Бумаги с гарантированной доходностью

Куда можно вложить деньги с гарантированной прибылью?

Вклады, ОФЗ и депозитарные сертификаты: рассказываем, на какие финансовые инструменты стоит обратить внимание консервативным инвесторам

Доходность инструментов финансового рынка во многом зависит от рисков, которые несут инвесторы. Чем больше потенциальная прибыль, тем менее надёжным будет вложение с точки зрения возможных потерь.

На рынке есть ряд финансовых инструментов, которые могут принести гарантированный доход, поскольку связанные с ними риски незначительны. К таким вложениям можно отнести:

• Сберегательные счета;
• Банковские вклады;
• Депозитные сертификаты;
• Облигации.

В этой статье мы подробно рассмотрим преимущества и недостатки всех вышеперечисленных вариантов инвестиций.

Сберегательные счета

Сберегательный счёт — максимально простой и удобный способ вложить деньги с гарантированной прибылью. Он идеально подходит для индивидуальных инвесторов с небольшим уровнем сбережений.

Основным преимуществом сберегательных счетов является возможность пользоваться средствами в любое время. Кроме того, они не требуют значительной стартовой суммы, а пополнить счёт можно в любое время. Такой способ отлично подходит для накопительных целей.

Минусом этого варианта вложения средств является невысокий уровень дохода, который зачастую ниже уровня инфляции.

Следует отметить, что ставка по сберегательным счетам зависит от банка, поэтому вкладчик сможет выбрать максимально выгодный вариант среди доступных. При этом нужно также обращать внимание на репутацию финансового учреждения.

Банковские вклады

Депозит — самый распространённый способ инвестировать свободные средства с гарантированной прибылью. Доход будет перекрывать потери от инфляции и обеспечивать небольшой итоговый рост капитала. Он имеет ряд преимуществ перед другими вариантами инвестиций:

• высокий уровень надёжности;
• возможность вложить валютные средства;
• различные сроки инвестиций;
• доступность для всех категорий клиентов;
• возможность капитализации процентов.

Депозит — чрезвычайно гибкий инструмент. Вкладчик может капитализировать проценты или получать их в качестве ежемесячного дохода. Депозиты можно открывать как на короткий, так и на длительный срок. Некоторые вклады предусматривают возможность пополнения и досрочного снятия средств. Минимальная сумма депозита доступна подавляющему большинству физических лиц, а максимальная подойдёт даже для крупных инвесторов.

При оформлении банковского вклада следует принимать во внимание репутацию финансового учреждения. Депозиты защищены Агентством по страхованию вкладов (АСВ), что сохраняет их в случае банкротства и ликвидации банка. Максимально возможная сумма возмещения в таком случае — 1.4 млн рублей. Тем не менее, выбор надёжного финансового учреждения — лучший способ получить свои средства вовремя и в полном объеме.

Депозитные сертификаты

Депозитные сертификаты похожи на депозиты, но, в отличие от последних, являются финансовыми инструментами, а не вкладами. Это значит, что сертификат можно купить или продать на финансовом рынке. Инвестор может в относительно короткие сроки реализовать ценную бумагу и вернуть свой капитал с определённым уровнем дохода.

Депозитные сертификаты доступны только юридическим лицам. Они позволяют их владельцу получить фиксированную прибыль по завершении срока обращения бумаги. Есть также инструменты с возможностью досрочного погашения.

Недостатком такой ценной бумаги является отсутствие капитализации процентов и невозможность пополнения. В отличие от депозитов, сертификаты не защищены Агентством по страхованию вкладов.

Облигации

Облигация — долговой финансовый инструмент, который позволяет её эмитенту получить необходимые денежные средства под определённую процентную ставку. Покупатель ценной бумаги даёт деньги взаймы с целью получить доход. В этой статье мы рассмотрим:

• Облигации федерального займа;
• Муниципальные облигации;
• Облигации крупных корпораций.

Следует отметить, что ликвидные облигации активно торгуются на фондовом рынке. Инвестор сможет быстро продать такую бумагу в случае необходимости и вернуть свой капитал.

Облигации федерального займа

Облигации федерального займа или ОФЗ — долговые ценные бумаги Министерства финансов. Это один из самых надёжных финансовых инструментов для инвестора, ведь выплаты по ним гарантированы государством. При покупке ОФЗ инвестор одалживает деньги государству. Как правило, чем дольше срок обращения долгового инструмента, тем выше будет ставка доходности.

Облигации федерального займа реализуются через фондовую биржу, поэтому инвестору нужно будет обратиться в брокерскую компанию, которая выступит посредником при совершении сделки. Следует отметить, что брокеры взимают комиссию за свои услуги. Также нужно учитывать расходы на хранение бумаг в депозитарии.

Есть несколько видов государственных долговых ценных бумаг:

• ОФЗ-ПД — облигации с постоянным доходом, который не меняется;
• ОФЗ-ИН — бумаги с индексируемым номиналом, который зависит от инфляции;
• ОФЗ-ПК — облигации с переменным купоном, который зависит от ставки RUONIA (ставка по однодневным рублёвым кредитам на межбанковском рынке);
• ОФЗ-АД — бумаги с амортизацией долга. Доход выплачивается частями до момента погашения номинала, который выплачивается наряду с купонами по заранее установленным правилам.

ОФЗ — максимально надёжный финансовый инструмент с хорошим уровнем дохода. Прибыль от такого рода вложений перекроет потери от инфляции и позволит заработать небольшой процент на своих инвестициях.

Муниципальные облигации

Облигации муниципального займа выпускаются местными органами власти для финансирования бюджета. Высокий уровень надёжности, хоть и немного меньше чем в случае с ОФЗ, имеют бумаги, выпущенные субъектами с хорошим уровнем финансовой устойчивости. Муниципальные облигации могут предложить инвесторам чуть более высокие ставки доходности.

Как и в случае с Облигациями федерального займа, такие вложения целесообразны лишь при наличии достаточно большого капитала. Ставка по бумагам зависит от срока их обращения и рейтинга эмитента.

Облигации крупных корпораций

Большие предприятия, которые имеют хороший запас финансовой прочности, нередко обладают инвестиционным рейтингом не хуже, чем местные и даже государственные органы власти. Такие компании могут выпускать долговые инструменты для финансирования крупных проектов и капитальных инвестиций.

Облигации предприятий предлагают инвесторам более высокую ставку доходности чем ОФЗ или муниципальные облигации. Если вся компания или ее часть находится в государственной собственности, выплаты по ценным бумагам могут гарантироваться правительством.

Другие варианты инвестиций с более высоким доходом и уровнем риска

К условно надёжным инвестициям можно отнести паевые инвестиционные фонды. В этом случае важны репутация фонда и тип активов, с которыми он работает. К этой же группе инструментов относятся акции с низкой волатильностью, по которым регулярно выплачиваются дивиденды. Они также могут приносить постоянный доход, если эмитент — надёжная компания в хорошем финансовом состоянии.

Паевые инвестиционные фонды (ПИФы)

Не каждый вкладчик хорошо знаком с рыночной конъюнктурой и может эффективно использовать свой капитал. Паевые инвестиционные фонды предлагают инвесторам возможность вложить деньги с целью получения прибыли без необходимости самостоятельно изучать рынок и финансовые инструменты. Такие компании управляют активами вкладчиков и получают комиссию за свою деятельность.

Следует отметить, что паевые инвестиционные фонды не могут гарантировать прибыль инвестору. В данном случае всё зависит от репутации фонда и эффективности его деятельности. Тем не менее, отдельные фонды с высоким уровнем надёжности способны обеспечить двузначную годовую доходность.

Значительным преимуществом паевых инвестиционных фондов является большой объем аккумулируемых средств, что позволяет им получить доступ к широкому набору финансовых инструментов, в том числе к еврооблигациям и долговым ценным бумагам других стран. У фонда также значительно больше возможностей по диверсификации инвестиций чем у частных инвесторов.

Для участия в ПИФе нужно приобрести пай — долю в имуществе фонда, позволяющую получать прибыль от её инвестиционной деятельности. Динамика цены пая зависит от эффективности работы фонда.

Инвестиции в акции

В общем, инвестиции в акции нельзя назвать безрисковыми вложениями, которые принесут гарантированный доход. Тем не менее, некоторые ценные бумаги способны обеспечить хорошую прибыль при минимальном уровне риска.

Есть компании, которые выплачивают дивиденды по своим акциям, и такой доход может превышать прибыль от депозитов и даже отдельных долговых инструментов. При невысокой волатильности самих акций, такие инвестиции могут гарантированно принести высокий доход при низком уровне риска. Это делает их привлекательным вариантом для долгосрочного вложения капитала. Кроме того, инвестор всегда может быстро вернуть свои средства, ведь такие акции обладают хорошим уровнем ликвидности.

Для инвестиций в акции нужно прибегать к услугам посредников — лицензированных участников финансового рынка. Такие компании позволяют покупать акции на бирже и даже на внебиржевом рынке. За свои услуги они взимают комиссию, поэтому такие вложения требуют достаточного уровня капитала.

Перед покупкой акций инвестору следует хорошо изучить компанию. Важно понимать, какое у нее финансовое состояние и какие перспективы её развития. Также нужно изучить статистику выплаты дивидендов прошлых лет.

Выводы

У инвесторов есть достаточно много вариантов вложения средств с гарантированным доходом. Каждый из них имеет свои плюсы и доступен вкладчикам с любым уровнем бюджета.

Наиболее простой способ получить прибыль от своего капитала — отрыть депозит или сберегательный счёт. Это простая и быстрая операция, которая не требует дополнительных знаний и расходов. Прибыль по таким вкладам тоже будет небольшой.

Долговые финансовые инструменты обеспечивают более высокий доход при незначительных рисках. Они предлагают инвесторам возможность вложить деньги на любой срок и получить гарантированную прибыль. Долговые ценные бумаги можно реализовать на фондовом рынке, если возникает необходимость быстро вернуть вложенные средства.

Когда инвестор не обладает достаточными знаниями для эффективного использования своего капитала, он может воспользоваться услугами паевых инвестиционных фондов. Такие компании управляют капиталом вкладчиков, а за эффективность инвестиций отвечают менеджеры, которые хорошо знакомы с рыночной конъюнктурой и инвестиционной деятельностью в целом.

Для вкладчиков с достаточным уровнем капитала также будут интересны долгосрочные инвестиции в дивидендные акции. Такой доход может существенно превзойти прибыль от других надёжных финансовых инструментов. Кроме того, ликвидные акции с низкой волатильностью можно быстро реализовать на фондовом рынке и вернуть вложенные деньги.

Источник

Рейтинг высокодоходных облигаций 2020 года

Всем привет, уважаемые читатели блога AFlife.ru! Одним из вариантов инвестирования является покупка облигаций. Это ценные бумаги, доходность по которым зафиксирована. В инвестиционном портфеле они занимают не последнее место, потому как гарантируют получение денег через определенное время. Какие высокодоходные облигации 2020 года стоит выбирать, расскажем в нашем обзоре.

Критерии выбора

Облигация – это долговая ценная бумага. Она приобретается инвестором на определенный срок, по истечению которого тот получает проценты. Эмитентами могут выступать государство, отдельные регионы России или коммерческие компании.

ВДО – высокодоходные облигации, их еще часто называют «мусорными». Такое название они получили из-за малой надежности эмитентов и слишком высоких рисков. Компании испытывают трудности с получением банковского кредита, поэтому привлекают инвестиции, выпуская ценные бумаги. Вкладывать в них начинающим инвесторам опасно, для этого нужно иметь достаточные опыт работы на бирже и знания. В то же время это одна из возможностей получить высокий доход от инвестирования.

Облигации – не самый простой инструмент для получения дохода, но именно его часто рекомендуют новичкам, только делающим первые шаги на фондовом рынке. Для начала нужно определиться, на какие именно особенности облигаций стоит обратить внимание:

• Доходность. Сверхвысокая доходность – не лучший показатель, как бы ни хотелось вам заработать. Слишком большой процент говорит о том, что у компании-эмитента серьезные проблемы, существует высокий риск дефолта. Надежный размер доходности по облигациям составляет в районе 8%-10%, ценные бумаги с чуть большим риском заявляют 11%-14%. Свыше 15% — это уже высокорискованные сделки, выбирать такие облигации нужно крайне осторожно и только при наличии опыта игры на бирже.
• Срок погашения. Выбирать долгосрочные облигации рискованно, потому как предсказать цену на них невозможно. Да и компания может обанкротиться. Оптимальный срок погашения – до 3 лет.
• Ликвидность, то есть насколько быстро можно продавать и покупать эти облигации. Надежные ценные бумаги ценятся на фондовом рынке, поэтому проблем с их реализацией в дальнейшем не возникнет. Чтобы понять, насколько они ликвидны, стоит оценить оборот их сделок в день. Традиционно самыми востребованными являются государственные долговые бумаги и бумаги «голубых фишек» (то есть самых надежных компаний). И только половина облигаций на бирже являются ликвидными, по остальными оборот сделок в день равен нулю.

Опираясь на приведенные выше критерии, рассмотрим ТОП самых привлекательных облигаций 2020 года. Примеры высокорискованных активов мы также приведем, хотя их заявленная высокая доходность совершенно не гарантирована. Итак, в какие долговые бумаги можно инвестировать?

Облигации компаний

Корпоративные ценные бумаги – наиболее доходные активы. Гиганты рынка и крупные банки выпускают облигации с доходностью около 6%-8%. Некоторые компании предлагают заработать от 11%, но приобретение таких бумаг слишком рискованное. Для ВДО на российских рынках предусмотрен индекс Cbonds-CBI RU High Yield. Он учитывает высоколиквидные корпоративные облигации с доходностью на 5% выше ставки ЦБ РФ (в данный момент 6%+5%).

В ETF (портфель ценных бумаг, собранный фондами по определенным показателям) ВДО не входят, поэтому инвесторам приходится формировать его самостоятельно. При желании можно покупать ценные бумаги на иностранных биржах, но для этого придется открывать отдельный брокерский счет или заранее выбирать брокера, имеющего к ним доступ.

В какие высокодоходные облигации, представленные на ММВБ, возможно вкладывать в 2020 году с наибольшей отдачей:

• Быстроденьги, микрофинансовая организация. Рейтинг кредитоспособности компании понижен до ruBB, она имеет негативный прогноз. Доходность 16%, купоны ежемесячные, номинал 1 000 рублей, дата погашения 17.11.2022 г.
• ЧЗПСН-Профнастил, производитель строительных конструкций. Ставка купона 16%, выплаты 2 раза в год, номинальная стоимость 1 000 рублей. Сроки погашения 12.07.2021 г., 23.05.2022 г.
• Ломбард Мастер, краткосрочные займы для населения. Доходность купона 16%, купонные выплаты 4 раза в год, номинал 1 000 рублей. Сроки погашения 06.07.2021 г., 17.02.2022 г.
• МигКредит, микрофинансовая компания. Доходность 16%, выплаты ежемесячные, номинал 1 000 рублей (непогашенный номинал 900,10 рублей). Срок погашения 19.06.2022 г.
• АПРИ Флай Плэнинг, строительная компания. Ставка купона 16%, купонные выплаты каждый месяц, номинальная стоимость 1 000 рублей. Срок погашения 27.01.2022 г.
• Левенгук, производство и поставка оптических приборов. Ставка купона 15%, выплаты 4 раза в год, номинальная стоимость 1 000 рублей. Срок погашения 22.11.2027 г.
• Ультра, производственная компания. Доходность 15%, выплаты ежемесячные, номинал 10 тысяч рублей. Срок погашения 24.09.2022 г.
• ЭБИС, обработка вторичного сырья. Ставка купона 14%, 15%, выплаты 4 раза в год, номинальная стоимость 1 000 рублей. Сроки погашения 27.09.2022 г. и 29.11.2022 г.
• КарМани, микрофинансовая компания. Доходность 15%, купонные выплаты каждый месяц, номинал 1 000 рублей. Срок погашения 25.10.2022 г., 10.05.2023 г., 24.12.2022 г.
• СуперОкс, производственное предприятие. Ставка купона 15%, выплата купона 4 раза в год, номинал 1 000 рублей. Срок погашения 28.09.2022 г.
• Транс-Миссия, агрегатор такси. Ставка купона 15%, выплаты ежемесячные, номинальная стоимость 10 тысяч рублей. Срок погашения 18.05.2022 г.
• Трейдберри, работает под брендом «Вкусы мира» и реализует полезные для здоровья снеки. Доходность 15%, выплаты купона 4 раза в год, номинал 1 000 рублей. Срок погашения 23.03.2021 г.
• Первое коллекторское бюро, занимается взысканием просроченной задолженности. Доходность 15%, купонные выплаты 4 раза в год, номинал 1 000 рублей (непогашенный 700 рублей). Срок погашения 15.10.2021 г.
• ТАЛАН-ФИНАНС, компания, занимающаяся строительством жилой недвижимости. Доходность 15%, выплата купона 4 раза в год, номинал 1 000 рублей, дата погашения 21.04.2022 г.
• Завод КЭС, поставщик промышленного оборудования. Ставка купона 15%, выплата 4 раза в год, номинал 1 000 рублей. Срок погашения 20.12.2022 г.
• ГРУЗОВИЧКОФ-ЦЕНТР, транспортная и логистическая компания. Доходность 15%, выплаты купона каждый месяц, номинал 10 тысяч рублей. Сроки погашения 12.11.2020 г. и 03.06.2022 г.
• Моторные технологии, производство моечного оборудования для промышленных предприятий. Ставка купона 13% и 15%, выплаты 4 раза в год, номинал 1 000 рублей. Сроки погашения 21.09.2022 г., 01.03.2023 г.

Конечно, перечень высокодоходных облигаций гораздо шире. В данный момент в список Cbonds-CBI RU High Yield входят 86 ценных бумаг. Полный их список можно посмотреть тут. Представленные выше варианты вложения в облигации не являются рекомендацией. Мы перечислили ценные бумаги, обладающие наиболее высокой доходностью в 2020 году. Каждый инвестор, составляя портфель, делает собственный выбор и самостоятельно проверяет компанию-эмитента.

Обратите внимание на следующие важные моменты при выборе ВДО:

• наиболее высокими рисками обладают облигации финансового сектора, к которым относятся банки, МФО, брокеры и т.д.;
• следует выбирать тех эмитентов, кто имеет поддержку от государства, такие компании более надежны;
• тщательно изучите данные по выбранной структуре: перспектива дальнейшей работы, их закредитованность, имеющиеся проблемы и т.д.

Помните, что в нынешней нестабильной экономической ситуации вероятность дефолта очень высокая. Необходимо выделить часть инвестиционного портфеля под высокодоходные облигации, остальные вложения должны быть достаточно надежными, чтобы обеспечить выгодность игры на бирже.

Кроме облигаций с высокой доходностью, необходимо включить в корзину ликвидные ценные бумаги «голубых фишек», то есть компаний-гигантов. Так, Сбербанк позволяет получать 6,19%-6,62%, Газпром 5,71%-7,47%, Магнит 3,54%-6,84%, X5 Retail Group 5,54%-9,77%.

Вполне возможно разбавить портфель ВДО с высокой ставкой. Если при этом вы используете ИИС, доходность повышается на 13%, которые вправе получить в виде налогового вычета. Однако опытные инвесторы рекомендуют не превышать 20% от инвестиционной корзины, вкладываясь в рискованные активы.

Облигации федерального займа

Какие еще облигации следует включить в инвестиционную корзину? ОФЗ, несмотря на невысокую доходность, могут стать выгодным вложением именно в текущий момент времени. Дело в том, что их стоимость может понижаться ввиду сложной экономической ситуации, и сейчас реально купить облигации по выгодной цене. Средний размер дохода, который получит инвестор – 6%-7%.

Сделав выборку, мы получаем следующий рейтинг российских государственных облигаций:

• ОФЗ-26221-ПД. Ставка 6,77%, цена 1 088 рублей, дата погашения 23.03.2033 г.;
• ОФЗ-26225-ПД. Ставка 6,77%, цена 1 051,90 рублей, дата погашения 10.05.2034 г.;
• ОФЗ-26218-ПД. Ставка 6,73%, цена 1 149 рублей, срок погашения 17.09.2031 г.;
• ОФЗ-26224-ПД. Ставка 6,69%, цена 1 024,90 рублей, срок погашения 23.05.2029 г.;
• ОФЗ-26212-ПД. Ставка 6,58%, цена 1 034,20 рублей, срок погашения 19.01.2028 г.;
• ОФЗ-26219-ПД. Ставка 6,56%, цена 1 066,70 рублей, срок погашения 16.09.2026 г.;
• ОФЗ-26226-ПД. Ставка 6,52%, цена 1 080 рублей, срок погашения 07.10.2026 г.;
• ОФЗ-26207-ПД. Ставка 6,48%, цена 1 095,30 рублей, срок погашения 03.02.2027 г.;
• ОФЗ-26223-ПД. Ставка 6,36%, цена 1 006,60 рублей, срок погашения 28.02.2024 г.;
• ОФЗ-26222-ПД. Ставка 6,36%, цена 1 032,40 рублей, срок погашения 16.10.2024г.

Номинальная стоимость всех представленных облигаций равняется 1 000 рублей. В среднем доходность от вложения в ОФЗ чуть выше, чем по банковским депозитам, но также надежна. Стоит обратить внимание, что опытные инвесторы могут получать доход не только от купонов, но и от разницы в стоимости облигаций.

Муниципальные облигации

Этот вид ценных бумаг имеет большую доходность, чем ОФЗ – 8%-9%. Однако они менее ликвидны, поэтому их приобретение может быть рискованным для инвестора. С другой стороны, вряд ли какой-либо регион России ожидает дефолт, поэтому вкладывать деньги в такие облигаций можно. К тому же, такие ценные бумаги имеют амортизацию номинала – эмитент ежегодно гасит часть стоимости облигаций. Значит, доходность может быть выше расчетной при реинвестировании.

Основная проблема при сделках с муниципальными долговыми бумагами – недостаток предложений на рынке. Поэтому их сложно приобрести по привлекательной цене и впоследствии быстро продать.

Наилучшие ставки по муниципальным облигациям:

• Ярославская Обл-35014-об. Доходность 8,78%, цена 887,68 рублей (номинал 800 рублей), срок погашения 19.05.2023 г.;
• Хакасия Респ-35006-об. Доходность 7,88%, цена 1 102 рубля (номинал 1 000 рублей), срок погашения 02.11.2023 г.;
• Саратовская область-35001. Доходность 7,75%, цена 1 018 рублей (номинал 1 000 рублей), срок погашения 20.11.2024 г.;
• Карелия Респ-35018-об. Доходность 7,72%, цена 1 012,80 рубля (номинал 1 000 рублей), срок погашения 15.10.2023 г.;
• ТомскАдм-34007-об. Доходность 7,57%, цена 995,20 рублей (номинал 1 000 рублей), срок погашения 22.12.2024 г.;
• НижегородОбл-35014-об. Доходность 7,49%, цена 994,50 рубля (номинал 1 000 рублей), срок погашения 14.06.2025 г.;
• Мордовия Респ-34003-об. Доходность 7,34%, цена 729,89 рублей (номинал 700 рублей), срок погашения 03.09.2021 г.;
• ЯНАО-35002-об. Доходность 7,29%, цена 618,72 рублей (номинал 600 рублей), срок погашения 06.12.2023 г.;
• НижегородОбл-35013-об. Доходность 7,26%, цена 1 030,30 рублей (номинал 1 000 рублей), срок погашения 24.05.2024 г.;
• Московская Обл-35010-об. Доходность 7,18%, цена 1 059,90 рублей (номинал 1 000 рублей), срок погашения 21.11.2023 г.

Обратите внимание, что инвестиционный портфель формируется различными ценными бумагами. Если говорить об облигациях, оптимально, если они будут представлены ОФЗ, муниципальными, надежными и высокодоходными корпоративными бумагами. Ориентируйтесь на приведенный выше список, выбирая те, что сейчас продаются с дисконтом и гарантируют наибольший заработок.

Если вам понравилась наша статья, то делитесь ею в социальных сетях и обязательно подписывайтесь на обновления блога, чтобы не пропустить много чего интересного!

Источник