассмотрели данный вопрос с точки зрения компании. У инвесторов есть те же пути. Во многом это зависит от типа инвестирования: валовые частные инвестиции готовят немало сложностей.

Источник

Частные инвестиции

Частные инвестиции — это привлечение средств компаний, групп лиц и отдельных граждан с целью развития бизнеса. Наиболее популярными видами частных инвестиций являются вклады в акции, облигации и другие ценные бумаги. Кроме того, частные инвестиции – это основной источник собственных средств небольших предприятий.

Виды частных инвестиций

Частные инвестиции подразделяются на:

1. Венчурные – инвестиции в новые проекты, развивающиеся компании. Этот вид вкладов сопряжен с наибольшим риском.
2. Реальные — приобретение основного капитала: оборудования, техники, транспорта, необходимого для расширения производства.
3. Финансовые — косвенное приобретение капитала в виде акций и других ценных бумаг.
4. Спекулятивные — приобретение ценных бумаг предприятия с целью их дальнейшей перепродажи по более высокой цене.

В экономике также встречаются понятия «валовые частные инвестиции»и «чистые частные инвестиции».

Валовые частные инвестиции – это денежная оценка всего имущества, приобретенного с целью расширения производства.

Чистые частные инвестиции – это разница между валовыми инвестициями и стоимостью изношенного оборудования, выбывшего из производства за этот же промежуток времени.

Чистые частные инвестиции. Основные преимущества и недостатки

Все явления, экономические в том числе, имеют определенные преимущества и недостатки. Инвестиционный процесс не является исключением из этого правила.

К преимуществам инвестиций относятся следующие:

1. Капиталовложения – основной вид пассивного дохода. Правильно вложенные средства приносят немалую прибыль своему владельцу без особых его усилий. Согласно статистике, инвесторы считаются самыми состоятельными людьми мира.
2. Инвестирование дает возможность разнообразить доход. Работая по найму, человек может получить доход от одного-двух источников. Чистые частные инвестиции дают неограниченные возможности пополнения собственного кошелька.
3. Инвестирование стимулирует к получению новых знаний. Инвестиционный процесс интересен и познавателен. Вкладывая собственные средства, инвестор повышает финансовую грамотность, узнает много нового и приобретает нужный опыт.
4. Наличие свободного времени. Для управления своим капиталом инвестору не нужно 8 часов в день находиться на рабочем месте. Управлять инвестициями можно, находясь где угодно: дома, в офисе, в дороге.

1. Риск потери капитала является основным недостатком частного инвестирования. Вложенные куда-либо средства могут быть потеряны как полностью, так и частично. Даже если инвестируемое предприятие выглядит устойчивым, риск потери капитала существует всегда.
2. Доход от инвестиций не гарантирован и непостоянен. При вложении капитала инвестор прогнозирует доход, которого по итогам отчетного периода может и не быть. В разные отрезки времени частные инвестиции могут приносить как прибыли, так и убытки.
3. Частные инвестиции требуют наличия начального капитала. Инвестор должен располагать свободными средствами, которые придется «заморозить» не на один год

Еще одним недостатком можно считать постоянный стресс, возникающий от страха потерять свои средства. Эта деятельность сопряжена с риском, поэтому стать инвестором может человек, обладающий крепкими нервами и твердым складом характера.

Привлечение частных инвестиций

Многие компании сталкиваются с нехваткой собственных средств для расширения производства. Выходом из сложной ситуации может послужить привлечение частных и государственных инвестиций.

Однако инвесторы не торопятся вкладывать капитал в новые, развивающиеся и даже зрелые компании. Одной из основных причин подобной подозрительности является множество мошенников, использующих разные, в том числе и незаконные способы присвоения средств населения.

Для эффективного привлечения частных инвестиций в бизнес нужно четко определять, на какой стадии развития находится компания, и куда следует обращаться за деньгами на каждом этапе её формирования.

Советы начинающим инвесторам: как правильно разместить частные инвестиции в бизнес

Вложение собственного капитала – прибыльный, но в тоже время очень рискованный вид заработка. Для того, чтобы инвестиционный процесс приносил максимальный доход с минимальными затратами сил и нервов, стоит придерживаться определенных правил:

1. Начинать частное инвестирование лучше с четкого распределения собственных доходов и расходов. Задумываться о доходных вложениях стоит только при наличии свободных денег. Небольшой капитал лучше вкладывать в фонд частных инвестиций – сообщество единомышленников для эффективного управления собственными средствами.
2. Изучайте все варианты инвестирования. По возможности, вкладывайте средства в разные проекты. В этом случае риск полного банкротства снижается в разы.
3. Не стоит инвестировать последние деньги. Резерв на случай форс-мажорных ситуаций дает уверенность в завтрашнем дне.
4. Перед денежным вливанием в проект следует оценить риск потери капитала и вероятную прибыль. Просчитайте эффективность валовых частных внутренних инвестиций, это поможет определить скорость возврата собственных средств. Следует понимать, что высокая доходность проекта всегда сопряжена с большими рисками.
5. Не стоит вкладывать средства, руководствуясь чьим-то мнением. Исключение составляет информация от проверенного кредитного брокера.

Источник

Сам себе инвестор: к чему может привести бум частных инвестиций

Когда тренер по сквошу спросил, не в цене ли уже весь позитив по «Яндексу» после включения в индекс MSCI и не пора ли избавляться от бумаг, я, признаться, напрягся. Потом был сосед по даче, шортящий «Модерну», запрос от друзей про перспективы «Газпрома» и родственники с расспросами о лучших бумагах для портфеля на следующий год.

Все эти бытовые и частные истории прекрасно подтверждаются цифрами: по данным Московской биржи, с начала 2020 года брокерские счета открыли 4,2 млн человек — больше, чем суммарно за все предыдущие годы. Общее количество частных инвесторов превысило 8 млн человек. В свою очередь, данные НАУФОР показывают, что размер активов на брокерских счетах в середине этого года составлял 4 трлн рублей, в 2017 году — чуть больше 1 трлн рублей. В социальной сети Тинькофф Банка для трейдеров «Пульс» количество зарегистрированных пользователей превышает 650 000, что генерирует около 1 млн уникальных заходов в месяц и 30 000 новых комментариев в день. Конечно, далеко не все эти новые счета активны, многие из них пока с нулевым балансом, но тенденция налицо.

Бум назрел

Население обнаружило огромную по возможностям, красивую по упаковке и генерирующую адреналин альтернативу скучному банковскому депозиту. Скептик может сказать, что они обнаружили казино.

За все то время, пока существует российский фондовый рынок, одной из главных его бед была малая доля локальных инвесторов, что приводило к большой волатильности рынка во время притоков/оттоков капитала иностранных инвесторов. И вот наконец они пришли и уже составляют заметную долю. Что за этим стоит и к чему может привести?

Стоит сказать, что всплески интереса к фондовому рынку наблюдались и раньше — например, в 2006-2007 годах были рекордные притоки в ПИФы. Однако большую часть времени рынок акций привлекал либо студентов-математиков (взрыв популярности алгостратегий), либо любителей азарта и гемблинга (особенно после запрета игорного бизнеса).

А вот на протяжении последних двух-трех лет совпало сразу несколько мощных факторов, которые и привели к такому взрывному росту:

• Существенное снижение ставок по банковским депозитам и вызванный этим интерес к альтернативам.
• Готовность больших банков к монетизации этого спроса через комиссионные продукты. Отчасти эта готовность была сформирована опытом продаж ИСЖ через розничные банки — первым для многих банков и не самым удачным по результатам для покупателей инвестиционным продуктом.
• Уровень развития технологий и на фронтенде (мобильные и веб-приложения), и на бэкенде (удаленное открытие брокерского счета с идентификацией через госуслуги, открытие счета на бирже онлайн, быстрый перевод денег с банковского счета на брокерский и т. д.).
• Налоговые льготы и поддержка правительством. Так, ИИС с его возвратом 14% от внесенной суммы помог брокерским счетам конкурировать с ИСЖ в банковской линейке продуктов.
• Рост дивидендных выплат у российских компаний, а также пенсионная реформа, заставившая многих задуматься о долгосрочных сбережениях.

Кому от этого хорошо?

Разумеется, в первую очередь от этого выигрывают банки, брокеры, управляющие компании и биржи. Причины очевидны: они получают дополнительный доход от комиссий, размещения свободных остатков, маржинального кредитования, премиальных сервисов. Новый источник привлечения капитала через выпуск акций и облигаций выгоден и для эмитентов, поскольку это влечет повышение рыночной стоимости за счет увеличения ликвидности акций или увеличения доли в различных индексах. Ну и, конечно, никуда не деться от разного рода мошенников и аферистов — вместе с ростом брокерских счетов растет и число инвестиционных гуру, трейдеров и управляющих, смело гарантирующих двузначную доходность, «надежные» и «беспроигрышные» стратегии.

Среди профессионалов распространено немного пренебрежительное отношение к ретейл-инвесторам. Существует мнение, что они всегда приходят покупать на пике рынка и продают акции на самом дне. На самом деле не все так однозначно. По моему опыту, который подтверждается в том числе открытыми данными, публикуемыми некоторыми российскими брокерами (агрегированные торговые данные клиентов, статистика) и Московской биржей, видно, что в среднем частные инвесторы продают на росте и покупают на падении. Такое поведение сложно назвать нерациональным.

По сути, в совокупности частные инвесторы образуют то, что в индустрии называется long-only buy-side fund с ежедневными притоками и оттоками. Большинство при этом не используют кредитное плечо, а, как хорошо знают специалисты, дно на падении рынка или отдельной акции как раз обычно связано с принудительным закрытием маржинальных позиций. Конечно, если на рынке ажиотаж и идет мощный рост в течение длительного времени, в какой-то момент все это может привести к ситуации, подобной 2008 году: тогда мои коллеги пытались угадать пик рынка по длине очереди желающих купить ПИФы на улице Ефремова, в офисе продаж одной известной управляющей компании. Но несправедливо делать выводы об успешности всей категории инвесторов только по наиболее впечатлительной ее части.

Это сложно подтвердить реальными данными, но, на мой взгляд, результаты среднего частного инвестора оказываются хуже, чем результат рынка, но не сильно от него отличаются. Есть и еще один важный эффект превращения части депозитов в ценные бумаги. Skin in the game — так называется последняя книга Нассима Талеба. А само выражение означает «рисковать собственной шкурой», что в нашем случае значит — собственными деньгами.

Появляется прямая связь между результатами бизнеса компаний, входящих в портфель, и стоимостью личных активов инвестора. А значит, рынок будет получать все больше людей, которые так или иначе окажутся прямо заинтересованы в правах миноритарных инвесторов, прозрачности отчетности, возврате капитала акционерам через дивиденды или бай-бэки, снижении дисконта на страновой риск — а следовательно, в общем экономическом росте и в росте капитализации российского рынка.

Если говорить о регуляторе в лице ЦБ и о правительстве, то, безусловно, для обоих это является потенциальным источником забот. Резкое падение курса акций теперь может стать проблемой не только для основных акционеров компаний (как было в 2008 году, когда для того, чтобы не допустить исполнения маржин-коллов, ВЭБ покупал акции российских компаний на открытом рынке), но и для растущего числа локальных инвесторов. Индекс РТС, вероятно, слегка потеснит курс пары рубль — доллар как быстрый индикатор общего положения дел и в стране в целом, и у существенной части населения.

Мнение автора может не совпадать с точкой зрения редакции

Источник